计算机行业周度观察

计算机行业周度观察（2024年9月23日）

市场表现

• 本周表现：计算机（申万）板块上涨3.99%，跑赢沪深300指数2.67个百分点，涨幅排名申万行业第4位。
• 个股表现：涨幅前三名分别为银之杰(+42.15%)、国华网安(+33.21%)、常山北明(+29.52%)；跌幅前三名分别为天利科技(-6.07%)、立方数科(-8.99%)、*ST银江(-9.23%)。

行业动态

人工智能

• 联想：开始在印度生产人工智能服务器，满足当地和出口需求，并在班加罗尔建设AI研究实验室。
• 通义大模型：30多万企业客户已接入，涵盖营销设计、社交等场景，AI重构多个领域。
• 阿里巴巴：宣布全面投入升级AI大基建，基础模型性能媲美GPT-4o，发布开源模型Qwen2.5系列，AI加速渗透全业务场景。

算力

• 北京算力互联互通和运行服务平台：正式发布，定位服务京津冀蒙及西部、北部地区的综合性算力枢纽，推动算力服务标准化和规范化。

工业软件

• 工信部：印发工业重点行业领域设备更新和技术改造指南，目标到2027年80%规模以上制造业企业实现网络化改造，边缘网关等产品部署超过100万台，“5G+工业互联网”项目数超过2万个。

投资线索

• 国内大模型持续迭代，带动行业水平提高，对算力需求呈指数级增长。
• 算力国产化是我国科技自立自强主线，政府工作报告明确开展“人工智能+”行动，打造数字产业集群。
• 国产IDC、服务器、算力、算法等相关龙头企业有望受益。

风险提示

1. 政策落地不及预期
2. 技术发展不及预期
3. 市场竞争加剧