黑色期权早报

李立勤投研高级经理从业资格号：F3074095交易咨询号：Z0017896邮箱：lilq@wkqh.cn黄柯涵期权研究员从业资格号：F03138607电话：0755-23375252邮箱：huangkh@wkqh.cn 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）i2609合约咋日收盘价753.5元，相较前日收盘下跌2.5元，下跌0.33%，成交量227904手，较前日减少58071手，持仓量461074手，较前日增加10903手(2）1（铁矿石期权）隐含波动率维持在均值0.2294上方水平波动（3）1期权持仓量PCR收报于1.2152，位于近一年来的67.35%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，1期权标的压力位为900，支撑位为750。 期权策略建议 （1）方向性策略：构建看跌期权熊市价差组合策略，获取方向性收益。如：B_12605P750，S_12605P800（2）波动性策略：无 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）rb2610合约昨日收盘价3099元，相较前日收盘下跌7元，下跌0.22%，成交量488279手，较前日增加62742手，持仓量1389940手，较前日增加65234手(2）RB（螺纹钢期权）隐含波动率维持在均值0.1725上方水平波动(3）RB期权持仓量PCR收报于0.6209，位于近一年来的79.59%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，RB期权标的压力位为3550，支撑位为3000。 期权策略建议 （1）方向性策略：无（2）波动性策略：构建卖出偏空头的看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值，动态地调整持仓头寸，使得持仓头寸delta保持空头。如：S_RB2605P2950和S_RB2605C3200 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）SA605合约咋日收盘价1146元，相较前日收盘上涨4元，上涨0.35%，成交量644897手，较前日增加213133手，持仓量614143手，较前日减少72148手(2）SA（纯碱期权）隐含波动率维持在均值0.3315上方水平波动(3）SA期权持仓量PCR收报于0.3039，位于近一年来的40.82%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，SA期权标的压力位为1740，支撑位为1100。 期权策略建议 （1）方向性策略：无(2）波动性策略：构建宽跨式做多波动率策略，获取方向选择+IV扩张的双重收益。如：B_SA2605P1080+B_SA2605C1200 硅铁（SF）-市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）SF607合约昨日收盘价5676元，相较前日收盘下跌32元，下跌0.56%，成交量180992手，较前日减少2550手，持仓量208382手，较前日增加12634手(2）SF（硅铁期权）隐含波动率维持在均值0.2322上方水平波动（3）SF期权持仓量PCR收报于0.7754，位于近一年来的60.00%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，SF期权标的压力位为5600，支撑位为5500。 期权策略建议 （1）方向性策略：无（2）波动性策略：构建做空波动率的卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值。如：S_SF2605P5500和S_SF2605C6000