第一部分市场研判
【市场回顾】
- 贵金属市场：白天低开后小幅走高，黄金强于白银。伦敦金站回2660美元，伦敦银试探31.5美元阻力。沪金主力合约涨1.37%，报603.3元/克；沪银主力合约涨1.69%，报7784元/千克。
- 美元指数：小幅走高，站回103一线，交投于103.03附近。
- 人民币汇率：低开窄幅波动，交投于7.082附近。
【重要资讯】
- 美国宏观：（1）9月PPI年率1.8%（预期1.6%），月率0%（预期0.1%），前值上修至1.9%。PPI与CPI数据指向美联储11月降息25基点。
- 美联储观察：11月降25基点概率86.8%，12月累计降息50基点概率82.2%。
【逻辑分析】
美国宏观数据复杂，通胀粘性，初请失业金走高但可能与飓风影响有关，经济仍具韧性。市场对11月降息幅度分歧仍在，美元指数反弹，贵金属上方压力暂存。本周关注美国零售数据及欧洲利率决议。
【交易策略】
- 单边：黄金观望；白银逢高试空。
- 套利：观望。
- 期权：卖出AG2412C8500继续持有。
第二部分数据参考
- 美元指数与贵金属走势
- 实际收益率与贵金属走势
- 内外盘期货走势
- 期现走势
- 内外价差
- 金银比
- ETF持仓
- 期货持仓量
- 期货库存
- 成交量
- TD数据
- 国债收益率与盈亏平衡通胀率
