每日晨讯

每日大市点评 昨日港股上涨，恒生指数、国企股指数、恒生科技指数分别上涨0.5%、0.5%、1.0%。主板成交额从上周五的3,282亿港元减少至2,552亿港元。分类指数方面，非必需性消费、资讯科技、工业分别上升2.9%、1.7%、1.5%；综合企业、原材料、能源则分别下跌1.1%、1.1%、1.0%。蓝筹股方面，信义光能(968 HK)及阿里巴巴(9988 HK)领涨，分别上涨13.4%及7.0%；中国宏桥(1378HK)及申洲国际(2313HK)领跌，分别下跌6.4%及3.0%。消息面上，阿里巴巴（9988 HK）发布千问3.8-MAX人工智能模型,拥2.4万亿个参数。此外，据国家电网微信公众号，受近期大范围高温天气影响，国家电网公司经营区域多地用电负荷连创历史新高，电力板块大唐发电（991 HK）与华能国际（902 HK）分别上涨2.8%与1.2%。 中东地缘紧张局势缓和，美国股市昨日三大指数分别上涨1.3%-2.1%。恒指夜期收报25,981点，低水28点。由于美伊谈判还在拉锯，美国称与伊谈判分两阶段推进中，但伊朗予以否认，所以我们认为港股短期可能波动，但随着中报姐姐的来临，我们认为可以关注中报超预期的公司。 宏观动态： 7月标普全球制造业PMI为53.9，略高于彭博预测的53.8，但与前值持平。美国供应管理协会(ISM)公布，7月制造业指数升至55.6高于彭博预测的54.0与前值的53.3。 行业动态： 新能源/公用事业：昨日新能源及公用事业板块表现分化。光伏板块大幅上涨。信义光能(968 HK)、福莱特玻璃(6865HK)、协鑫科技(3800 HK)上升11.2%-13.4%。消息面上，上周五市场监管总局召开光伏行业价格合规指导会，贯彻中央关于整治“内卷式”竞争的决策部署，推动光伏企业从“拼价格”向“拼质量”转变。另外电力设备板块也表现良好。东方电气(1072 HK)、哈尔滨电气(1133 HK)、威胜控股(3393 HK)上升5.1%-9.3%。国家发改委、国家能源局印发《新型电力系统建设“十五五”规划》。文件提出，加快构建清洁低碳、安全充裕、经济高效、供需协同、灵活智能的新型电力系统，全面支撑新型能源体系和能源强国建设，为推进中国式现代化提供坚强电力保障。 汽车板块：比亚迪（1211 HK）7月新能源车销量同比+21.8%，首7个月累计销量同比-10.5%。吉利汽车（175 HK）7月销量同比+5.2%，首7个月累计销量同比+1.6%。小鹏（9868 HK）7月交付量同比+4%，但环比下滑5.2%。周一大部分汽车企业走势平稳。比亚迪微涨0.8%，吉利跌1.1%，小鹏跌3.1%。 医药：昨日恒生医疗保健指数下跌0.8%，但药明康德（2359 HK）上涨1.4%。公司收盘后公布，2026年上半年收入同比增加38.9%至289.0亿元（人民币，下同），股东净利润同比增加33.7%至110.8亿元，反映核心业务盈利的经调整Non-IFRS股东净利润上涨83.2%至115.7亿元，业绩大幅超越市场预期。此外，我们也审视了药明生物（2269 HK）的营运情况，预计虽然公司可能录得部分汇兑损失，但预计主营业务表现较好。 不承担责任声明 台端对本报告读取时,即视为同意接受下列各项之约束。 本报告只供参考之用,并不构成要约、招揽或邀请、诱使、任何不论种类或形式之申述或订立任何建议及推荐,读者务请运用个人独立思考能力自行作出投资决定,如因相关建议招致损失,概与中泰国际证券有限公司无涉。 报告中部份内容及数据发放可能于部份地区受到法律上限制,而此报告并非提供予置身于该等在法律上限制我们发放此等数据之地区的人士使用。翻阅此等报告之人士,须自行负责了解有关限制。 此报告之相关内容如在任何地区向任何人士招引或游说出售投资或接受存款乃属违法时,则此等报告之内容不应视为于该等地区作出该等招引或游说。 本报告之内容,包括但不限于文字、图表、版面、设计、相关网站或其它项目只备作一般参考用途。虽然数据已力求准确,唯本公司对上述数据之正确性、充足性或完整性不予保证,并表明不会对该数据内之错误或遗漏负任何赔偿责任。关于上述数据并不提供任何种类之保证、明示或法定保证,包括但不限于不侵犯第三者权利、所有权、可商售性、对某特定用途的适用性等保证。 ©中泰国际证券有限公司