道明银行美股招股说明书(2025-02-26版)

产品补充说明书 MLN-EI-1，附于2025年2月26日的说明书 多伦多道明银行高级债务证券，系列H与一个或多个股票指数挂钩的市场联动票据 通用术语 多伦多道明银行（以下简称“银行”）可能会不时提供和出售上述列出的票据类型（统称为“票据”）。这些票据是参照随附的2025年2月26日发行说明书中的内容，作为高级债务证券。随附的发行说明书和本产品补充说明可能适用于票据的一般条款，包括您购买的任何票据。单独的价格补充说明将描述提供票据的具体条款，包括对以下条款的任何变更。如果适用的价格补充说明和/或本产品补充说明中描述的条款与随附的发行说明书和/或本产品补充说明中描述的条款不一致，则按照以下顺序适用：首先，适用的价格补充说明；其次，本产品补充说明；最后，随附的发行说明书。 注解与一个或多个指定的股票指数（每个，称为“参考资产”）的表现相关（每个，均称为“参考资产”）。如果您的注解的参考资产由多个股票指数组成，我们可能将参考资产称为“篮子”，并将参考资产的每个适用组成部分称为“篮子成分”。本文件中对参考资产的提及将被视为对每个适用参考资产或篮子的提及，除非上下文另有要求。您的注解在到期时的支付将基于您的注解期限内参考资产的表现。这些注解是为寻求接触参考资产且预期参考资产的水平将从初始水平增加到适用估值日期或日期的最终水平的投资者设计的。根据提供的注解的具体条款，投资者必须愿意放弃注解的利息支付，并愿意接受可能为负的回报，在这种情况下，投资者在到期时可能获得的金额将少于，甚至可能大大少于其本金，并可能损失全部初始投资。 此注释并不保证在到期时本金全额偿还。您可能面临全部或部分投资的损失风险，具体内容将在下文详细说明。 备注将不会在任何证券交易或电子通信网络上列出或展示。 您在债券上的投资涉及一定风险。请参阅始于页面PS-6的“特定于债券的额外风险因素”，了解与债券相关的投资风险。除非适用定价补充文件中有其他规定，否则债券的本金不受保护，您可能会损失部分或全部投资。 The price at which you purchase the notes is expected to include hedging costs and profits that the Bank or its affiliates expect to incur or realize. Any such costs and profits will reduce the secondary market price, if any secondary market develops, for the notes. As a result, you may experience an immediate and substantial decline in the value of your notes on the Issue Date. 既证券交易委员会（“SEC”）也没有任何州证券委员会对这些注释予以批准或否认，或对该产品补充文件及附带的招股说明书内容的准确性作出评判。任何与此相反的表述均属犯罪行为。该价格您购买债券时预计将包括银行或其分支机构预计会产生或实现的套期保值成本和收益。如果发展出二级市场，任何此类成本和收益将降低债券的二级市场价格。因此，您可能在发行日经历债券价值的立即和大幅下降。 银行可在初始销售债券时使用此产品补充说明。此外，TD证券（美国）有限责任公司或银行的另一关联公司可在债券首次销售后进行市场创造交易时使用此产品补充说明。除非银行或其代理人另行通知购买者在销售确认书中，否则该产品补充正在用于市场交易。 这些笔记是无担保和无次序的存款负债义务，与银行的所有存款负债享有同等的付款权利，除非法律强制性规定有优先权。这些笔记不属于根据加拿大存款保险公司法案（加拿大）、美国联邦存款保险公司或任何其他加拿大或美国政府机构或机构所保障的存款。 