国金电子佰维存储12月业绩大超预期坚定看好存储大周期事件

【国金电子】佰维存储1-2月业绩大超预期，坚定看好存储大周期事件：佰维披露26年1-2月业绩预告，双月实现营收40-45e，同增340-395%。实现净利润15-18e，同增922-1086%。叠加2月春节因素，Q1业绩有望大超市场预期。我们坚定看好存储在26年进入高景气周期，且存储周期有望持续至27年上半年。看好26年合约涨价超预期及下游需求超预期。 涨价的前提是需求持续，而近期各类新模型和新应用的落地，全球大模型Token调用斜率日渐抬升，很有可能在未来某个时间带来存储需求再一次爆发的奇点。 行业正在从周期走向成长！！ 强call佰维存储，看好几大核心逻辑，#库存逻辑，模组公司刚进入利润释放周期，看好Q1利润有望大幅超预期。 #拿货逻辑，模组库存仍在逐季走高，供需紧张情况下印证强拿货能力。 #先进封装逻辑，先进封测产能持续扩产，品类持续拓宽。