环球每日快报：欧洲央行拟12月采取行动

欧洲央行拟 12 月采取行动 摘要  美股受惠于经济数据及欧央行行长温和言论而上涨  欧洲央行可能增加刺激措施，欧洲股市上涨  亚洲股市跟随美股隔夜表现及商品价格下跌而向下  财政部因债务上限的忧虑延迟两年期票据拍卖，美国短期息率下跌 股票市场 美股受惠于经济数据及欧 央行行长温和言论而上涨  美国显著上涨，欧洲央行行长德拉吉表示，可能于 12 月采取行动，扩大资产购买计划，提振投资者风险偏好。企业财报比预期好， 加上经济数据强劲（成屋销售比预期强劲，新申领失业金人数连续第二周低于 26 万人），也利好市场气氛。标普 500 指数收盘升1.7%至 2,053 点，工业和材料股领涨，道琼斯工业平均指数升 1.9%至 17,489 点 欧洲央行可能增加刺激措 施，欧洲股市上涨  欧洲央行决定维持利率不变以支持经济增长，并暗示 12 月检讨量化宽松计划，支持欧洲股市周四升至两个月高位。央行行长德拉吉在新闻发布会上指，假如欧元区经济增长令人失望，并特别提到新兴经济疲弱和金融市场动荡等风险，央行准备好必要时采取行动。央行的正面消息，抵销 10 月份消费者信心稍低于预期的影响（-7.7，市场预期-4.4）。总体而言，道琼斯欧洲 50 指数上升2.5%，电信股大幅上扬领涨。英国富时 100 指数表现落后，仅上升 0.4%，工业和非必需消费类股拖累表现。其他市场，法国 CAC 40 指数上升 2.3%，德国 DAX 指数上升 2.5%。外围市场，西班牙 IBEX 指数上升 2.0%，而意大利富时 MIB 指数上升 2.0% 亚洲股市跟随美股隔夜表 现及商品价格下跌而向下  亚洲股市周四普遍跟随美股隔夜表现而向下，交易减少。美国上周原油库存升幅比预期大，市场担忧供应进一步过剩，触发原油价格下挫，商品生产商领跌。在日本，日圆升值和市场对药业股的担忧，打压投资者风险偏好，日经 225 指数下跌 0.6%至 18,436 点。韩国 Kospi 指数下跌 1.0%，台湾加权指数变动不大。新加坡海峡时报指数上升 0.4%，香港恒生指数下跌 0.6%，上证综合指数上升1.5%，深圳综合指数上涨 3.7% 债券市场 欧洲央行行长德拉吉的评 论导致欧洲债券息率大幅 下跌  欧洲债券息率周四显著下跌（价格上升），反映欧洲央行行长德拉吉表示，决策者将在 12 月会议重新评估刺激性措施规模，增加当局延长每月 600 亿欧元资产购买计划的机会。德国十年期债券息率下跌 7 个基点至 0.50%，是 5 月底以来的最低水平，而两年期息率跌至记录低位为-0.32%。法国十年期债券息率跌 9 个基点至 0.84%。同时，外围债券跑赢大市，受惠于投资者风险胃纳向好，意大利和西班牙十年期息率跌 15 个基点至 1.45%和 1.59%，而葡萄牙债券息率跌 13 个基点至 2.32% 财政部因债务上限的忧虑 延迟两年期票据拍卖，美 国短期息率下跌  除了孳息曲线较短期债券，美国国库券息率变化不大，财政部出乎市场意料决定延迟下周两年期债券拍卖，不过维持五年和七年期债券拍卖，因为忧虑债务上限的谈判。两年期债券息率跌 2 个基点至 0.60%。欧洲央行德拉吉的宽松评论导致较长期债券息率下跌，收市前回升到原先水平。十年期息率上升 1 个基点，三十年期息率保持持平 商品市场 成品油前景向好导致油价 上升，美元走强  原油价格轻微上升，反映市场评估在供应充裕持续的环境下，成品油的需求。欧洲央行行长德拉吉的评论导致美元走强，限制原油价格在下半场的升幅。美国和欧洲 12 月期油均上升 0.2 美元至 45.4 美元和 48.1 美元 2015年10月23日 宏观经济数据及市场事件 今日公布的经济数据 (201 5 年 10 月 23 日) 国家 经济数据 数据截至 调查 前期 欧元区 Markit 欧元区综合采购经理指数 10 月初值 53.5 53.6 主要数据公布及市场事件 昨日  美国 9 月份 现房销售环比上升 4.7%，高于市场预期。当月销售经过 8 月份下跌后反弹，带动销售升至接近 7 月份的水平。销售升幅主要源于单户家庭购买（+5.3%）；合作社和公寓销售当月变化不大。现房销售价格中位数同比上升 6.6%  欧洲央行将政策利率保持不变，不过暗示或会进一步放宽货币政策，宣布在下次 12 月 3 日举行的理事会会议中，重新评估货币政策立场，不过没有揭示当局会透过延长资产购买计划，或进一步减低现在-0.2%的存款利率放宽政策。在央行行长德拉吉的演讲中，欧元兑美元贬值，收市下跌 2.0%至 1.11 美元，而德国两年期政府债券息率更跌至记录新低为-0.3%。外围债券息差收窄。德拉吉表示，理事会讨论放宽货币政策的一系列可能性，而当局已建立委员会设计这些措施，虽然当局没有对任何特 定货币政策工具有偏好。其中可能性包括，调整资产购买计划的规模、存续期和资产组成，或进一步减低-0.2%的存款利率。他也表示，部分理事会成员呼吁当局实时采取行动。当局对经济评估看法较为宽松。德拉吉强调外需和外汇带来的下行风险，不过表示当地经济在第三季持续复苏，可能与第二季速度相若为环比 0.4%。他更表示，通胀有望接近年底上升 今日  10 月 Markit 欧元区采购经理指数预料将轻微回落。市场预期制造业和服务业采购经理指数均下跌，导致 10 月份综合采购经理指数微跌至 53.5。这仍属于相对较高水平，并预示欧元区经济第三季轻微放缓后，第四季将会回稳。