TD Securities (USA) LLC加拿大蒙特利尔银行证券（美国）有限责任公司 产品补充说明，日期为2025年2月26日 产品补充 PS-1 PS-6PS-7 PS-18PS-29 PS-30 PS-31 PS-38 PS-40 摘要关于银行和债券的附加信息债券特有的风险因素债券的一般条款所得款项的使用和避险加拿大税务后果的补充讨论重要的美国联邦所得税后果某些福利计划的考虑补充分配计划（利益冲突） 概要 依据参考文献的文件在哪里可以找到更多信息更多信息关于本招生简章风险因素多伦多道明银行财务信息展示注意事项：关于前瞻性陈述收益的使用合并资本和负债债务证券描述加拿大银行解决权力描述普通股和优先股描述令状描述订阅收据单元描述所有权、簿记程序和结算税务后果福利计划投资者考量分销计划（利益冲突）限制美国对银行、管理层及其他人的法律执行法律事务专家其他发行和分配费用 ii iii iii iii1 6 7 810 11 12 29 3437 43 44 45 5368 71 74 75 7677 在本产品补充说明中，除非上下文另有说明，\"银行\"、\"我们\"、\"我们公司\"或\"我们的\"指代多伦多多米尼恩银行及其子公司。此外，对\"招股说明书\"或\"附招股说明书\"的提及是指多伦多多米尼恩银行2025年2月26日签署的招股说明书。对\"适用定价补充说明\"的提及是指描述您债券具体条款的定价补充说明。 本金 +（本金 × 加速百分比）（d）如果适用的定价补充说明指明帽子如果适用于您的笔记，则到期付款将不超过适用定价补充文件中规定的最高赎回金额。（e）如果适用定价补充文件规定“数字优惠券如果适用于您的笔记，则到期付款将等于：本金金额 +（本金金额 x 数字优惠券）到期还款金额不超过本金 (a) 如果最终等级是等于初始级别及相应的价格补充。不是明确指出“缓冲”或“障碍”适用于您的笔记，到期付款将等于本金金额。（b）如果最终水平是不到（或者，在熊市观点的情况下，）大于在初始水平，然后在成熟期，您将收到的金额将少于您的本金。在这种情况下，到期支付的金额将等于：本金金额 +（本金金额 × 百分比变化）（c）如果适用的定价补充说明中指定了“缺点放大器适用您笔记的条款，则到期付款将按以下方式计算：本金金额 +（本金金额 × 百分比变动 × 下跌倍数）（d）如果适用的定价补充说明指定了“缓冲区适用于您的笔记：1. 如果最终水平大于或等于（或，在熊市笔记的情况下，小于或等于）缓冲水平，则到期支付的金额将等于您的笔记的本金。2. 如果最终水平小于（或，在熊市笔记的情况下，大于）缓冲水平，则到期支付的金额将等于：本金金额 + [本金金额 ×（百分比变化 + 缓冲百分比）]。3. 如果最终水平小于（或，在熊市笔记的情况下，大于）缓冲水平，并且适用的定价补充还规定对您的笔记适用“下跌乘数”，则到期支付的金额将按照以下方式计算：本金金额 + [本金金额 ×（百分比变化 + 缓冲百分比）×下跌乘数]。 额外关于银行和纸币的信息 银行已向美国证券交易委员会（SEC）提交了一份登记声明（包括一份招股说明书），该声明与这份产品补充说明相关。您应同时阅读此产品补充说明以及与我们的票据相关的2025年2月26日的招股说明书（“随附招股说明书”）以及银行已提交给SEC的任何其他与票据相关的文件，以获取有关银行和本次发行的更完整信息。您可以通过访问SEC网站www.sec.gov上的EDGAR免费获取这些文件。 我们的中央索引键，或称CIK，在SEC网站上为0000947263。 您应仅依赖本产品补充说明或附带的招股说明中包含或提供的信息。我们没有授权任何人向您提供不同信息。我们没有在任何不允许提供这些债券的州或地区提出债券销售。您不应假设本产品补充说明中的信息在除文件封面日期以外的任何日期都是准确的。 额外针对票据的具体风险因素 投资您的笔记存在以下所述风险，以及随附招股说明书中“风险因素”部分所述的风险。