南华干散货运输市场日报：当日，印尼煤炭发运大增

—当日，印尼煤炭发运大增 2025年06月24日 傅小燕 （投资咨询证号：Z0002675）投资咨询业务资格：证监许可【2011】1290号 一、总结 当日海岬型船运价指数继续下跌，受此影响，BDI综合运价指数继续疲软。而巴拿马型船、灵便型船运价指数继续上涨。 从主要港口船舶停靠数量、商品发运、用船需求去看：印尼煤炭、巴西大豆、美国玉米的大量发运增加巴拿马型船 、灵便型船的用船需求。 二、现货指数回顾 2.1.BDI运价指数分析：综合运价指数环比下跌 6月23日数据显示，BDI综合运价指数环比下跌。其中BCI运价指数环比跌幅超2%，而BPI和BSI运价指数环比继续反弹。 具体去看，BDI综合运价指数收于1674点，日度环比下跌0.89%；BCI运价指数收于2818点，日环比下跌2.12%；BPI运价指数收于1362点，日环比上涨0.89%；BSI运价指数收于979点，日环比反弹0.62%。 2.2.FDI远东干散货运价指数：巴拿马型船、灵便型船租金运费继续反弹 FDI指数全称“远东干散货运价指数”，它由上海航交所编制和发布。 6月23日当日数据显示，除FDI巴拿马型船、FDI灵便型船租金运费环比反弹，其余指数或航线运费均下跌。具体看，FDI综合运价指数收于1105.66点，环比下跌0.98%；FDI租金指数收于1234.49点，环比下跌1.35%；其中海岬型船租金指数收于1302.8点，环比下跌3.87%；巴拿马型船租金指数收于1254.18点，环比上涨0.3%；大灵便型船租金指数收于1123.72点，环比上涨0.87%；FDI运价指数收于1019.78点，环比下跌0.67%。 海岬型船运价指数分航线运费： 中国-日本/太平洋往返航次运费收于19770美元/天，环比下跌3.87%；西澳大利亚丹皮尔-中国青岛航线运费收于9.177美元/吨，环比下跌0.81%；巴西图巴朗-中国青岛航线运费收于22.143美元/吨，环比下跌2.24%。 巴拿马型船运价指数分航线运费： 中国-日本/太平洋往返航次运费收于11500美元/天，环比上涨0.17%；中国南方经印尼至韩国航线运费收于10035美元/天，环比上涨0.6%。 大灵便型船运价指数分航线运费： 中国南方/印尼往返航次运费收于7764美元/天，环比上涨1.07%。 三、干散货发运情况跟踪：关注印尼煤炭、巴西大豆 3.1.当日发运国发运用船数量：关注印尼、南非、巴西 工业品发运国主要包括印尼、澳大利亚、几内亚、俄罗斯、美国、南非、巴西、加拿大、印度、哥伦比亚、塞尔维亚以及莫桑比克。 农产品发运国主要包括俄罗斯、阿根廷、澳大利亚、乌克兰以及美国。 6月24日数据统计显示，农产品主要发运国中，巴西发运用船41艘，俄罗斯发运用船2艘，阿根廷发运用船12艘，澳大利亚发运用船6艘；工业品主要发运国中，澳大利亚发运用船62艘，几内亚发运用船30艘，印尼发运用船20艘，俄罗斯发运用船18艘，南非发运用船18艘，巴西发运用船13艘，美国发运用船11艘。 备注：标粗表示“增加” 3.2.13日发运量及用船分析：玉米、小宗散货发运量大增 农产品发运方面，玉米发运用船11艘，小麦发运用船11艘，大豆发运用船27艘，豆粕发运用船7艘，糖发运用船9艘。 工业品发运方面，煤炭发运用船84艘，铁矿石发运用船74艘，其他干货发运用船21艘。 按船型进行统计发现，农产品发运所需超巴拿马型船最多，为31艘；其次是超灵便型船17艘；最后是灵便型船12艘。 工业品发运所需大海岬型船最多，达到90艘；其次是超巴拿马型是61艘；最后是超灵便型船41艘。 备注：标粗表示“增加” 四、主要港口船舶数量跟踪：巴西港口预期到港船舶继续增加 中国六港：曹妃甸港、唐山港、天津北、天津南、黄骅港、长江口北部 澳大利亚六港：丹皮尔港、格拉德斯通港、海因波特港、黑德兰港、纽尔斯尔港、阿伯特湾港南非一港：理查德港 巴西五港：马德拉内港、马德拉外港、马德里亚角、图巴朗、塞佩提巴港 印尼六港：三马林达南部、三马林达北部、塔巴尼奥、穆阿拉港、阿当湾、布亚坦港。 当周数据显示，巴西港口船舶数量预期环比增加。 调整后的数据显示，6月17~6月23日，“一港增加，三港减少”。中国港口停靠干散货船舶数量环比减少9艘，澳大利亚六港船舶停靠数量环比减少17艘；南非一港船舶停靠数量不变，巴西五港船舶停靠数量环比增加1艘。印尼六港干散货船舶停靠数量环比减少1艘。 五、运费与商品价格的关系：动力煤、原木进口运费上涨；巴西大豆进口到岸成本继续小涨 1、巴西大豆：6月24日，巴西大豆在33美元/吨。6月24日，巴西近月船期报价3830.16元/吨。 2、铁矿石：6月23日，BCI C10_14航线运费最新报价18968美元/天。6月23日，铁矿石到岸价格最新报价104.15美元/千吨。 3、动力煤：6月23日，BPI P3A_03航线运费最新报价11308美元/天。6月23日，动力煤到岸价格最新报价508.5元/吨。 4、原木：6月23日，灵便型船运价指数报价621.2点。6月27日，辐射松4米中ACFR报价110美元/立方米。