德意志银行美股招股说明书(2025-03-06版)

注册声明编号.333-278331 规则424(b)(2)价格补充文件 No. E1872024年4月26日发布的《投资展望补充》和《投资展望》本初步定价补充信息并不完整，可能发生变化。本初步定价补充以及相关的招股说明书补充和招股说明书，在任何禁止提供或销售的地区，均不构成出售要约，也不寻求购买要约。待完成。日期：2025年3月5日 德国商业银行股份公司 5.00% 定期可赎回高级债务融资票据，到期日为2029年9月10日 The notes pay interest semi-annually in arrears at a fixed rate per annum, as specified below. We may, in our sole discretion, decide to... 凭证按年固定利率每半年支付利息，具体如下所示。我们可自行决定...· 在以下指定的可选赎回日期，应全部而非部分赎回债券，并由发行人承担所有支付，包括利息支付和到期时本金偿还。德意志银行股份有限公司（Deutsche Bank AG）于2029年9月10日到期的无担保、非次级优先债券· 本笔记旨在符合自有资金最低要求的合格负债资格。发行者负债。最小面额1,000美元（“本金总额括号内及其倍数· 预计该批笔记将在2025年3月6日左右定价（即“交易日期）并且预期会达成共识大约2025年3月10日（“结算日期仅以书面形式交付的笔记将通过存托信托公司（“DTC”). 关键术语发行人： 100.00%德意志银行股份公司发行价格：利率：5.00%每年，每半年支付一次，按每期利息支付日后的滞纳金计算。未调整的30/360日计数惯例。th利息支付日期：每半年一次，在每月的10日 每年的3月和9月日历日，自2025年9月10日起开始，至到期日或可选赎回日，如适用。如果任何计划中的利息支付日不是工作日，利息将在下一个工作日支付。尽管如此，此类利息将按照计划利息支付日的全部效力支付，且不会对应付利息的金额进行调整。 可选赎回：我们有权完全、而非部分地根据我们单独的判断权赎回这些票据。可选赎回日期，须提前至少5个工作日给予通知，同意按照本金总额的100%以及未付的应计利息进行赎回，须经监管机构批准。 日期：th可选每半年赎回，每年1月10日和7月10日 开始于3月每个3月和9月的日子，2027年10日，至2029年3月10日。大约在2025年3月6日或当日；大约在2025年3月10日或当日；2029年9月10日；无；25161FAE8 / US25161FAE88 投资债券涉及诸多风险。.看看“风险因素”从第PS页开始–第6页随附的招股说明书补充文件和第20页随附的招股说明书“选定的风险考量”从第PS页开始–5 项价格补充. 通过获得笔记,您将受制于并被视为永久性地同意实施任何决议措施。(如以下定义所述)由有权决议的当局,可能包括写下所有,或者一部分,任何对票据的付款或票据转换为普通股或其他所有权工具.如果任何决议措施对我们生效,您可能在本息投资中损失部分或全部本金。.请查阅“决议措施，见附随说明书的第75页，“决议措施及视为同意””在第PS页上–第2页此定价补充资料以获取更多信息证券交易委员会或任何州证券委员会都没有批准或反对 注解或对以下内容的准确性或适宜性进行评判：本价格补充说明或随附的招股说明书补充说明或招股说明书。任何与此相反的表述均构成犯罪行为。折扣和 (1)注记将以不同的承销折扣和佣金出售，每份注记的金额不得超过5.00美元。有关折扣和佣金的详细信息，请参阅本定价补充说明中的“分销补充计划（利益冲突）”。 德国银行证券公司或任何美国或外国政府机构或工具。补充配送计划（利益冲突）在此定价补充中。德意志银行证券股份有限公司（“DBSI），该产品的代理商，是我们的关联方。更多信息，请参阅这些笔记不是存款或储蓄账户，且不受联邦存款保险公司承保或担保。 