投资参考

1、央行和财政部已就央行国债买卖建立联合工作组，并于近日召开工作组首次正式会议，确立了工作组运行机制。会议认为，央行国债买卖是丰富货币政策工具箱、加强流动性管理的重要手段。下一步，两部门将统筹发展和安全，继续加强政策协同，不断优化相关制度安排，在规范中维护债券市场平稳发展，为央行国债买卖操作提供适宜的市场环境。 2、10月9日，A股在连续大涨后深度调整，媒体、医药、保险、房地产、零售等板块跌幅居前，半导体板块逆势活跃。“牛市旗手”券商股大面积跌停，东方财富剧烈震荡，全天成交额超900亿元，创A股个股最高单日成交额纪录。截至收盘，上证指数跌6.62%报3258.86点，深证成指跌8.15%，创业板指跌10.59%，北证50跌12.11%，万得全A跌7.46%。市场成交额2.97万亿元。 3、证券业“超级航母”来了！国泰君安、海通证券同步发布合并重组相关预案，股票将于10月10日复牌。根据预案，两家公司A股和H股换股比例均为1:0.62，即每1股海通证券股票可以换得0.62股国泰君安同类别股票。本次换股吸收合并将向国泰君安异议股东提供收购请求权，向海通证券异议股东提供现金选择权。同时，国泰君安拟向控股股东发行A股股票，募集配套资金不超过100亿元，发行价格为15.97元/股。按照2024年6月末数据，合并后新公司总资产、归母净资产分别为16195亿元、3311亿元，均位列行业第一。 4、时隔24年美国科技巨头分拆案再现！美国司法部公布一项文件，提议对谷歌实施一系列制裁，以确保其不再垄断搜索引擎市场。这些提议包括可能终止谷歌与苹果和三星等公司签订的独家协议，并禁止某些类型的数据跟踪；可能要求强制谷歌母公司Alphabet剥离部分业务，如Chrome、安卓操作系统和AdWords广告平台。谷歌回应称，上述提议非常激进，且远远超出了搜索垄断诉讼一案的具体法律问题。 5、美联储9月会议纪要显示，绝大多数成员支持将利率下调50个基点；部分与会者指出，在7月份的会议上，有合理的理由进行25个基点的降息。部分与会者表示，他们更倾向于在九月份的会议上降息25个基点，另有少数与会者表示他们可能会支持这一举措。所有官员均支持在九月份会议上降息；降息50个基点，预计将使利率与经济“更好地保持一致”。部分与会者表示，降息25个基点可能意味着更可预测的正常化路径。官员们一致认为，会议通过的更大幅度的降息不应被视为对经济前景感到担忧的信号，也不应被视为美联储准备迅速降息的信号。 环球市场 1、周三美国三大股指全线收涨，截至收盘，道指涨1.03%报42512点，标普500指数涨0.71%报5792.04点，纳指涨0.6%报18291.62点。其中，道指、标普500指数再创收盘新高。霍尼韦尔国际涨超3%，IBM涨逾2%，领涨道指。万得美国TAMAMA科技指数涨0.3%，苹果涨超1%，特斯拉跌超1%。中概股多数下跌，老虎证券跌约14%，网易跌超5%。 2、东京证券交易所宣布，从11月5日起，东京证券交易所的交易时间将延长30分钟，收盘时间从当地时间下午3点延长到下午3点30分。此次调整过后，东京证券交易所全天的交易时间将达到5.5小时。 3、欧洲三大股指收盘全线上涨，德国DAX指数涨0.99%报19254.93点，法国CAC40指数涨0.52%报7560.09点，英国富时100指数涨0.65%报8243.74点。 4、亚太主要股指收盘多数上涨。日经225指数涨0.87%报39277.96点。印度SENSEX30指数跌0.21%报81467.1点。澳洲标普200指数涨0.13%报8187.4点。新西兰标普50指数涨1.75%报12776.13点。富时马来西亚综指跌0.04%报1634.91点。富时新加坡海峡指数涨0.56%，报3595.66点。韩国股市因假期休市。 5、国际油价小幅下跌，美油11月合约跌0.29%，报73.36美元/桶。布油12月合约跌0.65%，报76.68美元/桶。 