水羊股份：2023年年度报告

2023年年度报告 2024-020 2024年4月 2023年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人戴跃锋、主管会计工作负责人晏德军及会计机构负责人(会计主管人员)王倩声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 公司本年度报告涉及的未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险意识，并请理解计划、预测与承诺之间的差异。 公司在本报告“第三节管理层讨论与分析”之“十一、公司未来发展的展望”部分，详细描述了公司经营中可能存在的风险，敬请投资者关注相关内容。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以截至2024年3月31日公司总股本388,580,477股为基数，向全体股东每10股派发现金红利1元（含税），送红股0股（含税），以资本公积金向全体股东每10股转增0股。 目录 第一节重要提示、目录和释义................................................................................................................................2第二节公司简介和主要财务指标...........................................................................................................................6第三节管理层讨论与分析..........................................................................................................................................10第四节公司治理..............................................................................................................................................................36第五节环境和社会责任...............................................................................................................................................53第六节重要事项..............................................................................................................................................................55第七节股份变动及股东情况.....................................................................................................................................73第八节优先股相关情况...............................................................................................................................................83第九节债券相关情况....................................................................................................................................................84第十节财务报告..............................................................................................................................................................88 备查文件目录 一、载有公司法定代表人、财务总监、会计机构负责人签名并盖章的会计报告。 二、载有会计师事务所盖章，中国注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 三、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本的原稿。 四、载有公司董事长戴跃锋签名的公司2023年年度报告文本。 五、以上备查文件的备置地点：公司证券事务部。 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、其他有关资料 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是否 六、分季度主要财务指标 单位：元 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、非经常性损益项目及金额 适用□不适用 单位：元 其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况： □适用不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 □适用不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第4号——创业板行业信息披露》中的“电子商务业务”的披露要求： 公司所处的行业为日用化学产品制造行业，根据证监会《上市公司行业分类指引》，公司归属于“化学原料和化学制品制造业”（C26）。 2023年宏观经济逐渐回暖，消费呈现弱复苏趋势。2023年底的中央经济工作会议指出，经济回升向好趋势持续巩固，要增强信心和底气，消费信心有望加速修复。根据国家统计局发布的社会消费品零售数据，2023年，社会消费品零售总额为47.15万亿元，同比增长7.2%。化妆品零售总额为4,142亿元，同比增长5.1%；在中国国民可支配收入不断提升以及审美意识、悦己意识增强等多重因素驱动下，未来中国化妆品行业市场预计会有更大的发展潜力。 随着中国社交媒体发展不断成熟化，美妆领域消费者教育进一步加强，消费行为逐渐趋于理智，进一步推动了美妆行业有序健康发展。线下渠道的回归、国货美妆的崛起，带动了2023年美妆产业的活跃。优秀的成熟品牌正在原有产品壁垒上积极寻求创新，并尝试突破固有的认知而形成影响力；并且，随着行业政策法规逐步出台完善，化妆品市场进一步规范发展，具有优质品牌资产、差异化核心产品与技术优势的龙头企业进一步凸显龙头优势，化妆品竞争格局持续优化。 另一方面，多品牌策略也在逐渐成为美妆护肤的行业共识，中国美妆市场的发展已从依靠流量红利等各种机会主义的混战式发展转向美妆集团多元化品牌驱动的高质量增长。公司近几年来逐步完成向美妆集团的转型，推动自有品牌体系与水羊国际CP（中国合作伙伴，China Partner）品牌体系两大业务体系并行发展。在自有品牌体系中，初步构建了高奢、中产、国潮、大众多元的品牌体系；基于对全球美妆市场与中国市场的深度洞察，公司独创了“全球美妆最佳CP”模式，与全球美妆发达地区的特色企业建立了深度合作，共享中国市场，在大美妆品类中完成了细分品类的布局。公司将持续坚定走体系化发展，在大研发体系、人才成长体系、职能研发体系、品牌矩阵体系上做更多更深投入，加码多元肌肤科技赋能品牌，依靠组织体系驱动业务可持续增长，通过多品牌实现美妆集团的可持续发展，争做中国美妆行业领头羊。 二、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第4号——创业板行业信息披露》中的“电子商务业务”的披露要求： （一）公司主要业务及产品 公司主要从事化妆品的研发、生产与销售，产品品牌主要包括“EVIDENS DE BEAUTÉ（以下简称“EDB”）”、“御泥坊”、“大水滴”、“小迷糊”、“御”、“VAA”等；产品品类覆盖面膜、水乳膏霜、彩妆、个护清洁等化妆品领域。在销售渠道上，与天猫、淘宝、抖音、京东、唯品会、快手、拼多多等主流电商平台建立了深度合作关系。同时，产品在SKP、丝芙兰、银泰百货、沃尔玛、华润、屈臣氏、KKV、调色师等线下渠道上架销售，实现线上线下渠道全覆盖。并且基于在中国市场的全域服务能力以及深度孵化品牌和溢价的能力，持续推进海外品牌代理业务，为进入中国市场的海外美妆品牌提供资本、品牌、产品等多维度的赋能，并在市场、销售、渠道等维度提供一揽子解决方案，助力海外美妆品牌触达中国核心消费者。 （二）公司主要经营模式 1、采购模式 公司建立了严格的采购及供应商管理体系，如《直采采购管理制度》《招标管理制度》等，对公司供应商和采购流程进行管理。在原料、包装材料等物资的采购方面，严格筛选、考核供应商，保障物资供应能力，以保证产品质量。在代理品牌产品的采购方面，根据市场需求、公司策略等动态制定采购方案，科学严格把控采购方式及过程，确保货源供应的稳定。 2、研发模式 公司持续在皮肤机理研究体系、新原料研究体系、配方研发体系三大体系上做长期深度投入与细分体系化建设，结合外部大学科研院所、上下游供应链合作伙伴共建两翼，从而形成公司独有的“三体两翼”大研发体系。全面优化和完善新产品开发的全链路研发机制，更好地推动“研发赋能品牌”战略的实施，为消费者皮肤的美丽健康研发卓越的护肤产品，为消费者找到更匹配的有效解决方案。 3、生产模式 公司供应链管理部下设生产计划部门，根据生产经营实际需要，采用自产及委托加工的方式安排生产。 4、销售模式 公司通过线上和线下两种渠道对外销售。公司线上线下划分依据主要为是否利用电子商务渠道进行产品销售。公司线上销售主要通过天猫、淘宝、抖音、京东、唯品会、拼多多、快手等主流电商平台及“水羊潮妆”、“水羊直供”私域平台等对外销售；线下销售主要通过直营店，SKP、丝芙兰、银泰百货等百货商场，沃尔玛、华润等商超及屈臣氏、KKV、调色师等美妆集合店进行销售。 5、品牌推广模式 公司注重品牌和产品的市场营销工作，通过多种手段加强品牌宣传和推广，主要包括新媒体营销、电商平台推广、达人种草、线下主题推广活动等。 6、仓储物流模式 （1）采购生产环节的物流情况：原料、包装材料和委托生产的成品由供应商负责运输至公司指定仓库。 （2）自主生产环节的仓储物流情况：由自有工厂加工生产的成品通过第三方物流商配送到公司指定仓库。 （3）销售环节的仓储及配送情况：公司通过与第三方合作的方式，由第三方向公司提供全面