道明银行美股招股说明书(2025-02-26版)

产品补充MLN-EI-1至2025年2月26日招股说明书的补充 多伦多道明银行高级债券证券，系列H市场挂钩票据，与一个或多个股票指数挂钩 一般性条款 多伦多道明银行（以下简称“银行”）可能会不时提供和出售上述列出的债券类型（统称为“债券”）。这些债券作为随附的2025年2月26日招股说明书中所提到的优先债务证券。随附的招股说明书和本产品补充说明描述了可能普遍适用于债券的条件，包括您购买的任何债券。单独的定价补充说明将描述所提供的债券的具体条款，包括对以下条款的任何更改。如果适用定价补充说明和/或本产品补充说明中描述的条款与适用定价补充说明和/或随附招股说明书中所述的条款不一致，则以下顺序将适用：首先，适用定价补充说明；其次，本产品补充说明；最后，随附的招股说明书。 这些债券的收益与一个或多个指定在适用的定价补充文件中的股票指数（每个，称为“参考资产”）的表现相关（每个，称为“参考资产”）。如果您的债券的参考资产包括多个股票指数，我们可能将参考资产称为“篮子”，并将参考资产的每个适用的组成部分称为“篮子组成部分”。在本文件中对参考资产的引用应被视为对每个适用的参考资产或篮子的引用，除非上下文另有要求。您债券的到期支付将基于您的债券期限内参考资产的表现。这些债券是为寻求参考资产曝光并预计参考资产的水平将在适用的估值日期或日期从初始水平增加到最终水平的投资者设计的。根据提供债券的具体条款，投资者必须愿意放弃债券的利息支付，并愿意接受可能为负的回报，在这种情况下，投资者在到期时可能收到比其本金更少，甚至可能显著更少的款项，并且可能损失全部初始投资。 本息偿还保证书不保证到期时本金回收。您将面临以下所述风险，包括投资于本息偿还保证书的全部或部分风险。 证券交换或电子通讯中不会列出或显示这些债券。网络。 您的投资于这些债券涉及一定的风险。请参阅第PS-6页开始的“针对债券的特定额外风险因素”部分，了解与债券相关的投资风险。除非适用定价补充说明中另有规定，否则债券本金不受保护，您可能损失部分或全部投资。 您购买债券的价格预计将包括银行或其附属机构预期发生的对冲成本和预期实现的利润。任何此类成本和利润，如果二级市场发展，都将降低债券的二级市场价格。因此，在发行日，您可能会立即体验到债券价值的实质性下降。 证券交易委员会（“SEC”）或任何州证券委员会均未批准或反对这些债券，也未对此产品补充说明或随附的招股说明书的真实性进行审核。任何与此相反的陈述均为犯罪行为。 银行可能在笔记的初始销售中使用此产品补充。此外，TD Securities (USA) LLC 或银行的其他附属机构可能在笔记初始销售后在市场上使用此产品补充进行做市交易。除非银行或其代理人在销售确认中告知买方否则，此产品补充正在用于市场创造交易。 这些票据是无担保和非次级存款负债义务，属于银行的负债，并在支付权利上与银行的所有存款负债处于同等地位，除非法律强制性规定优先的义务。这些票据不构成根据加拿大存款保险公司法案（加拿大）或美国联邦存款保险公司，或任何其他加拿大或美国政府机构或机构的保险存款。 TD证券（美国）有限责任公司 产品补充信息，日期为2025年2月26日。 目录 产品补充内容 摘要关于银行和债券的附加信息附加针对本票据的具体风险因素通用债券条款使用收益和套期保值补充讨论加拿大税收影响材料美国联邦所得税后果某些福利计划考虑因素补充分销计划（利益冲突） 摘要 本“摘要”部分的信息由本产品补充说明和随附的招股说明书以及适用的定价补充说明中的更详细信息所限定。适用的定价补充说明可能包含与或补充本说明中描述的条款或特征，并可能使用与本说明中用于描述债券的不同定义术语。如果适用的定价补充说明和/或本产品补充说明中描述的条款与本产品补充说明和/或随附的招股说明书中描述的条款不一致，则以下顺序将适用：首先，适用的定价补充说明；其次，本产品补充说明；最后，随附的招股说明书。 