环球主要股市表现
- 恒生指数收市价21,858点，升跌2.64%（单日），28.22%（年内）。
- 恒生国企指数收市价8,058点，升跌2.75%（单日），39.69%（年内）。
- 恒生科技指数收市价5,281点，升跌2.70%（单日），40.30%（年内）。
- 上证综指收市价3,346点，升跌0.85%（单日），12.49%（年内）。
- 美国道琼斯指数收市价44,369点，升跌-0.50%（单日），17.72%（年内）。
- 美国标普500指数收市价6,052点，升跌-0.27%（单日），26.88%（年内）。
- 美国纳斯达克指数收市价19,650点，升跌0.03%（单日），30.90%（年内）。
港股分类指数表现
- 恒生金融指数收市价36,927点，升跌2.33%（单日），23.82%（年内）。
- 恒生工商业指数收市价12,629点，升跌2.81%（单日），36.78%（年内）。
- 恒生地产指数收市价15,263点，升跌4.14%（单日），-16.72%（年内）。
- 恒生公用事业指数收市价33,689点，升跌0.67%（单日），2.48%（年内）。
行业点评：中国工程机械行业
- 1月土方机械销售开局良好，挖掘机/轮式装载机销量同比小幅增长1%/2%。
- 国内销量小幅下降0.3%至5,405台（挖掘机），出口量同比增长2%至7,107台。
- 电动挖掘机销量同比增长50%，但仅占0.1%；电动轮式装载机销量同比增长1.9倍，占13.7%。
- 预计土方机械出口将保持良好增长，国内更新换代需求延续上行周期。
- 工程机械板块有机会在未来两个月获得关注，看好中联重科、三一重工、恒立液压。
公司点评：舜宇光学
- 发布盈利预告，2024年净利润26.4-27.5亿元，同比增长140-150%。
- 主要驱动因素：智能手机市场复苏、高端/AI智能手机需求、新能源汽车强劲需求、智能驾驶采用率提高。
- 预计2025年继续受益于中国补贴政策、AI规格升级、智能驾驶加速及边缘AI设备普及。
- 将FY25/26E每股收益上调17%/14%，目标价上调至102.89港元，对应2025年市盈率30.3倍。
- 未来股价催化剂包括AI智能手机推出、AI智能眼镜和ADAS采用率提升。
每日投资策略
- 长仓推荐：吉利汽车、小鹏汽车、中联重科、中国宏桥、瑞幸咖啡、安踏体育、百胜中国、珀莱雅、华润饮料、百济神州、联影医疗、中国太保、中国财险、腾讯、网易、阿里巴巴、绿城服务、鸿腾精密、比亚迪电子、中际旭创、北方华创、金蝶。
- 小米集团目标价仍在审视中。
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