银行间货币市场收盘日评

人民币资金 周四，质押式回购存款类机构加权价格如下（截止17：00）： 今日资金面整体均衡偏松。 开盘大行国股融出充裕，非银隔夜押利率存单成交在1.40%-1.41%，押信用ofr在1.42%-1.43%。7天非银押利率存单1.41%需求较好，押信用ofr在1.425%-1.43%。14天非银押信用ofr在1.43%，成交寥寥。公开市场操作各期限价格小幅下降，非银隔夜成交在1.39%-1.40%，7天押利率存单1.41%成交、非银押信用ofr降至1.42%。整体保持均衡偏松至上午收盘。 午后开盘资金面延续均衡偏松态势，隔夜押利率存单1.39%融出，7天押利率存单bid1.41%。三点左右隔夜押利率存单成交至1.38%。四点后匿名供给减少，银行需求增加，尾盘隔夜押利率存单最低成交到1.38%，整体保持均衡至收盘。 今日全天的资金面情绪指数：48-48-47-47 存单市场 今日资金面整体均衡偏松。隔夜资金价格下行，7d价格也下行。R001收于1.3827，R007收于1.4206。公开市场方面，央行公告称，根据公开市场业务一级交易商的需求，8月13日7天期逆回购操作量为零。Wind数据显示，今日10亿元逆回购到期，净回笼10亿。 今日存单二级市场，月内收益较昨日几乎持平，足年价格小幅震荡下行。1M国股大行日终收在1.395%附近，较昨日上行0.5bp；3M国股大行日终收在1.4325%附近，较昨日上行0.25bp；6M国股大行日终收在1.46%附近，较昨日持平；9M国股大行日终收在1.48%附近，较昨日上行0.25bp；1Y国股大行日终收在1.4825%附近，较昨日下行0.05bp。1Y与9M相差0.25bp，较昨日收窄0.3bp；9M与6M相差2bp，较昨日走阔0.25bp；6M与3M相差2.75bp，较昨日收窄0.25bp；3M和1M相差3.75bp，较昨日收窄0.25bp；1Y-1M曲线利差为8.75bp，较昨日收窄0.55bp；1Y-3M曲线利差为5bp，较昨日收窄0.3bp。 今日现券整体表现较好，主要利率债收益率多数小幅震荡下行。10Y国债继续停留在1.6880%位置，30Y国债收于2.159%。 境内美金拆借市场：今日境内银行间美元拆借市场流动性O/N-2W整体均衡，1M紧平衡，3M及以上更长期限需求偏少。具体来看：O/N供给侧稍有转好，需求侧回落至3.66%-3.67%，并集中交投，午前大部分平盘；月内1W-2W需求减，1W买盘报在3.71%-3.76%，据悉市场在3.73%-3.75%成交；2W融入需求部分已跨月，报3.77%-3.81%，听闻市场集中于需求区间内交投。1M跨月卖盘维稳，报3.78%-3.88%附近，买盘报3.75%-3.88%，市场于卖盘区间内成交；2M听闻市场在3.88%成交部分。更长期限需求较少，3M需求报3.85%-4.00%，据悉市场在3.85%-3.90%成交；6M、1Y拆入分别报 4.20%、4.35%附近，卖盘难寻，未闻成交。今日境内非银拆借市场有少量跨月卖盘，听闻市场3M部分在3.99%附近交投。 境内美元回购市场：今日境内银行间美元回购市场整体均衡，需求较少。 境外美金拆借市场：今日境外银行间美元拆借市场流动性O/N-2W均衡，1M-6M紧平衡其余更长期限均衡清淡。具体看：境外O/N均衡，需求报3.60%-3.67%，主要在3.66%-3.67%附近成交；1W融入需求报在3.70%-3.72%，市场集中成交在3.72%附近；2W少量需求报在3.72%左右，交投清淡。1M-6M需求增多，供给侧偏高位观望，需求侧提价动力小：1M需求报3.76%-3.86%附近，部分融出报在3.83%-3.87%，成交在3.83%-3.86%；2M听闻市场位于3.88%附近交投；3M融入需求报3.95%-4.10%，卖盘报4.03%-4.12%，在4.03%-4.10%交投。更长期限，6M双边位于4.20%/4.10%-4.18%，有分歧，成交清淡；另外，6M以上期限据悉市场在4.10%有部分成交，1Y供给报4.40%附近，融入需求报4.20%-4.30%，市场成交寥寥。 免责声明：本日评由上海国际货币经纪有限责任公司（以下简称“上海国际货币”）制作，版权由上海国际货币所有。未经许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登、发表或引用日评内容。日评所涉及的信息主要来自公开的资料和其他公共渠道，信息不能也不应被解释为与任何金融工具、投资或任何交易策略相关的报价、出价、建议或请求，不可作为决策依据，不代表上海国际货币任何推荐或观点，不保证其完整性、时效性或准确性等要求，上海国际货币亦不对因使用本日评任何信息而引发或可能引发的损失或法律纠纷承担任何责任。