黑色期权早报

标行情解析及期权因子研究

• i2609合约：昨日收盘价735元，下跌1.07%，成交量增加，持仓量增加。隐含波动率维持在均值0.2161上方，持仓量PCR为0.9546。期权压力位800，支撑位700。
• RB2610合约：昨日收盘价3098元，下跌0.44%，成交量大幅增加，持仓量增加。隐含波动率维持在均值0.1648上方，持仓量PCR为0.8813。期权压力位3300，支撑位2600。
• SA609合约：昨日收盘价1111元，下跌1.33%，成交量增加，持仓量增加。隐含波动率维持在均值0.3260上方，持仓量PCR为0.3137。期权压力位1580，支撑位1100。
• SF609合约：昨日收盘价5622元，上涨0.24%，成交量增加，持仓量增加。隐含波动率维持在均值0.2301上方，持仓量PCR为0.8607。期权压力位6000，支撑位5700。

期权策略建议

• 方向性策略：均无。
• 波动性策略：构建做多波动率的买入宽跨式策略，获取隐波回归的均值回归收益。
  • i2609：如B_12609C800，B_12609P680。
  • RB2610：如B_RB2610C3200，B_RB2610P3000。
  • SA609：如B_SA2608C1200，B_SA2608P1040。
  • SF609：如B_SF2608C6000，B_SF2608P5400。