本周市场行情回顾
- 股票市场：震荡上行，上证50上涨0.89%，沪深300上涨1.38%，中证500上涨3.38%，中证1000上涨2.45%。
- 出口数据：8月出口同比增速4.4%，贸易顺差1023亿美元。
- 通胀数据：中国8月PPI同比-2.9%，CPI同比-0.4%；美国8月CPI同比2.9%，核心CPI同比3.1%。
- 商品市场：震荡上行，贵金属持续领涨，南华商品指数上涨0.02%。
分板块表现
- 能化：南华能化指数下跌1.26%，燃料油、低硫燃料油期货价格下跌。
- 有色：南华有色金属指数上涨0.35%，碳酸锂价格受锂矿复产预期影响下跌。
- 农产品：南华农产品指数下跌0.65%，豆粕价格维持震荡，生猪价格仍处于去库周期。
- 黑色：南华黑色指数下跌0.01%，螺纹钢价格表现稳定。
量化CTA策略分析
- 成交持仓：本周商品市场成交金额、持仓金额较上周有所下行。
- 因子表现：量价因子好于基本面因子，短期时序动量、长期动量、基差、仓单等因子表现分化。
- 板块表现：贵金属、有色金属、黑色板块盈利，能源化工、农产品板块亏损。
策略展望
- 本周市场震荡上行，贵金属持续领涨，趋势及截面类策略或均有一定修复。
