TMT行业周报（10月第4周）：国内外AI应用生态迎来新进展

TMT行业周报（10月第4周） 1)周度市场回顾。TMT板块内一级行业上周（10.20-10.24）涨跌幅为：通信（11.55%）、电子（8.49%）、传媒（4.30%）、计算机（3.58%），TMT板块整体跑赢沪深300（3.24%）。板块 内涨幅靠前的三级子行业分别为通信网络设备及器件（17.85%）、印制电路板（14.05%）、数字芯片设计（10.51%），涨幅靠后的三级子行业分别为教育出版（1.57%）、面板（2.30%）、门户网站（2.62%）。 分析师：罗晴执业证书：S1030524110001电话：13603091122邮箱：luoqing@csco.com.cn 公司具备证券投资咨询业务资格 2)OpenAI正式发布首个浏览器ChatGPT Atlas。10月22日，OpenAI推出首款AI原生浏览器ChatGPT Atlas，其基于Chromium内核打造，内部集成ChatGPT，集“浏览+对话聊天+任务代理”功能于一体。ChatGPT在用户浏览网页时以侧窗形式在旁待命，并在一定条件下可替用户“操作”网页。Atlas核心亮点为：①作为上下文助手：浏览网页时无需复制内容或额外说明背景，以提问形式即让ChatGPT基于当前页面精准作答；②自定义记忆功能：开启后会记录浏览关键内容与历史任务以便后期调用；③Cursor Chat功能：选中网页文本即可唤醒ChatGPT进行编辑润色，无需在多软件间切换，提升文本处理效率；④Agent模式：ChatGPT可结合上下文进行研究、分析与自动化任务（例如代完成机票预订、商品比价等网页操作）。我们认为OpenAI旨在通过Atlas进一步抢占流量入口，增强用户粘性，为后续扩大应用商业化及算力建设订单融资奠定基础。同时谷歌等传统浏览器厂商将直面竞争，亦有望通过“产品+AI”的形式把守阵地，推动AI应用进程加速，建议关注AI应用产业链相关的Agent构建、办公、多模态等领域相关标的。 3)华为HarmonyOS 6操作系统正式发布，AI为核心亮点。整体性能方面，鸿蒙6延续搭载方舟引擎，流畅度较鸿蒙5提升15%、较鸿蒙4提升40%（基于Mate 60 Pro+测试），多品类设备性能提升15%，续航增加35-51分钟；易用性方面，实况窗新增列车、航班、演出等显示场景，碰一碰升级支持多格式文件分享与组队，互联能力强化，首次打通与苹果的生态互联。AI方面，小艺新增支持连接大麦、京东等第三方应用接口，通过Agent能力支持后台下单等自动化代理操作，并可实现对话修图、报告与PPT撰写等AIGC服务。安全性上，鸿蒙6延续一以贯之的高强度隐私保护策略，支持AI防诈保护、AI防窥保护，文件加密分享等功能，星盾安全架构拦截不合理权限索取，保障用户信息安全。我们认为本次系统发布的AI含量高、AI能力提升且生态圈不断扩展，看好AI应用在手机端的持续渗透。 请务必阅读文后重要声明及免责条款 4)风险提示：AI应用不及预期。 正文目录 一、市场周度回顾.........................................................................................................................3二、行业要闻及重点公司公告.....................................................................................................52.1行业重要事件......................................................................................................................................52.2公司公告............................................................................................................................................10 图表目录 Figure 1申万一级行业周涨跌幅（%）..............................................................................................................3Figure 2TMT细分三级子行业周涨跌幅（%）..................................................................................................3Figure 3电子行业周涨跌幅前五个股（%）......................................................................................................4Figure 4计算机行业周涨跌幅前五个股（%）..................................................................................................4Figure 5传媒行业周涨跌幅前五个股（%）......................................................................................................4Figure 