决议措施和视为协议 2014年5月15日，欧洲议会和欧盟理事会通过了建立信贷机构和投资公司恢复与解决框架的指令（2014/59/EU号指令，经修订的“）。银行恢复与解决指令“或”的““BRRD.），该法规已被德国通过《德国恢复与解决法案》（德国恢复与解决法案（《整顿与清算法》，或者经修改后为“决议法案）于2015年1月1日起生效。《银行恢复与和解指令》（BRRD）和《和解法案》为国家的和解当局提供了一套和解权力，以便在银行出现破产或可能破产的情况，以及满足某些其他条件时进行干预。从2016年1月1日起，对欧洲银行业联盟中具有重大意义的银行集团（如德意志银行集团）实施和解措施的权利被转移到欧洲单一和解委员会，该委员会根据建立单一和解机制和单一和解基金框架内信用机构和某些投资公司统一规则和统一程序的欧洲联盟法规（修正后的法规（EU）第806/2014号，“）。SRM法规）与欧洲中央银行、欧洲委员会和各国决议机构紧密合作。根据单一 Resolution Mechanism (SRM) 规定、决议法案以及其他适用规则和法规，如果本公司成为或被有权监管的机构认定为“无法持续经营”（根据当时适用的法律定义）且无法在决议措施适用于本公司的情况下继续进行受监管的银行业务，则本公司发行的债券可能受到有权决议机构的任何决议措施的约束。 通过获取这些笔记，您将受制于并被视为不可撤销地同意附带的招股说明书中规定的条款，以下为我们的总结。根据适用于我们的相关决议法律法规，从时至今，这些笔记可能受到有权决议机构的权力行使，包括但不限于：(i)对笔记的任何支付进行减记，包括减记为零；(ii)将笔记转换为(甲)发行人、(乙)任何集团实体或(丙)任何桥接银行或其他符合一级普通股资本的实体所有权工具（以及对此类普通股或工具的持有者（包括受益所有人）的发行或授予）；以及/或(iii)采取任何其他决议措施，包括但不限于将笔记转让给另一实体、修改或变更笔记的条款和条件或取消笔记。减记和转换权力通常被称为“强制吸收工具”，强制吸收工具以及以下提到的其他每项决议措施均以下称为“决议措施“集团实体”指受决议措施约束的包括在内的实体。“桥接银行”指一家新成立的德国银行，将在决议过程中接收我们的一部分或全部股权证券、资产、负债和重要合同，包括归属我方分支机构及子公司的合同。 此外，通过获取笔记，您： 被认为已不可撤销地同意，并同意：（i）受约束于、承认并接受：任何决议措施及对本凭证条款和条件的任何修订、修改或变更，以实施任何决议措施； (ii) 您不会因任何决议措施而对本公司提出任何索赔或其他权利； (iii) 任何决议措施的实施不会构成本凭证下的违约或违约事件，根据2021年8月3日签署的修改和重述的优先级债务融资契约，以及截至2024年4月26日的第一补充优先级债务融资契约的修改和补充（以下统称为“补充契约”），在本公司、特拉华信托公司（作为受托人）和美洲德意志银行信托公司（作为支付代理人、认证代理人、发行代理人和登记人，以下统称为“代理人”，不时进行修改和补充），各自之间。契约），或为了，但仅限于1939年信托契约法（经修订）（以下简称“”）规定的范围，且仅限于该法允许的最大程度。信托契据法”); 免除，根据信托契约法和适用法律允许的最大范围内，对任何和所有索赔· 受托人及付款代理人，发行代理人及登记员（以下简称“契约代理人）双方同意不针对受托人或契约代理人提起诉讼，并同意受托人和契约代理人对受托人或任何契约代理人在任何一种情况下采取或未采取的行动不承担责任，无论是根据有权限的决议机构就债务凭证采取决议措施的强制执行； 将被视为同意实施任何决议措施，无论其具体实施方式如何· 在有关决议机构未预先通知其行使关于这些便条所涉权力的决定之前；（二）授权、指导并要求DTC及其任何直接参与者 在DTC或其他中介机构持有此类债券的情况下，根据需要采取任何必要的行动，以执行对债券实施的可能决议措施，无需您或受托人或债券契约代理人采取任何进一步的行动或指示；及（三）认可并接受本款及随附的招股说明书“决议措施”部分的决议措施规定在此所述事项中，以及排除任何与发行人之间的关于债券条款和条件协议、安排或理解的任何其他协议、安排或理解。 