公司概况： Lotus Technology Inc. (LTC) 是一家全球领先的智能豪华移动出行提供商，在英伦品牌“莲花”下设计、开发和销售豪华生活方式汽车。公司于 2022 年推出首款全电动超跑 SUV Eletre，并于 2023 年推出第二款生活方式车型和首款超跑 GT 车型 Emeya。公司通过与吉利控股的合同制造伙伴关系，利用吉利控股在武汉建造的全新、先进的电动汽车制造设施生产所有 BEV 生活方式车型。公司通过数字优先的全渠道销售模式为客户提供豪华零售体验，建立并发展客户关系，覆盖了客户体验的整个范围，包括物理和虚拟方面。截至 2024 年 12 月 31 日，公司在全球分销网络中拥有超过 200 家门店。2024 年，公司总共交付了 12,134 辆汽车，包括其生活方式车型和通过 LTIL 分销的莲花品牌跑车。
优势： 公司拥有多个竞争优势，包括作为豪华 BEV 市场早期进入者、拥有赛车传统的标志性品牌、基于世界级研发能力的专有下一代技术、轻资产商业模式以及关注可持续性等。
战略： 公司将利用以下战略来利用全球豪华 BEV 部门的增长势头：投资品牌资产并全面转型品牌、扩大规模并扩大地理存在、开发下一代电动汽车技术并利用莲花的研究和开发实力、继续推出新车型并升级现有车型、关注可持续性并引领电气化。
公司历史和结构： 莲花 BEV 业务成立于 2018 年，最初由武汉莲花汽车和宁波吉利汽车研发有限公司的莲花 BEV 业务单元运营。2021 年 8 月 9 日，LTC 作为一家 Cayman Islands 免税公司成立。通过一系列步骤，包括将宁波吉利汽车研发有限公司的莲花 BEV 业务单元的资产和员工转移到武汉莲花汽车，并将武汉莲花汽车的股权转移到武汉莲花科技有限公司，公司通过莲花 HK 控制了武汉莲花科技有限公司。2022 年 6 月 24 日，公司完成了重组，并通过莲花 HK 控制了莲花科技 UK 和莲花 GmbH。2023 年 2 月 22 日，LTC 与 LCAA 完成了合并。LCAA 是一家空壳公司，旨在进行合并、股份交换、资产收购、股份购买、重组或与其他一个或多个业务或实体进行类似的业务组合。2024 年 2 月 23 日，公司的 ADS 和 Warrant 在纳斯达克全球精选市场上市，分别交易于“LOT”和“LOTWW”。
风险因素： 投资公司的证券涉及重大风险。投资者应在做出投资决定之前仔细考虑“风险因素”部分的内容，其中讨论了公司面临的各种风险和不确定性，包括与业务和行业相关的风险、与中国业务相关的风险、与知识产权和法律诉讼相关的风险、与 Westwood Capital Group 承诺股权融资和本次发行及公司证券相关的风险等。
西wood Capital Group 承诺股权融资： 2024 年 9 月 16 日，公司与 Westwood 签署了购买协议和注册权协议，根据协议，Westwood 承诺在协议签署之日起一段时间内，以我们的指示购买最多 4,445 万股 ADS，每股代表一股普通股。Westwood 将通过多种方式销售或处置其持有的 ADS，包括直接销售给一个或多个购买者、通过经纪人、交易商或承销商进行销售或分配等。
证券发行： 本次发行将向 Westwood 注册最多 4,445 万股 ADS，包括 700,000 股承诺 ADS 和最多 4,375,000 股 VWAP 购买 ADS。Westwood 将以市场价销售这些 ADS，并将所得款项用于产品创新、下一代汽车技术发展、全球分销网络扩张和一般公司用途。
未来展望： 公司预计将保留大部分或全部可用资金和任何未来收益，以资助其业务的开发和发展。因此，预计 LTC 在可预见的未来不会支付任何现金股息。公司将根据其财务状况、运营结果、资本需求、一般业务状况和其他公司董事会可能认为相关的因素，决定是否支付股息。
