一、宏观数据速览
- 中美关系：商务部强调中方在中美经贸关系中的立场，希望美方相向而行，推动关系健康稳定发展。
- 经济数据：6月财新中国服务业PMI回落至50.6，景气度下行；综合PMI产出指数反弹至51.3。国家发改委安排超3000亿元支持“两重”建设项目，预计全年基建投资增速扩大至6%。
- 国际动态：美国通过“大而美”税收与支出法案，提高联邦政府法定债务上限，未来十年预算赤字可能增加3.4万亿美元。美国6月非农就业增14.7万人，失业率降至4.1%，市场放弃对7月美联储降息的押注。
二、商品投资参考
- 金属：秘鲁铜矿运输受阻，非正规采矿者影响力增强。自然资源部部署“十四五”矿产资源规划实施情况总结评估，“十五五”规划基期为2025年。瑞银上调2025及2026年铜价预测至每磅4.24美元及4.68美元。中方回应稀土出口管制问题，称符合国际惯例，欧洲企业正常需求将得到保障。
- 煤焦钢矿：印尼计划将矿业配额有效期恢复为一年。
- 能源化工：国家能源局召开风电和光伏发电资源普查试点中期工作会议。中国石油四川天然气全链条多工况深冷处理厂投产。美国6月石油和天然气开采行业非农就业人数减少，钻井总数减少。OPEC+讨论8月增产石油41.1万桶/日。
- 农产品：农业农村部启动“奋战100天抓夏管提单产抗灾夺秋粮丰收行动”。进口玉米拍卖落地，市场信心有所恢复。巴西禽肉进口限制取消，印度食用油进口量环比增长。
三、财经新闻汇编
- 公开市场：央行开展572亿元7天期逆回购操作，单日净回笼4521亿元。
- 要闻资讯：6月财新中国服务业PMI、国家发改委支持“两重”建设项目、商务部回应中美经贸关系、服务进出口数据、中国仓储指数、科创债发行、商业银行发债“补血”、隐性债务置换专项债发行、新世界发展再融资方案、龙湖债券兑付、美国芯片设计软件供应商在华业务许可撤销、美国通过“大而美”税收与支出法案、美国6月非农就业数据、日本发行30年期国债、债券重大事件、海外信用评级。
- 债市综述：银行间主要利率债收益率整体稳中稍降，超长期国债及10年国开债表现略弱。国债期货窄幅震荡，资金面宽松。交易所债券市场收盘，“24重药1C”涨超7%。中证转债指数上涨0.56%。货币市场利率多数下行，创近期新低。
- 汇市速递：在岸人民币对美元上涨，美元指数走强，非美货币多数下跌。
四、股票市场要闻
- A股震荡上涨，消费电子、创新药题材领涨，科技股普遍反弹，军工股多数下挫。上证指数涨0.18%，深证成指涨1.17%，创业板指涨1.9%。
- 恒生指数跌0.63%，恒生科技指数跌0.67%，恒生中国企业指数跌0.88%。南向资金净卖出30.48亿港元。
- 保险资金举牌动作加快，银行股成为举牌一大对象。
- 券商板块股份回购、股东增持等利好举措下，估值有望迎来修复。
- 中证协公布2025年第二批IPO现场检查企业名单。
今日提示：7月4日债券上市、发行、缴款、还本付息安排。