参考资产：问题：发行人： 一个或多个权益指数，具体详见适用定价补充文件。 面额：本金总额：最低投资金额： 除非在适用的定价补充说明中另有规定，这些债券将以1,000美元的面值发行，以及超过1,000美元的1,000美元的整数倍。 到期时支付的金额超过本金 （a）如果最终水平为大于或等于（或，在熊市笔记的情况下，）小于或等于在初始水平，然后，到期时，您将收到以下金额： 杠杆系数（× Leveraging Factor） （c）如果适用的定价补充说明中规定了一个“促销券该条款适用于您的笔记： 1. 如果百分比变化大于激励百分比，则到期支付将等于：本金金额 +（本金金额 × 百分比变化）2. 如果百分比变化大于或等于0%但小于或等于激励百分比，则到期支付将等于： 关于银行及债券的附加信息 银行已向美国证券交易委员会（SEC）提交了一份注册声明（包括一份招股说明书），该声明与本次产品补充说明相关。您应与2025年2月26日日期的关于我们债券的招股说明书（以下简称“随附招股说明书”）以及银行向SEC提交的与债券相关的任何其他文件一起阅读，以获取关于银行和本次发行的更完整信息。您可以通过访问美国证券交易委员会网站www.sec.gov上的EDGAR免费获取这些文件。 我们的中央索引键（CIK）在SEC网站上为0000947263。 您应仅依赖本产品补充说明或附带的招股说明中包含的信息。我们没有授权任何人为您提供不同的信息。我们不在任何禁止提供这些债券的州提供债券的出价。您不应假设本产品补充说明中的信息在除文件封面上日期之外的其他日期是准确的。 PS-6 额外针对债券的具体风险因素 您的投资于您的票据将面临以下所述风险，以及随附招股说明书中“风险因素”部分所述的风险。您应仔细考虑票据是否适合您的特定情况。本产品补充说明应与随附的招股说明书和适用的定价补充说明一起阅读。如果适用的定价补充说明和/或本产品补充说明中所述的条款与随附的招股说明书和/或适用的定价补充说明中所述的条款不一致，则以下顺序将适用：首先，适用的定价补充说明；其次，本产品补充说明；最后，随附的招股说明书。本节描述了与债券条款相关的最显著风险。我们强烈建议您在投资债券之前，阅读以下关于这些风险的信息，以及本产品补充说明、附带的招股说明书和适用的定价补充说明中的其他信息。 与回报特征相关的风险 您的投资于这些债券可能导致亏损。 本文件不保证本金返还，除非适用定价补充说明中另有规定。我们不一定会在到期日偿还您本金金额。到期时，债券应付款项将主要取决于参考资产从初始水平到最终水平的变动百分比。由于参考资产的水平将受到市场波动的影响，您的债券到期回报可能低于，甚至可能显著低于每份债券的本金金额。如果最终水平低于（或，在熊市债券的情况下，高于）初始水平（以及，在具有缓冲的债券的情况下，低于（或，在具有缓冲的熊市债券的情况下，高于）缓冲水平），或者发生了障碍事件（适用者），您的债券回报将低于每份债券的本金金额，您可能损失全部或大部分用于购买债券的投资金额。即使参考资产的水平在债券期限内某些时期内高于（或，在熊市债券的情况下，低于）初始水平，这种情况也会发生。在具有超过100%下行乘数的债券的情况下，相对于参考资产的下行表现（或，在熊市债券的情况下，上行表现），您的债券损失将加速。根据下行乘数，您可能损失全部或大部分用于购买债券的投资金额。 注释预期将受参照资产的下行市场风险影响，如有适用，缓冲级别和障碍级别仅提供有限的损失保护。 您将在到期时仅收到您的票据本金，前提是：（i）对于无缓冲或障碍的票据，如果最终水平大于或等于（或，在熊市票据的情况下，小于或等于）初始水平；（ii）对于具有缓冲的票据，最终水平大于或等于（或，在具有缓冲的熊市票据的情况下，小于或等于）缓冲水平；以及（iii）对于具有障碍的票据，尚未发生障碍事件。如果最终水平低于（或，在熊市票据的情况下，高于）初始水平或缓冲水平，或者如果适用，发生了障碍事件，您将失去部分或全部的本金。 