6、国际贵金属期货收盘涨跌不一，COMEX黄金期货跌0.35%报2626.1美元/盎司，COMEX白银期货涨0.42%报30.73美元/盎司。 7、伦敦基本金属全线收跌，LME期铜跌0.6%报9684美元/吨，LME期锌跌1.89%报3032.5美元/吨，LME期镍跌1.64%报17485美元/吨，LME期铝跌1.01%报2545美元/吨，LME期锡跌1.24%报32460美元/吨，LME期铅跌1.28%报2076美元/吨。 8、芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约集体收涨，大豆期货涨0.52%报1021.5美分/蒲式耳；玉米期货涨0.12%报421.25美分/蒲式耳，小麦期货涨1.01%报600.75美分/蒲式耳。 9、欧债收益率多数收涨，英国10年期国债收益率跌0.4个基点报4.179%，法国10年期国债收益率涨1.5个基点报3.024%，德国10年期国债收益率涨1.5个基点报2.256%，意大利10年期国债收益率涨1.4个基点报3.555%，西班牙10年期国债收益率涨2.2个基点报3.007%。 10、美债收益率集体收涨，2年期美债收益率涨6.6个基点报4.03%，3年期美债收益率涨6.7个基点报3.936%，5年期美债收益率涨7.3个基点报3.924%，10年期美债收益率涨6个基点报4.077%，30年期美债收益率涨5.2个基点报4.346%。 11、纽约尾盘，美元指数涨0.43%报102.90，非美货币普遍下跌，欧元兑美元跌0.37%报1.0940，英镑兑美元跌0.29%报1.3067，澳元兑美元跌0.46%报0.6716，美元兑日元涨0.75%报149.31，美元兑瑞郎涨0.41%报0.8608，离岸人民币对美元跌195个基点报7.0936。 宏观 1、国务院新闻办公室定于10月12日（星期六）上午10时举行新闻发布会，财政部部长蓝佛安介绍“加大财政政策逆周期调节力度、推动经济高质量发展”有关情况，并答记者问。 2、央行10月9日开展610亿元7天期逆回购操作，操作利率1.50%。Wind数据显示，当日有1965亿元逆回购到期。 3、8月中国企业信用指数为157.05点，较7月增加0.41点。各行业信用指数均值较7月有所提高，行业间差距进一步缩小 4、四川省要求，对国家即将出台的更大规模超长期特别国债、提前下达明年中央预算内投资计划等政策，要强化项目包装储备，做深做实前期工作，努力争取更多份额更大支持。 国内股市 1、港股三大指数宽幅震荡，恒生指数收盘跌1.38%报20637.24点，恒生科技指数跌1.17%，恒生国企指数跌1.58%；大市成交4270.14亿港元。能源、原材料、工业、地产板块跌幅居前，大金融走弱。南向资金净卖出6.38亿港元，美团遭净卖出14.94亿港元，阿里巴巴获净买入12.49亿港元。 2、新股发行定价监管趋严。今年7月至8月期间，上交所针对新股定价相关事宜，共发出5份风险提示函。同时，在对网下投资者的专项检查中，针对报价不规范、不专业等问题，上交所采取2次书面警示和4次口头警示措施。 3、经历多日持续大涨行情之后，10月9日A股迎来较大幅度调整。南方、博时、摩根士丹利等基金公司认为，A股高开后出现剧烈波动，反映当前市场分歧逐渐显现，短期快速修复行情暂歇，市场或将进入分化阶段。当前A股估值水平处于历史中位区间，对比全球资产仍具备较高的配置性价比。投资过程中建议保持理性，切勿盲目追高。 4、虽然A股周三调整剧烈，但是机构普遍没有减仓，调仓换股和小幅加仓成为主流选择。多数机构人士反馈，回调在预期之内，适当的调整可能会让行情更健康。申万宏源首席策略分析师傅静涛表示，后续市场仍将保持强势一段时间，短期市场回调，市场从趋势上行回归强势震荡状态，结构性机会可能依然活跃。 5、多家券商发布的四季度策略展望称，对A股后市行情整体持谨慎乐观态度，A股大概率延续修复行情但节奏将放缓，备受期待的财政政策也有望进一步加码。