您应仔细考虑这些笔记是否符合您的具体情况。本产品补充说明应与随附招股说明书和适用的定价补充说明一起阅读。如果适用的定价补充说明和/或本产品补充说明中所述的术语与本产品补充说明和/或随附招股说明书中所述的术语不符，适用以下优先顺序：首先，适用的定价补充说明；其次，本产品补充说明；最后，随附招股说明书。本节描述与注释条款相关的最主要风险。我们强烈建议您在投资注释之前，仔细阅读关于这些风险的以下信息，以及本产品补充资料、相关说明书和适用的定价补充资料中的其他信息。 风险与收益特性相关 您的投资于该票据可能遭受损失。 注释不保证本金返还，除非适用定价补充说明中另有规定。我们不一定在到期日偿还本金金额。到期时应付的票据金额将主要取决于参考资产从初始水平到最终水平的百分比变化。由于参考资产的水平将受市场波动的影响，您的票据到期时的回报可能低于，甚至可能显著低于每张票据的本金金额。如果最终水平低于（或，在熊市票据的情况下，高于）初始水平（以及在具有缓冲的票据的情况下，低于（或，在具有缓冲的熊市票据的情况下，高于）缓冲水平）或发生障碍事件（如适用），您的票据回报将低于每张票据的本金金额，您可能损失所有或大部分购买票据所投资的金额。即使参考资产的水平在票据期限的某些期间内高于（或，在熊市票据的情况下，低于）初始水平，这种情况也会发生。在具有超过100%下行乘数的票据的情况下，您的票据损失将与参考资产的下行表现（或，在熊市票据的情况下，上行表现）加速。根据下行乘数，您可能损失所有或大部分购买票据所投资的金额。 笔记预计会受到参考资产的下行市场风险的影响，如果适用，缓冲层级和障碍层级仅提供有限的损失防护。 您在到期时只能获得您的债券本金，前提是：(i)对于无缓冲或障碍的债券，期末水平大于或等于（或，对于看跌债券，小于或等于）初始水平；(ii)对于有缓冲的债券，期末水平大于或等于（或，对于有缓冲的看跌债券，小于或等于）缓冲水平；以及(iii)对于有障碍的债券，尚未发生障碍事件。如果期末水平小于（或，对于看跌债券，大于）初始水平或缓冲水平，或者如果适用，发生了障碍事件，您将损失部分或全部本金。 注意事项：本笔记不支付利息，您的回报可能低于同等期限的常规债务证券回报。 除非适用的定价补充文件中另有规定，否则这些票据不会有定期利息支付，这与具有相同到期日的传统固定利率或浮动利率债务证券不同。您从票据获得的回报，可能是负的，可能低于您从其他投资中获得的回报。即使您的回报为正，也可能低于您购买具有相同到期日的银行传统高级利息债务证券或假设直接投资于参考资产或参考资产的组成部分（“参考资产组成部分”）所获得的回报。在考虑影响货币时间价值因素时，您的投资可能无法反映您所承担的全部机会成本。 您的到期潜在支付可能受限。 如果您的笔记受到上限或数字优惠券的限制，与投资于能够提供全额参与资产增值（或熊市笔记的减值）的与参考资产挂钩的证券相比，它们将为您提供更少的参与资产增值（或熊市笔记的减值）的机会，因为到期支付不会超过最高赎回金额或适用的数字优惠券。因此，您的笔记回报可能低于您直接投资于与参考资产表现挂钩的证券时所获得的回报。 拥有债券并非等同于对参考资产或其参考资产组成部分的假设性直接投资，或拥有与参考资产或其参考资产组成部分表现直接相关的证券。 您的债券回报将不会反映如果您对参考资产或其参考资产组成部分进行假设的直接投资，或对与参考资产或其参考资产组成部分表现直接挂钩的证券进行投资，并在类似期间持有该投资所能实现的回报，因为例如： 您的笔记可能受限于上限或数码券，在此情况下，到期付款不会超过适用定价补充说明中规定的最高回报。 您的笔记所关联的股票指数或指数可能部分根据适用的参考资产成分的价格计算，而不考虑支付给这些参考资产成分的任何股息的价值。 您将没有任何股东权利，并在到期时无权获得任何参考资产组成部分的股份。 投资您的笔记不会使您成为任何参考资产组成部分的股东。您或任何其