晨会纪要

2024第（31）期 发布日期：2024-02-21 投资咨询业务资格证监发【2014】217号 中原期货研究所0371-586200810371-58620083 宏观要闻 1、中国2月LPR报价出炉，1年期LPR报价持平于3.45%，5年期以上LPR下调25个基点至3.95%，创历史最大降幅。专家表示，此次贷款市场报价利率LPR下行，将有利于促投资、扩内需，有效支持经济延续回升向好势头。此次5年期以上LPR下调后，全国的房贷利率政策下限将调整至3.75%。北京、上海等地多家银行宣布同步调整房贷利率。 2、沪深交易所宣布，量化交易报告制度平稳落地，存量投资者已按要求如期完成报告工作，增量投资者落实“先报告、后交易”的规定，各方报告的质量总体符合要求。沪深交易所同时明确了沪深港通北向投资者的报告安排，将北向投资者量化交易纳入报告范围。沪深交易所表示，将持续加强对量化交易特别是高频交易的监测分析，动态评估完善报告制度。 3、以David Kostin为首的高盛分析师团队上调标普500指数目标点位，预计标普500指数到今年年底将升至5200点，较其此前预测的5100点提高约2%。 4、2024年广州市重点项目正式公布，今年安排市重点项目844个，年度计划投资3805亿元，项目数量和年度投资创下历年新高。 5、证监会主席吴清2月19日下午率队前往银河证券金融街营业部，与十多名个人投资者代表进行了座谈交流，且“谈了不短的时间”。 6、Sora概念继续狂飙，板块内多数个股飘红。多家上市公司在深交所互动易平台回复了投资者关于“Sora”热点问题的提问，部分公司已关注到Sora的技术突破，并将考虑新技术与自己公司业务的新融合。 7、2024年开年以来，公募基金分红热情持续高涨。截至目前，今年以来共有473只基金进行了分红，累计分红金额约170亿元。其中，债券型基金发挥主力军作用，在数量上占比超过八成。 8、AI创业公司月之暗面近期已完成新一轮超10亿美元融资，投资方包括红杉中国、小红书、美团、阿里，老股东跟投，投后估值已达约25亿美元。这也是国内AI大模型公司迄今获得的单轮最大金额融资。 9、英国央行行长贝利表示，通胀不需要降至2%的目标水平，政策制定者就会支持降息。他还暗示，投资者预期英国央行今年将调整政策是正确的。 10、知情人士透露，美国政府正在就向英特尔公司提供超过100亿美元的补贴进行谈判，这将成为拜登政府推动半导体制造重回美国政策以来最大的一笔补贴。 新闻来源：陆家嘴财经早餐 大增99%。 策略建议：节后宏观来看，国际对中国2024年经济形势看多，中国资产上涨明显；产业来看，全球和国内碳酸锂仍旧处于增产趋势，远月供给压力更大；盐厂假期检修将逐步复产，基本面整体供大于求。现货市场价格企稳，下游订单有所恢复。策略上建议10.5万以上逢高空。 4）期权金融 2月份LPR利率出炉,1年期LPR为3.45%,5年期以上LPR为3.95%。1年期LPR利率水平保持按兵不动,5年期以上LPR下调25个基点。在2月份MLF利率保持不变的情况下,2月份LPR利率呈现非对称下降,尽管此次LPR利率的下调市场已有预期,但从幅度来看,5年期以上LPR利率25个基点的下调幅度还是超出市场的预期。此举利于促进 房 地 产 市 场 的 平 稳 发 展,有 助 于 持 续 支 持 国 民 经 济 恢 复 向 好 。证监会近日召开系列座谈会,就加强资本市场监管、防范化解风险、推动资本市场高质量发展广泛听取各方面意见建议。与会代表建议严把IPO准入关,加强上市公司全过程监管,坚决出清不合格上市公司。坚持以投资者为本的理念,规范各类交易行为,提升制度公平性。发展壮大专业投资力量,推动更多中长期资金入市。坚持市场化法治化方向,坚定不移深化资本市场改革。龙年的行情昨日已经开启,沪指一举收复2900点,站上60日均线,日K线五连阳,目前来着,尽管短线突破60日均线的压制,但这种突破的有效性和稳固性如何仍需要观察,短线仍需谨防回踩震荡。此外,长假过后连续两日的市场量能看,呈现缩量态势,资金入场的动力和持续性如何是后续重要的观察方向。反弹态势若要继续深入仍需基本面、资金和政策的共振。 2月20日，Wind数据显示，北向资金尾盘回流，全天小幅净卖出1.23亿元，一度净卖出近40亿元；其中沪股通净买入15.36亿元，深股通净卖出16.59亿元。 免责条款 此报告并非针对或意图送发给或为任何就送发、发布、可得到或使用此报告而使中原期货股份有限公司违反当地的法律或法规或可致使中原期货股份有限公司受制于的法律或法规的任何地区、国家或其它管辖区域的公民或居民。除非另有显示，否则所有此报告中的材料的版权均属中原期货股份有限公司。未经中原期货股份有限公司事先书面授权下，不得更改或以任何方式发送、复印此报告的材料、内容或其复印本予任何其它人。所有于此报告中使用的商标、服务标记及标记均为中原期货股份有限公司的商标、服务标记及标记。 此报告所载的资料、工具及材料只提供给阁下作查照之用。此报告的内容并不构成对任何人的投资建议，而中原期货股份有限公司不会因接收人收到此报告而视他们为其客户。 此报告所载资料的来源及观点的出处皆被中原期货股份有限公司认为可靠，但中原期货股份有限公司不能担保其准确性或完整性，而中原期货股份有限公司不对因使用此报告的材料而引致的损失而负任何责任。并不能依靠此报告以取代行使独立判断。中原期货股份有限公司可发出其它与本报告所载资料不一致及有不同结论的报告。本报告及该等报告反映编写分析员的不同设想、见解及分析方法。为免生疑，本报告所载的观点并不代表中原期货股份有限公司，或任何其附属或联营公司的立场。此报告中所指的投资及服务可能不适合阁下，我们建议阁下如有任何疑问应咨询独立投资顾问。此报告并不构成投资、法律、会计或税务建议或担保任何投资或策略适合或切合阁下个别情况。此报告并不构成给予阁下私人咨询建议。 中原期货股份有限公司 地址：河南自贸试验区郑州片区（郑东）商务外环路10号中原广发金融大厦四楼电话：4006-967-218网址：www.zyfutures.com 分支机构上海分公司021-68590799上海市自贸区福山路388号、向城路69号15层07室 西北分公司0951-8670121宁夏银川市金凤区CBD金融中心力德财富大厦1607室 山东分公司0531-82955668济南市历下区经十路15982号第一大道19层1901 新乡营业部0373-2072882河南省新乡市荣校路195号1号楼东1-2层 南阳营业部0377-63261919河南省南阳市宛城区光武路与孔明路交叉口兴旺家园3幢1楼001-1室 灵宝营业部0398-2297999河南省灵宝市函谷大道北段西侧（灵宝市函谷路与五龙路交叉口金湖公馆） 洛阳营业部0379-61161502河南省洛阳市洛龙区开元大道260号财源大厦综合办公楼1幢2层 西安营业部029-89619031陕西省西安市高新区科技一路万象汇3号楼23层2305室 杭州营业部0571-85236619浙江省杭州市拱墅区远见大厦2号楼1013室