一、宏观数据速览
- 中国9月CPI同比下降0.3%，PPI同比下降2.3%，消费市场总体平稳，市场竞争秩序持续优化。
- M2余额同比增长8.4%，M1余额同比增长7.2，“剪刀差”收窄至1.2个百分点，社会融资规模存量为437.08万亿元，同比增长8.7%。
- 美方对中国加征关税威胁，中方回应敦促美方通过对话协商解决问题，反对欧盟强迫中国企业技术转让。
二、商品投资参考
- 金属：甘肃发现大型金矿，新增金资源量超40吨；伦敦现货黄金价格创历史新高，国内金饰价格持续走高，投资和回收市场火热。
- 煤焦钢矿：世界钢铁协会预计2025年全球钢铁需求量与2024年持平，2026年将温和反弹1.3%；国内钢材社会库存上升，印尼将煤炭基准价格定为每吨67.76美元。
- 能源化工：国际原油市场出现破位大跌行情，布伦特原油期货最低一度下探至61.5美元/桶，美国WTI原油期货最低一度跌破58美元/桶。
- 农产品：国内猪肉陷入“旺季不旺”困境，期货与现货价格出现超预期下跌；我国出台首个针对转基因玉米、大豆全产业链的系统性合规管理标准；美国总统威胁终止与中国在食用油及其他贸易领域的业务往来。
三、财经新闻汇编
- 公开市场：央行开展435亿元7天期逆回购操作，操作利率1.40%，单日净投放435亿元。
- 要闻资讯：9月金融数据出炉，M2、M1增速分别为8.4%、7.2%；CPI环比上涨0.1%，同比下降0.3%；核心CPI同比上涨1%；贷款利率持续保持低位水平。
- 欧盟欲逼中企向欧企移交技术，中方反对以提升竞争力为名采取保护主义、歧视性做法。
- 我国自研的90GHz实时示波器正式发布，填补了国产高端电子设计工业软件技术空白。
- 上海自贸试验区联动创新区建设方案印发，在数据跨境方面有较大突破。
- 财政部在香港成功发行110亿元人民币国债。
- 多家银行加速出清不良资产，不良贷款转让公告增多。
- 国际货币基金组织警告全球公共债务规模可能到2029年首次突破GDP的100%。
- 美国参议院再次未能推进共和党的临时拨款法案。
- 美联储“褐皮书”显示，总体消费支出小幅下降，就业水平基本保持稳定，各地区和各行业对劳动力的需求普遍低迷。
四、债市综述
- 股市走强压制债市情绪，银行间主要利率债收益率震荡攀升不足1bp；国债期货低开后震荡多数小幅收跌。
- 银行间资金面继续充沛无虞，存款类机构隔夜回购利率继续在1.31%低位盘整。
- 交易所债券市场收盘，“23鹤投01”涨超2%，“PR旅投01”跌近12%。
- 中证转债指数收盘上涨0.49%，永02转债、中宠转2等涨幅居前。
五、股票市场要闻
- A股缩量反弹，机器人、电气设备及消费电子方向回升势头较强，上证指数涨1.22%报3912.21点，深证成指涨1.73%，创业板指涨2.36%。
- 香港恒生指数收盘涨1.84%报25910.6点，恒生科技指数涨2.57%。
- 北向资金显著加仓电子和电力设备等科技板块，电子行业北向资金持股市值环比增幅达到67.78%。
