一、财经要闻
- 国务院新闻办公室召开新闻发布会，金融监管总局等四部委介绍加大助企帮扶力度，就民营经济促进法、小微企业融资、专精特新中小企业和独角兽企业培育、涉企执法监管、涉企违规收费治理等热点问题进行解答。
- 中国9月出口同比增长2.4%，进口增长0.3%，贸易顺差817.1亿美元。
- 央行数据显示，2024年前三季度社会融资规模增量累计为25.66万亿元，同比少增3.68万亿元；对实体经济发放的人民币贷款增加15.39万亿元，同比少增4.13万亿元。
- 央行公布，前三季度人民币贷款增加16.02万亿元，9月末本外币贷款余额257.71万亿元，同比增长7.6%；人民币存款增加16.62万亿元，9月末本外币存款余额306.83万亿元，同比增长7.1%。
- 央行数据显示，9月末广义货币（M2）余额309.48万亿元，同比增长6.8%；狭义货币（M1）余额62.82万亿元，同比下降7.4%；流通中货币（M0）余额12.18万亿元，同比增长11.5%。
- 央行公告称，10月14日开展195亿元7天期逆回购操作，操作利率1.50%，当日无逆回购到期。
二、投资逻辑
股指期货：周一市场震荡反弹，上证50指数涨1.6%，沪深300指数涨1.91%，中证500指数涨2.51%，中证1000指数涨3.67%，两市成交额1.65万亿元。早盘跳空高开，华为概念带动市场走强，题材概念股全线飘红。股指期货随现货分化，主力合约IH2410涨1.6%，IF2410涨2.05%，IC2410涨2.61%，IM2410涨3.92%。基差全线回落，成交量下降，持仓下降。后市展望：财政部长新闻发布会提振信心，化债和银行、地产股表现，市场风险偏好再起，但反弹仍需震荡整理消化压力，结构性机会不断。
金融期权：A股普涨，成交额超1万亿。期权成交量超200万张，隐波与标的走势负相关。多数标的价格企稳回升，隐波回落。卖权策略需谨慎，卖权仓位易由虚变实，流动性风险显著。波动率套利策略较有优势，可轻仓参与卖近月波动交易，以结构性头寸为宜。
国债期货：周一国债期货多数下跌，30年期主力合约跌0.33%，10年期主力合约跌0.04%。现券方面，5-10Y现券收益率小幅下行。央行逆回购净投放195亿元，短端资金面小幅收敛。9月出口增速放缓，进口增速放缓，金融数据略超预期。债市震荡，单边建议暂以中性思路对待，可考虑适度利用期货卖出套保对冲不确定性。套利方面，建议择机参与做陡曲线交易。
交易策略：股指期货，震荡运行；国债期货，择机参与做陡曲线交易。
风险因素：海外政策变化超预期，地缘政治因素，通胀超预期。
三、数据图表呈现
数据来源：Wind、银河期货
数据来源：Wind、银河期货
数据来源：Wind、银河期货
数据来源：Wind、银河期货
