马尔代夫: 金融部门评估方案 - 关于金融安全网和危机管理安排的技术说明

货币基金组织国家报告第24 / 20号 Maldives 金融行业评估计划 2024年1月 关于财务安全网和危机管理安排的技术说明 这份关于马尔代夫的文件是由国际货币基金组织的一个工作人员小组编写的，作为与成员国定期协商的背景文件。它基于2023年12月18日完成时获得的信息。 本报告的副本可从以下位置向公众提供国际货币基金组织出版服务邮政信箱92780华盛顿特区20090电话：（202）623 - 7430传真：(202) 623 -7201E - mail: publications @ imf. org Web: http: / / www. imf. org Maldives 金融行业评估计划 2023年12月18日 技术说明 财务安全网和危机管理安排 本技术说明是在2023年5月由Torste Wezel（IMF）和Natalie Nicolao（WB）领导的IMF -世界银行金融部门评估计划（FSAP）联合访问马尔代夫的背景下编写的，并由国际货币基金组织货币和资本市场部和世界银行金融和市场全球实践部监督。本说明包含技术分析和支持FSAP评估结果和建议的详细信息。有关FSAP程序的更多信息，请访问http: / /www。imf.org / exteral / p / fsap / fssa.aspx. 编制人国际货币基金组织货币和资本市场部 CONTENTS 词汇表3 执行摘要4 介绍9 机构框架和机构间安排10 A.机构安排10B.机构间安排13C.建议摘要15 早期干预，恢复和解决计划 A.早期干预15B.恢复和解决计划17C.建议摘要19 银行决议和清算 A.关键问题19B.建议摘要25 应急液体协助和解决中的液体 A.关键问题26B.建议摘要28 存款保险和决议基金 29 A.存款人保护和支付29B.决议供资30C.建议摘要31 连续性规划和危机管理32 A.关键问题32B.建议摘要32 BOXES 1.应对风险和弱点的MMA监管工具概述172.恢复和解决计划183.不同形式的存款人偏好25 Figure 1.银行决议和清算程序20 TABLE 1.关于银行解决和危机管理的建议6 词汇表 BOFD银行和其他金融机构司CMDA资本市场发展局DIF存款保险基金DIR存款保险条例DIS存款保险系统ELA紧急流动性援助EWI预警指标EWS预警系统FSB金融稳定委员会FSC金融稳定委员会FSN金融安全网外汇外汇金融机构并购并购有效决议制度的KAS关键属性MBAMMA马尔代夫银行法马尔代夫金融管理局MVR马尔代夫鲁菲亚财政部谅解备忘录P & A购买和假设RRP恢复和解决方案规划 执行摘要1 马尔代夫的立法包括金融安全网和危机管理框架的重要要素，但仍有需要精简和改进的领域。需要解决早期干预和银行解决方案框架中的缺陷，包括从行使MMA采取执法行动的权力到启动解决方案的升级过程的内部安排。分辨率工具的总体设计很复杂- MBA包括相同分辨率工具的不同机制-需要精简。MMA应建立有效的紧急流动性援助框架。应加强存款保险制度。 马尔代夫的机构和机构间安排需要加强。需要加强金融安全网参与者之间的合作，包括授权金融稳定委员会负责危机准备和管理。此外，MMA应与外国司法管辖区的决议机构建立工作关系，保留国家行动的酌处权，并遵守适当的保密要求。 马尔代夫银行法（MBA）为MMA实施早期干预和解决措施提供了工具。但是，需要解决一些缺点，以加强这两个框架并使其与国际良好做法保持一致。 MMA需要建立一套更清晰，前瞻性的早期干预触发因素和t。此外，MMA应发布相关法规或指南，以实施包括预防和纠正措施的早期干预制度。MMA应被授权要求银行制定符合MMA指定要求的恢复计划。恢复计划应从专注于最大银行的试点计划开始。同样，MMA应该为具有系统重要性的银行制定解决方案计划，并进行附带的可解决性评估。根据解决方案计划，MMA应该根据对如何在保护其关键功能的同时保持金融稳定的评估来确定银行的解决方案策略。应加强启动解决方案的触发因素，包括前瞻性观点。应通过提供与银行维持适当系统和控制以及有效管理其风险的能力的联系来加强治理触发因素。The MBA should be modified to provide a resolution framework including a unified mechanism. Under thismechanism, the MMA should be empowered to implease different 在法律框架下可行的情况下，在没有法院参与的情况下，遵守相关保障措施，以保护股东和债权人的利益。 提交保管人报告的要求不应该是实施决议权力的事先要求，因为这可能会危及及时实施有效的决议行动。应该修改MBA，授权MMA触发决议，并将决议权力立即应用于被认为不可行或可能不可行的银行。 