6通信行业周涨跌幅前五个股（%）......................................................................................................4 一、市场周度回顾 资料来源：Wind资讯、世纪证券研究所 资料来源：Wind资讯、世纪证券研究所 二、行业要闻及重点公司公告 2.1行业重要事件 10月6日OpenAl2025年开发者大会10月15日2025年湾区半导体产业生态博览会（湾芯展）10月16日台积电2025年第三季法人说明会10月19日2025世界VR产业大会10月21日美联储举办“支付创新”会议10月21日Meta:运动AI智能眼镜Oakley Meta Vanguard将正式发售10月23日2025中国工业AI大会10月28日2025中国国际人工智能大会暨人工智能算力算法高峰论坛 AI模型侧 ⚫财联社10月23日电，字节跳动Seed团队推出3D生成大模型——Seed3D 1.0，实现从单张图像到高质量仿真级3D模型的端到端生成。Seed3D 1.0基于创新的Diffusion Transformer架构，通过大规模数据训练完成，可生成包括精细几何、真实纹理和基于物理渲染（PBR）材质的完整3D模型。 ⚫财联社10月23日电，快手StreamLake正式推出“工具+模型+平台”三位一体AI编程产品矩阵，包括智能开发工具CodeFlicker、多个自研大模型KAT-Coder以及大模型平台快手万擎（Vanchin），为企业与开发者构建AI编程新生态。其中KAT-Coder-AirV1版本将面向所有用户免费使用。⚫财联社10月21日电，OpenAI据悉正在借助超过100名前投行从业者，训练其人工智能构建财务模型，试图取代整个行业中由初级银行家耗时耗力才能完成的琐碎繁杂工作。该团队包括摩根大通、摩根士丹利和高盛集团的前员工，隶属于OpenAI内部一个代号为“水星”的保密项目。OpenAI还向参与者提供提前使用其正在打造的、旨在取代投行入门级岗位任务的人工智能的权限。⚫财联社10月20日电，DeepSeek-AI团队发布《DeepSeek-OCR：Contexts Optical Compression》论文，提出利用视觉模态压缩长文本上下文的新方法。Hugging Face页面显示，该模型的参数量为3B。 AI应用侧 ⚫财联社10月24日电，OpenAI收购了Software Applications，后者是一家为Mac台式机构建人工智能用户界面的初创公司。 ⚫《科创板日报》10月23日讯，近日曝光的阿里夸克“C计划”首款产品正式揭晓。夸克上线对话助手，采用的是Qwen最新闭源模型。在夸克App首页，点击助手模式或者右滑，即可进入对话助手。除了常规问答外，夸克对话助手集成了深度搜索、拍照搜题、AI写作等核心功能，还可调用扫描、修图等各类工具。上述功能与豆包所提供的功能接近，但在拍照搜题、信息查找等场景，夸克有更长时间、更深的积累。夸克成为国内首个将搜索能力与对话体验融为一体的AI产品。 ⚫财联社10月23日电，阿里巴巴首款自研AI眼镜——夸克AI眼镜24号零点在夸克智能设备天猫旗舰店开启预售。88VIP会员实际到手价为3699元，普通消费者为3999元。这款眼镜搭载双旗舰芯片高通AR1和恒玄BES2800，开发了高德近眼导航系统、支付宝“看一看”安全支付、淘宝搜同款识价、飞猪出行提醒等功能。 ⚫《科创板日报》23日讯，在荣耀AI终端生态大会上，荣耀董事长吴晖表示，“得AI者得天下，得终端者得未来”，AI正以前所未有的力量重塑终端生态。他强调，智能体将成为新的“超级入口”，推动人机交互向自然语言驱动演进。 ⚫财联社10月23日电，在荣耀AI终端生态大会上，荣耀产品线总裁方飞系统阐述了荣耀AI生态布局与成果，并宣布正式推出1x3xN战略，即一个平台，三项赋能，N个产业集群：通过一个HONOR AI Connect平台，开放荣耀的AI能力给所有的生态合作伙伴；通过生态赋能、渠道赋能和技术品牌赋能，三种不同的模式扶持合作伙伴；并且将覆盖教育办公、智能家居、音频穿戴、玩具陪伴、宠物等N个产业集群。 ⚫财联社10月23日电，Reddit起诉Perplexity，指控其抓取数据训练AI系统。 ⚫财联社10月23日电，英国政府与OpenAI达成合作，以扩大数据托管服务范围。 ⚫财联社10月23日电，国家金融监督管理总局副局长肖远企在“2025外滩年会”的“金融领域的AI治理与国际合作”圆桌讨论中表示，目前AI在金融领域的应用仍处于早期阶段，其作用仍是辅助性的，无法取代人的决策。同时，必须关注AI对整个金融结构变化的潜在影响。 ⚫财联社10月22日电，OpenAI宣布新浏览器ChatGPT Atlas现已在MacOS上推出，Windows、iOS和Android版本即将推出。在ChatGPT Atlas中，ChatGPT可以看到所在的页面，并通过Ask ChatGPT侧边栏直接回答问题。ChatGPT可以在于网页上输入文字的任何位置提供智能建议。可以要求ChatGPT打开、关闭、重新打开、添加书签或重新访问任何标签。当浏览网页时，Atlas中的Agent代理模式可以更快地完成任务，该功能目前向Plus、Pro和Business用户提供预览版。 ⚫财联社10月22日电，据报道，Meta正在其超级智能实验室AI部门裁减约600个岗位。据悉，此次裁员将影响公司旗下的Facebook人工智能研究部门、与产品相关的AI团队以及AI基础设施团队，而新成立的TBD实验室将不受影响。Meta首席AI官Alexandr Wang表示，减少团队成员将有助于简化决策流程，并提升每个岗位的责任、职能范围和影响力。 ⚫财联社10月22日电，多模态AI生成平台LiblibAI已于近期完成1.3亿美元B轮融资，由红杉中国、CMC资本等联合领投。这也是今年到目前为止中国AI应用领域公开的最大一笔融资。 ⚫财联社10月22日电，荣耀宣布