有色期权早报

李立勤投研高级经理从业资格号：F3074095交易咨询号：Z0017896邮箱：lilq@wkqh.cn黄柯涵期权研究员从业资格号：F03138607电话：0755-23375252邮箱：huangkh@wkqh.cn 铝（AL）-市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）al2608合约昨日收盘价23055元，相较前日收盘上涨60元，上涨0.26%，成交量148350手，较前日减少16894手，持仓量221847手，较前日减少5890手(2）AL（铝期权）隐含波动率维持在均值0.1827上方水平波动(3）AL期权持仓量PCR收报于0.8832，位于近一年来的83.27%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，AL期权标的压力位为23000，支撑位为22000。 期权策略建议 （1）方向性策略：轻仓构建熊市价差策略，获取标的偏空方向收益，如：B_AL2608P23000，S_AL2608P22000（2）波动性策略：构建做多波动率的买入宽跨式策略，获取隐波向实波回归的强定价修复收益，如：B_AL2608C24200，B_AL2608P22000 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）ao2609合约昨日收盘价2715元，相较前日收盘上涨2元，上涨0.07%，成交量179145手，较前日减少8211手，持仓量357734手，较前日增加8301手(2）AO（氧化铝期权）隐含波动率维持在均值0.3293上方水平波动(3）AO期权持仓量PCR收报于0.3595，位于近一年来的64.08%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，AO期权标的压力位为3000，支撑位为2700。 期权策略建议 （1）方向性策略：无（2）波动性策略：构建做多波动率的买入宽跨式策略，获取隐波从历史极低位回归的均值回归收益，较前期减仓，如：B_AO2608C2800，B_AO2608P2600 铜（CU）-市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 (2）CU（铜期权）隐含波动率维持在均值0.2419上方水平波动(3）CU期权持仓量PCR收报于1.3285，位于近一年来的95.92%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，CU期权标的压力位为106000，支撑位为90000 期权策略建议 （1）方向性策略：无(2)波动性策略：观望 镍（NI）-市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）ni2609合约昨日收盘价128180元，相较前日收盘上涨1210元，上涨0.95%，成交量229458手，较前日减少178571手，持仓量232407手，较前日减少5496手(2）NI（镍期权）隐含波动率维持在均值0.3247上方水平波动(3）NI期权持仓量PCR收报于0.5557，位于近一年来的41.22%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，NI期权标的压力位为140000，支撑位为120000。 期权策略建议 （1）方向性策略：无