然而，由于新兴市场经济放缓的迹象增加，以及德国 10 月份 ZEW 经济景气指数下跌，欧元区经济的下行风险过去数周有所增加 市场概览 一日 一个月 三个月 一年 年度至今 五十二周 五十二周 预测 收市价 升跌 升跌 升跌 升跌 升跌 高位 低位 市盈率 股票指数 (% ) (% ) (% ) (% ) (% ) (倍) 环球 摩根士丹利 环球 指数(美元) 408 0.9 5.6 -4.7 0.8 -2.2 444 373 16.2 北美 美国道琼斯 工业平均指数 17,489 1.9 7.1 -2.0 6.2 -1.9 18,351 15,370 15.9 美国标准普 尔 500 指数 2,053 1.7 5.7 -2.9 6.5 -0.3 2,135 1,867 17.4 美国纳斯达 克指数 4,920 1.7 3.4 -4.9 12.3 3.9 5,232 4,292 21.5 加拿 大 S&P/TSX 指数 13,878 1.3 2.9 -3.0 -3.0 -5.2 15,525 12,705 17.6 欧洲 摩根士丹利 欧洲 指数(美元) 430 0.3 7.3 -5.5 -1.8 -1.3 479 393 15.3 道琼斯欧洲 50 指数 3,353 2.5 9.0 -7.8 11.5 6.6 3,836 2,922 14.9 英国富时 100 指数 6,376 0.4 7.4 -4.4 -0.4 -2.9 7,123 5,768 15.9 德国 DA X 指数* 10,492 2.5 9.6 -8.9 17.4 7.0 12,391 8,821 13.6 法国 CAC40 指数 4,802 2.3 8.4 -5.5 17.0 12.4 5,284 3,926 15.5 西班 牙 IBEX 35 指数 10,365 2.0 8.5 -9.7 1.1 0.8 11,885 9,231 15.5 亚太 摩根士丹利 亚太(日本 除外)指数(美元) 427 -0.2 -0.2 -7.3 -9.9 -8.6 525 383 13.1 日本日经 225 平均指数 18,436 -0.6 2.0 -10. 5 21.3 5.6 20,953 15,060 17.6 澳洲标准普 尔/澳洲 200 指数 5,264 0.3 3.1 -6.2 -2.3 -2.7 5,997 4,918 15.8 香港恒生指 数 22,845 -0.6 4.8 -9.6 -2.4 -3.2 28,589 20,368 11.4 上证综合指 数 3,369 1.4 5.7 -16.3 44.8 4.1 5,178 2,280 14.3 香港恒生国 企指 数 10,601 -0.5 7.8 -9.7 1.7 -11. 5 14,963 9,059 7.8 台湾加权指 数 8,608 0.0 2.9 -3.5 -1.6 -7.5 10,014 7,203 13.0 韩国 KOSPI 指数 2,023 -1.0 2.1 -2.0 4.4 5.6 2,190 1,801 12.8 印度孟买 SENSEX30 指数 27,288 0.0 6.4 -4.3 1.9 -0.8 30,025 24,834 17.5 印度尼西亚雅加达综合 股价 指数 4,585 -0.4 5.5 -6.6 -9.7 -12. 3 5,524 4,034 15.8 马来西亚 KLCI 指数 1,705 -0.1 4.3 -1.4 -5.1 -3.2 1,868 1,504 16.5 菲律宾综合 股价 指数 7,118 0.4 0.9 -6.8 -0.5 -1.6 8,137 6,603 19.2 新加坡富时 海峡时报指数 3,038 0.4 5.9 -9.6 -5.1 -9.7 3,550 2,740 13.2 泰国曼谷 SET 指数 1,416 0.0 2.7 -2.2 -7.6 -5.4 1,620 1,292 15.3 拉丁美洲 阿根廷 Merval 指数 11,132 2.8 15.3 -4.7 5.5 29.8 12,611 7,276 13.7 巴西 Bovespa 指数* 47,772 1.6 3.3 -6.2 -8.9 -4.5 58,575 42,749 13.1 智利 IPSA 指数 3,873 1.0 3.2 -0.5 1.7 0.6 4,148 3,542 17.0 哥伦比亚 IGB C 指数 9,469 0.1 1.6 -4.9 -28. 2 -18. 6 13,387 8,811 24.1 墨西哥指数 44,628 0.5 3.2 -0.1 2.7 3.4 46,078 39,257 21.1 新兴欧洲、中东及非洲 俄罗斯 MICEX 指数 1,712 0.1 2.9 4.7 24.6 22.6 1,848 1,310 6.2 南非 JSE 指数 53,294 0.6 6.9 2.5 10.6 7.1 55,355 46,531 17.8 土耳其 ISE 100 指数* 80,256 0.6 7.0 -1.2 2.8 -6.4 91,806 69,797 10.9 * 指数显示总回报表现。其他为价格回报。 三个月 升跌 年度至今 升跌 一年 升跌 三年 升跌 五年 升跌 股票指数——总回报 (% ) (% ) (% (% ) (% ) 环球股票 -4.3 -0.5 2.8 29.9 43.6 美国股票 -2.9 0.8 7.9 49.6 87.0 欧洲股票 -5.1 1.1 0.8 20.2 22.0 亚太(日本除 外)股票 -6.5 -6.3 -7.2 4.6 7.3 日本股票 -5.5 7