本息不支付利息，您的回报可能低于相同期限的常规债务证券的回报。 除非适用的定价补充中另有规定，否则该债券将不会有定期利息支付，这与具有相同期限的常规固定利率或浮动利率债务证券不同。您从债券获得的回报（可能为负数）可能低于您从其他投资中可能获得的回报。即使您的回报为正数，您的回报也可能低于您购买相同期限的银行常规高级有息债务证券或假设直接投资于参考资产或参考资产组成成分（“参考资产组成成分”）所能获得的回报。在考虑影响货币时间价值的因素时，您的投资可能无法反映给您带来的全部机会成本。 您的到期潜在支付可能有限。 如果您的票据受到上限或数字优惠券的约束，与完全参与参考资产增值（或在熊市票据的情况下，参与资产贬值）的相关资产证券投资相比，您参与参考资产增值（或，在熊市票据的情况下，参与资产贬值）的机会将会较少，因为到期付款将不会超过最高赎回金额或适用的数字优惠券。因此，您的票据回报率可能低于如果您直接投资于与参考资产表现直接相关的证券时所获得的回报率。 拥有这些票据与对参考资产或其参考资产组成的假设直接投资不相同，也不是拥有直接与参考资产或其参考资产组成的表现挂钩的证券。 您的债券回报将不会反映如果您对参考资产或其参考资产组成部分或与参考资产或其参考资产组成部分表现直接挂钩的证券进行假设性直接投资并持有该投资相同期限所能实现的回报，因为例如：•您的债券可能受到上限或数字券的限制，在这种情况下，到期支付的金额将 不得超过适用定价补充文件中规定的最大回报率；并且•与您的票据挂钩的股票指数或指数可能部分参照适用参考资产成分的价格计算，无需考虑这些参考资产成分支付的任何股息的价值。 您将不会有任何股东权利，并且将没有权在到期时接收任何参考资产组成部分的任何股份。 投资您的债券不会使您成为任何参考资产组成成分的股东。您或任何其他债券持有者或所有者都不会拥有任何投票权，任何接受股息或其他分配的权利，或与这些证券相关的任何其他权利。 到期时应支付金额（如有），不会受所有相关发展的任何影响。参考资产 在相关估值日期之前，参考资产水平的变化将不会反映在到期支付的计算中，除非参考资产的水平在交易或收盘时（或，在熊市票据的情况下，上述水平）低于初始水平、障碍水平或缓冲水平，适用者。计算代理人将通过仅比较最终水平与初始水平（或适用的缓冲水平）以及，在存在障碍的票据的情况下，通过比较参考资产在监测期或估值日期的交易水平或收盘水平与障碍水平来计算此金额。不会考虑参考资产的其他水平。因此，即使参考资产在票据期限内的某些时间点上升（或，在熊市票据的情况下，下降）至低于（或，在熊市票据的情况下，上升至）初始水平、障碍水平或缓冲水平以下（或以上），您可能收到的金额也可能少于票据的本金金额。 计算代理可以在市场中断的情况下推迟估值日期或定价日期。事件发生。 结算代理将在定价日和每个估值日确定参考资产的结算水平。如果结算代理确定在特定日期发生了或正在发生针对此类参考资产的市场中断事件，则关于该估值日的结算水平确定可能被推迟。如果发生此类推迟，结算代理将根据不存在或正在发生市场中断事件的某个时间点上的结算水平来确定参考资产的结算水平。 关于在“债券一般条款—市场破坏事件”部分进一步讨论的此类参考资产，持续进行。 如果对于任何估值日的参考资产收盘水平的确定被推迟到最后可能的一天，但当天发生或持续发生市场中断事件，那么这一天仍将是计算代理确定参考资产水平的日子。在这种情况下，计算代理将估算在没有市场中断事件的情况下将占主导地位的水平。 计算代理也可能在确定该日期发生了或正在继续与参考资产相关的市场干扰事件时推迟定价日期。如果定价日期被推迟，计算代理可能会调整估值日期（包括到期日）和适用的支付日期（包括到期日），以确保票据的声明期限保持不变。请参阅“票据的一般条款——市场干扰事件”。 与以非美元货币计价或支付或与之挂钩的票据相关的风险 如果您打算投资非美元计价的票