对于四季度配置，哑铃策略成为券商较为一致的共识，即同时把握成长以及高股息红利标的；港股市场的投资机遇也获得券商青睐，配置上同样看好成长和高股息板块。 6、香港中小上市公司协会成立，旨在助力中小上市公司提升融资能力和市值管理水平。协会未来将协调设立中小上市公司联盟共生母基金，分设IPO打新基金、股票投资基金、产业并购基金等若干子基金。 7、随着A股公司三季报预告的陆续出炉，多行业景气度浮出水面。10月9日晚披露的多份上市公司三季报预告显示，农药化工、生物医药、半导体、航运等行业回暖显著，需求旺盛、订单饱满，进而带动相关上市公司业绩提升。其中，韦尔股份、晶合集成、新农股份、海通发展、盛德鑫泰等公司预计前三季度业绩倍增。 8、深交所披露，银之杰9月26日至10月9日累计上涨148.7%，涨幅严重异常。其间，“机构”净卖出约2.85亿元，“深股通”净卖出约2989.64万元；中小投资者累计买入约67.19亿元，卖出约59.39亿元，净买入约7.8亿元。 9、消息称理想汽车计划在香港建立一个芯片研发办公室，正在招募AI芯片架构师。理想正在同时自研两种芯片，其中智能驾驶AI推理芯片采用与特斯拉Hardware5.0类似的架构，晶体管数量约为400亿颗，已被送往台积电流片。 10、京东“双11”将提前到10月14日晚8点正式开启，直接现货开卖。在玩法上面，京东今年会推出跨店每满300减50元，以及用户可每天领取60元额外补贴等优惠措施。 11、百度自动驾驶出租车服务萝卜快跑（Apollo Go）正在布局出海，并将发布搭载百度最新自动驾驶大模型ADFM的Apollo自动驾驶开放平台10.0。 12、台积电9月合并营收约为2518.73亿元新台币，环比增长0.4%，同比增长39.6%；前三季度累计营收20258.47亿元新台币，同比增长31.9%。 金融 1、首批10只中证A500ETF发布上市交易公告书，并计划于10月15日集体上市。从持有人类型来看，券商、私募、信托、险资身份频现；嘉实和景顺分别自购2亿元、1638万元，分别成为各自产品的第一大持有人、第五大持有人。建仓节奏上，10只产品均已建仓，持仓比例从四成到九成不等。 2、据中国金融时报，近日有不法分子冒用央行数字货币研究所名义发布虚假公告，谣称“数字人民币平台发放数字资产红利”等。经查，此类“公告”、“平台”系伪造，相关信息均不属实。 3、ETF市场又有历史性突破——截至10月8日，华泰柏瑞沪深300ETF的管理规模超过4300亿元，再创历史新高。国庆假期结束后的两个交易日，ETF市场持续出现巨量成交。10月8日、9日，ETF市场合计成交额连续两个交易日日均超过5000亿元，也就是说节后ETF市场成交额已在万亿级别，增量资金正借“基”入市。今年前9个月ETF市场日均成交额仅为1291.39亿元，相比之下明显放量。 楼市 1、杭州优化调整房地产相关政策，商业住房贷款不再区分首套、二套住房，最低首付款比例统一为15%。公积金贷款最高额度提高到130万元，首套房和二套房首付比例统一为20%；使用1次公积金贷款已结清的，可按首套房认定。新出让住宅用地不再设置新建商品房限价要求。 2、呼和浩特住建局发布通知，自10月1日起，取消新建商品住房销售价格调控限制，由企业根据市场定价销售，销售过程中可自主调整价格，并以实际销售价格办理网签备案。 3、成都拟出新规：在本市行政区域内购买商品住房（已交付使用）或二手住房的人员，可在住房所在地申请本人落户，其配偶、未成年子女、老年父母符合投靠条件的，可申请办理户口随迁。 4、深圳住建局印发通知明确，存量公寓类居住房屋可用作保障性租赁住房，期间不得上市销售或者变相销售、擅自改变保障性租赁住房用途。 5、南京住房公积金管理中心与南京东南国资投资集团签署战略合作协议，共同推出全省首个住房公积金按月直付房租试点项目。 产业 1、“公共数据资源开发利用”顶层设计出炉！中共中央办公