中泰电子国产算力KIMI算力紧缺WAIC国模国芯趋势

【中泰电子|国产算力】KIMI算力紧缺，WAIC国模国芯趋势确定#KIMI暂停订阅算力仍是稀缺资源7月19日晚，Kimi官方发布因算力紧缺，用户需求量大幅激增，逼近现有集群承载极限，即日起暂停C端新用户订阅，全力推进算力扩容。此外由于推理效率同样受益于更大的高带宽通信域，超节点将是国产模型部署的最佳算力配置，国产厂商核心受益。我们认为算力仍是模型厂商稀缺资源，国产模型性能大幅提升，token使用量激增，整体算力需求将持续向上。#WAIC国产算力大阅兵WAIC大会国产算力大阅兵，国产厂商从芯片走向系统集成，纷纷推出超节点解决方案，适配国产模型，国模国芯趋势非常确定。其中天数发布天垓300，训推性能均较Hopper提升10-20%，国产算力厂商加速追赶。此外据财联社消息，字节将采购天数智芯至少5万颗AI芯片用于推理，天数成为继寒武纪和华为的第三家GPU供应商，持续重视国产算力放量❗️
坚定看好“国模国芯”是不可逆的趋势。建议关注：【寒武纪】、【天数智芯】、【海光信息】、【芯原股份】、【灿芯股份】、【翱捷科技】、【中芯国际】、【华虹半导体】等。风险提示：需求不及预期，行业竞争加剧