- 核心观点:半导体设备行业全年维度看好,尤其在光出口受阻背景下,9月会面前自主可控板块中半导体设备排序靠前。重点催化包括长存上市预期及其DRAM扩产。
- 关键数据与研究结论:
- 微导纳米:公司口径可能再上修订单预期,为CC链核心标的。前道环节最便宜,存储敞口大,增速最快。半年报落地后有望复刻5月行情,下半年财报将大批量确认收入。预计今年订单45-50亿美元,500亿美元左右基本是送钱。
- 长川科技:测试机已全面导入头部存储,上半年成立武汉子公司深度配合CC。H链取得最新一代超节点芯片组相关测试设备订单,国产自主可控链设备后道弹性标的,深度受益国产算力放量。
- 光设备:杰普特和博杰均为“美国自主可控铲子股”,当前位置以20倍市盈率买入明块内半导体设备排序靠前,重点催化包括长存上市预期及其DRAM扩产。