本次内容覆盖五大科技赛道投资要点:海外AI算力聚焦英伟达VR200新品周期,2026年6月已启动核心物料拉货,产业链景气度将非线性加速,投资优先级为PCB>ODM>光模块>其他(电源/液冷),PCB三季度业绩预计环比增50%甚至翻倍;国产算力芯片领域,寒武纪、摩尔线程2026年上半年财报表现亮眼,股权激励目标清晰,行业即将进入放量加速阶段;存储行业逻辑从周期定价转向“盈利久期”定价,长协模式将平滑周期波动、提升估值中枢,供需偏紧至少维持到2027年底;MLCC板块受AI驱动叠加涨价潮催化,太阳诱电上修全年业绩指引,国内三环、风华等厂商受益,股价仍有上涨弹性;消费电子板块处于估值底部,立讯精密、