收盘日评：银行间货币市场

货币市场 【公开市场操作】中国央行今日开展2205亿元7天逆回购操作，操作利率持平于1.40%。今日2420亿元逆回购到期。今日还将有1000亿元国库现金定存到期。 本日资金面整体呈现均衡态势。早盘大行国股部分融出。押利率存单成交在1.52%-1.57%附近，押信用融出在1.58%-1.60%。7天押利率存单成交在1.55%位置，押信用1.60%融出。跨月方面，早盘8d押利率成交1.75%-1.80%，14d押利率融出在1.72%位置，押信用14d1.73%-1.74%附近融出。omo后市场并未转松，各期限价格均维持早盘的价格，隔夜押利率存单在1.53%附近成交较多。 午后资金面延续均衡态势，各期限融出较上午略有减少，隔夜押存单成交在1.55%-1.58%，7天押存单成交在1.55%。临近尾盘，隔夜押利率最低成交在1.40%，押存单最低成交在1.48%，整体保持宽松至收盘。(George Shang) 今日全天的资金面情绪指数：50-50-52-51 存单市场 今日一级存单全期限为工作日到期。今日一级存单的交投较为活跃，尤以短期限为主，午后情绪稍有回落。 具体来看： 1M国股行：1.59%-1.63%（股份制在1.63%大量募集）；AAA城农商：1.63%-1.65%（个别非传统国股行在1.64%位置募满，部分城商行在1.64%-1.65%位置募满，个别好名字城商行在1.63%位置募集到量）; 3M国股行：1.59%-1.62%（股份行在1.61%-1.62%位置募满）；AAA城农商：1.60%-1.66%（个别非传统国股行在1.62%位置募满，部分城农商行在1.62%-1.66%位置募满，个别好名字城商行在1.61%位置募集到量）; 6M国股行：1.60%-1.63%（大行和股份行分别在1.62%和1.63%位置大量募集），AAA城农商：1.63%-1.68%（个别非传统国股行在1.64%位置募满，多家城农商行在1.63%-1.68%位置募满，需求火爆）; 9M国股行：1.60%-1.62%，AAA城农商：1.63%-1.72%（部分城商行在1.67%和1.72%位置募满，部分农商行在1.65%位置少量募集）; 1Y国股行：1.60%-1.64%（股份制在1.64%募满），AAA城农商：1.64%-1.70%（部分城商行在1.68%位置募满）; (Ashely Yang) 二级存单交易方面： 今日存单二级交投较为活跃，整体收益率较上周五收盘略有上行。其中1M国股日终收在1.63，较昨日持平；3M国股日终收在1.61，较昨日上行约0.5bp；6M国股日终收在1.625，较昨日上行约0.5bp；9M国股日终收在1.6425，较昨日持平；1Y国股日终收在1.64，较昨日上行约0.25bp。1Y与9M相差-0.25bp，9M与6M相差1.75bp，6M与3M相差1.5bp，3M和1M相差-2bp。1Y-1M曲线利差为1bp，较昨日拉宽0.25bp。1Y-3M曲线利差为3bp，较昨日变宽0.25bp。 现券收益率日内呈现震荡上行趋势，十年国债尾盘收在1.6400附近，较昨日收盘上行约0.1bp；伴随下午资金面稍有转紧1Y国股存单成交收益率略有上行至1.6375%成交，直至尾盘成交在1.64%，盘中5月到期的大行有1.6425%的ofr，跨月交割1y大行国股成交在1.625%-1.63%。今日一级存单全期限为工作日到期，整体交投情绪火热，其中3M和6M大行国股和城农商募集情绪火爆。建议明日继续关注资金面变化和一级存单发行情况对于存单收益率的影响。(Cecilia Shi) 境内美金拆借市场：今日境内银行间美元拆借市场流动性全期限偏松，交投主要在3M内。具体来看：O/N交投主要在4.27%；1W-2W需求较少，跨月1W交投4.34%-4.37%附近，2W据悉成交集中4.34%；1M市场需求在4.34%-4.45%(long)宽区间，听闻4.35%左右部分成交；3M买盘在4.38%-4.45%，据悉市场成交4.38%-4.43%区间内；6M听闻4.55%附近部分成交，更长期限供给4.50%，交投偏清淡。 今日境内非银美元拆借市场据悉1M交投4.50%附近，2M卖盘在4.55%，3M成交4.55%-4.60%区间内，其余期限交投清淡。 境内美金回购市场：今日境内银行间美元回购市场成交寥寥。 今日境内非银美元回购市场交投清淡。 美元存单市场：今日境内美元存单市场较为清淡，暂无发行。 境外美金拆借市场：今日境外银行间美元拆借市场流动性1M内均衡偏松，长期限偏松，交投主要在3M内。具体来看：O/N(cfets)交投主要在4.27%-4.28%，dealing少量需求位于4.30%；跨月1w需求报4.35%-4.41%宽区间,交投4.39%-4.41%；2W少量买盘报4.40%-4.42%，成交较少；1M双边位于4.42%-4.50%/4.42%-4.46%,听闻区间内成交；3M少量需求在4.45%-4.49%，午后少量双边对峙4.50%/4.49%, 4.49%成交小量；6M双边在4.54%-4.55%/4.38%-4.51%，交投较少；1Y融入需求在4.38%-4.40%，卖盘在4.43%-4.47%，未闻成交。(Kiki Huang) 免责声明：本日评由上海国际货币经纪有限责任公司（以下简称“上海国际货币”）制作，版权由上海国际货币所有。未经许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登、发表或引用日评内容。日评所涉及的信息主要来自公开的资料和其他公共渠道，信息不能也不应被解释为与任何金融工具、投资或任何交易策略相关的报价、出价、建议或请求，不可作为决策依据，不代表上海国际货币任何推荐或观点，不保证其完整性、时效性或准确性等要求，上海国际货币亦不对因使用本日评任何信息而引发或可能引发的损失或法律纠纷承担任何责任。