这只是个摘要,关于更多信息，请参阅附页的日期为2024年4月26日的说明书。,包括从第20页开始的风险因素等内容在该招股说明书中. PS-3 摘要 您应与2024年4月26日发布的关于我们高级债务融资票据，E系列（这些票据是其中一部分）的说明书补充文件以及2024年4月26日的说明书一起阅读。您可以在证券交易委员会（以下简称“SEC”）的网站上查阅这些文件。美国证券交易委员会（United States Securities and Exchange Commission））请访问www.sec.gov，如下所示（或者，如果该地址已更改，请通过查看SEC网站上相关日期的申报文件）： 2024年4月26日增补说明：·https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1159508/000095010324005864/crt_dp210218-424b2.pdf 拟股说明书，日期2024年4月26日·https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1159508/000119312524118649/d776815d424b21.pdf 我,” “我们” 或者 “我们的中央索引关键码，或称为CIK，在SEC网站上为0001159508。在本定价补充中使用的“我们的“指德意志银行股份公司，包括根据上下文需要，通过其分支机构行事。” 此价格补充说明以及上述文档，包含了债券条款，并取代了所有其他先前的或同时期的口头陈述以及任何其他书面材料，包括初步或指示性定价条款、通信、贸易理念、实施结构、样本结构、小册子或其他我们提供的教育材料。您应仔细考虑此价格补充说明以及附带的招股说明书补充说明和招股说明中的“风险因素”。我们强烈建议您在决定投资债券之前，咨询您的投资、法律、税务、会计和其他顾问。 在做出投资决策时，您应仅依赖本定价补充文件中包含或引用的相关信息，以及与本定价补充文件中提供的债券相关的说明书补充和说明书，以及关于德意志银行股份有限公司的信息。我们没有授权任何人为您提供任何额外的或不同的信息。本定价补充文件、说明书补充和说明书中的信息仅分别准确至每个文件的日期。 您应该意识到，金融业监管局（“中国金融服务业有限公司 (abbreviation for: CICC)）以及某些司法管辖区的法律（包括要求经纪人确保投资适合其客户的规定和法律）可能限制这些债券的可用性。本定价补充文件以及随附的招股说明书补充文件和招股说明书在任何此类要约或招揽要约不合法的情况下，均不构成出售债券的要约或招揽购买债券的要约。 我们提供出售,并且正在寻找购买报价,注解仅适用于允许此类提供和销售的行为所在的主权地区.既没有价格补充资料的交付，也没有随附的招股说明书补充资料或招股说明书，或者在此项下进行的任何销售意味着我们的事务没有发生任何变化，或者本价格补充资料以及随附的招股说明书补充资料和招股说明书中的信息在本日期之后任何日期都是正确的。. 你必须(我)遵守任何司法管辖区内关于拥有或分发本价格补充说明、相关说明书补充和说明书以及购买所适用的所有现行法律法规。,出讓或銷售該債券(ii)获取任何同意,所需获得您的批准或许可方可购买,向您提供或出售本票据的行为，应遵守您所在任何司法管辖区的有效法律法规。,提供或销售;我们和代理商对此不承担任何责任。. 精选风险评估 投资本息卷存在风险。本节描述与该息卷相关的最重要的风险。有关风险因素的完整清单，请参阅附带的招股说明书补充文件和招股说明书。 The value of the notes may decline due to such factors as a rise in