贵金属衍生品日报

贵金属衍生品日报 贵金属衍生品日报 研究所副所长：车红云期货从业证号：F03088215投资咨询号：Z0017510 第一部分市场研判 【市场回顾】 研究员：陈婧 1.贵金属市场:今天白天，伦敦金因上行至关键阻力位引发获利了结，部分回吐了昨日涨幅，当前交投于2463美元附近，伦敦银也小幅走低至27.7美元附近。受外盘驱动，沪金主力合约收于569.46元/克，涨幅1.22%，沪银主力合约收于7152元/千克，涨幅0.89%。 期货从业证号：F03107034投资咨询号：Z0018401 联系方式：上海：021-65789219北京：010-68569781 2.美元指数：美元指数延续横向盘整走势，当前交投于103.17附近。 3.美债收益率：10年美债收益率窄幅波动，当前交投于3.9%附近。 4.人民币汇率：人民币兑美元汇率低开后小幅走高，当前交投于7.17附近。 邮箱：chenjing_qh1@chinastock.com.cn 【重要资讯】 1.美联储观察：美联储9月降息25个基点的概率为52%，降息50个基点的概率为48%。美联储到11月累计降息50个基点的概率为35.6%，累计降息75个基点的概率为49.3%，累计降息100个基点的概率为15.1%。 2.地缘冲突：据以色列陆军电台报道，以色列最近几天向美国和几个欧洲国家传达了信息，若伊朗对以色列进行任何直接攻击，以色列都将对伊朗领土进行袭击以作为回应。报告称，以色列已经澄清，即使伊朗潜在的袭击不会给以色列造成任何伤亡，以色列也决心攻击伊朗。这一信息旨在先发制人，避免国际社会对以色列施加压力使其无法对伊朗的袭击作出强有力的反应。 【逻辑分析】 此前因7月非农数据超预期疲软，市场再度交易美国衰退预期，流动性的短暂 紧张也拖累了贵金属表现。但后续出炉的美国ISM非制造业PMI、初请失业金等数据好于预期，美联储和日本央行官员相继出言安抚市场，市场的担忧情绪逐渐缓解；叠加中东地缘冲突，支撑贵金属价格反弹。往后看，预计近期市场仍将围绕美国是否能够软着陆进行博弈，由敏感情绪带来的宏观波动仍有反复的可能，本周重点关注美国的7月PPI（今晚）、CPI、零售数据以把握市场交易节奏。 【交易策略】 1.单边：短期市场风险释放，贵金属价格反弹，关注前期阻力位的有效性。 2.套利：观望。 3.期权：观望。 （姓名：陈婧投资咨询证号：Z0018401观点仅供参考，不作为买卖依据） 第二部分数据参考 1.美元指数与贵金属走势 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 2.实际收益率与贵金属走势 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 3.内外盘期货走势 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 4.期现走势 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 5.内外价差 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 6.金银比 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 7.ETF持仓 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 8.期货持仓量 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 9.期货库存 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 10.成交量 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 11.TD数据 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 12.国债收益率与盈亏平衡通胀率 数据来源:同花顺iFinD银河期货 数据来源:同花顺iFinD银河期货 作者承诺 本人具有中国期货业协会授予的期货从业资格证书，本人承诺以勤勉的职业态度，独立.客观地出具本报告。本报告清晰准确地反映了本人的研究观点。本人不曾因，不因，也将不会因本报告中的具体推荐意见或观点而直接或间接接收到任何形式的报酬。 免责声明 本报告由银河期货有限公司（以下简称银河期货，投资咨询业务许可证号30220000）向其机构或个人客户（以下简称客户）提供，无意针对或打算违反任何地区.国家.城市或其它法律管辖区域内的法律法规。除非另有说明，所有本报告的版权属于银河期货。未经银河期货事先书面授权许可，任何机构或个人不得更改或以任何方式发送.传播或复印本报告。 本报告所载的全部内容只提供给客户做参考之用，并不构成对客户的投资建议。银河期货认为本报告所载内容及观点客观公正，但不担保其内容的准确性或完整性。客户不应单纯依靠本报告而取代个人的独立判断。本报告所载内容反映的是银河期货在最初发表本报告日期当日的判断，银河期货可发出其它与本报告所载内容不一致或有不同结论的报告，但银河期货没有义务和责任去及时更新本报告涉及的内容并通知客户。银河期货不对因客户使用本报告而导致的损失负任何责任。 银河期货不需要采取任何行动以确保本报告涉及的内容适合于客户。银河期货建议客户独自进行投资判断。本报告并不构成投资.法律.会计或税务建议或担保任何内容适合客户，本报告不构成给予客户个人咨询建议。 银河期货版权所有并保留一切权利。 联系方式 银河期货有限公司大宗商品研究所北京市朝阳区建国门外大街8号北京IFC国际财源中心A座31/33层上海市虹口区东大名路501号上海白玉兰广场28层公司网址：www.yhqh.com.cn