AI应用新叙事计算机行业周报

信息技术 2026-08-01 华西证券 caddie💞

Microsoft 365 Copilot付费席位增长迅速：付费席位超过3000万，季度净新增席位环比翻倍以上。微软将商业模式扩展为“席位加使用量”，通过Azure算力、Foundry平台、Copilot终端分发和企业权限、数据、治理体系构建“基础设施—平台—应用”一体化变现模式。
WorkBuddy应用下载量加速：七麦数据预估，2026年5月至7月，WorkBuddy iPhone端累计下载量约87.40万次，7月下旬下载量明显加速。
Seedance 2.5推动AI视频生成升级：从“片段生成”升级为覆盖长叙事、多模态参考与精准编辑的完整创作流程，支持30秒高质量视频生成，并具备多轮延长、时间戳控制、绿幕编辑等功能，可用于影视、广告、教育等多个场景。
DeepSeek-V4-Flash增强Agent与代码任务能力：新模型在Terminal Bench 2.1、Cybergym、Toolathlon verified及全栈开发测试中表现优异，原生支持Responses API，并针对Codex完成适配。
AI应用进入实际工作流程：43.5%的职业特定AI使用已跨越用户原有岗位边界，AI应用的竞争重点转向工作流覆盖、系统接入和实际任务执行。

微软Azure与AI应用成为增长核心：2026财年Azure收入突破1000亿美元，但高强度基础设施投入持续压制云业务利润率。
亚马逊AWS及AI、芯片业务增长显著：AWS销售额增长37%，创18个季度最快增速，AI与芯片业务年化收入均超过250亿美元。
Meta营收增长但利润下降：资本开支达到310.8亿美元，AI投资加速核心业务，但广告收入增长主要来自单个用户承载广告数量和广告单价提高。
云厂商加速算力建设：微软、亚马逊、Meta和Alphabet自2023年以来累计资本投入已超过1.1万亿美元，2026年计划投入约7450亿美元，主要流向数据中心、先进芯片和能源基础设施。