过桥银行最好由政府拥有和控制。过桥银行将在MMA的监督下运营，在马尔代夫的情况下，利益冲突问题最好由政府来解决，而不是MMA拥有和资本化过桥银行。 MBA应通过提供相对于无担保债权人的投保和未投保存款人的参考来区分债权人的层次结构。这可以采取分层或一般存款人偏好的形式。此外，在特殊情况下，立法应授权MMA（i。Procedres.，必要时遏制银行倒闭的潜在系统性影响或使其价值最大化，以使所有债权人整体受益）偏离对同一类别债权人的同等待遇，但前提是无债权人的更差保障。 MMA应制定有效的紧急流动性援助（ELA）框架。这需要对MMA法案进行修正，以包括ELA规定和保障措施，并澄清ELA可以由MMA酌情向临时流动性短缺但被评估为具有偿付能力和可行性的银行提供。应以足够的抵押品和足够高的利率提供ELA。高水平的美元化和官方储备枯竭的风险构成了重大挑战。虽然MMA应具有在外汇中提供ELA的能力，但只有在有足够的国际储备并在必要时保持金融稳定的情况下，它才应在实践中这样做。 应加强存款保险制度，并与国际存款保险商协会（IADI）有效存款保险制度核心原则保持一致。这将包括： a.通过建立强有力的内部控制框架加强治理,b.确定足以满足预期未来义务并支付运营和相关成本的目标基金规模，c.DIF具有支付箱和授权，使其能够在充分的保障措施和最低成本的基础上为银行解决提供捐款，并允许事后从 临时公共融资的银行系统用于促进破产银行的有序解决。 d.为存款保险制度提供紧急资金安排，包括在法律或法规中预先安排和保证的流动性资金来源（最好是政府的信贷额度）（IADI CP 9）。 需要加强防止公共资金进行资本重组的保障措施。这应该是一种作为最后手段的特殊机制，仅适用于存在金融体系不稳定的重大风险且没有其他选择的情况。只有在破产银行的所有估计损失都已分配给股东，并尽可能分配给无担保债权人之后，才应使用公共资金。任何公共偿付能力支持都应与深度重组和管理改革相结合，以增强长期生存能力。还应该有预先确定的损失追回机制，例如银行部门的事后征税。 INTRODUCTION2 1.本技术说明介绍了有关马尔代夫金融安全网和危机管理安排的调查结果和建议。它涵盖对体制框架，早期干预和恢复以及解决计划，银行解决和清算制度，紧急流动性援助（ELA）安排，存款保险和解决资金以及应急计划和危机管理安排的评估。由于法律框架没有区分公共银行和私人银行，因此分析和建议适用于这两种类型的银行。此外，它们同样适用于提供伊斯兰银行服务的机构。技术说明不涉及其他金融机构或金融市场基础设施。调查结果和建议基于对相关立法和政策的分析，当局对问卷的答复以及在主要FSAP任务期间（2023年5月8日至23日）与当局和私营部门的讨论。该说明以国际标准为指导，特别是《金融机构有效解决制度的关键属性》和《有效存款保险制度的核心原则》，但并不构成对这些标准的合规性评估。3. 2.马尔代夫的银行业高度集中，由国有银行主导。银行业资产规模相当于2022年GDP的59%。该部门由8家银行组成，国内国有银行占主导地位，占总资产的51％。包括在马尔代夫经营的两家外国控股国有银行在内，国有银行的总份额上升到75%。八家银行中有五家是外国银行的分支机构或子公司，占银行系统总资产的40％。如果银行是MMA确定的具有系统重要性的银行，则MMA有权要求银行保持较高的资本比率。目前，没有一家银行由于其系统重要性而受到更高的资本要求。 3.银行以存款为基础的融资结构和高度美元化对安全网框架具有重要意义。银行体系拥有简单、传统的资产负债表结构，银行没有复杂的金融工具或风险敞口。银行主要由存款提供资金，总存款占总负债的87%。因此，无担保债权人，无论是高级债权人还是次级债权人，在存款人之前承担损失的份额都很低。银行体系中美元化程度很高，存款总额的53％和贷款总额的44％以外汇（FX）计价。对非金融企业的贷款美元化特别高，达到75%。4。两家银行突破了NOP的上限，在国际比较中相对宽松，且期限较长之间存在显著的期限错配 定期贷款和高比例的可赎回存款也表现出与旅游相关的季节性，这构成了外汇流动性风险5. 4.关于银行解决和危机管理的法律框架主要包含在两部法律中。马尔代夫金融管理局（MMA）成立于1981年，其范围，监管权力和授权来自MMA法案（1981）6马尔代夫银行法（MBA）7涵盖了MMA在保护制度下向银行颁发许可证，进行持续监督，采取纠正措施并解决银行决议的法律权力的规定。MMA被授权发布实施和执行MBA的法规。除这两项法律外，《存款保险计划条例》（DIR）8包括有关被保险存款、存款保险基金（DIF）的管理、基金款项的投资、存款承保和赔付的规定。 5.这是马尔代夫的第一个完整的FSAP，因为2016年的上一次演习是世界银行单独的发展模块先前的评估是在完全不同的环境中进行的，公共债务低得多，外部环境良好。该模块强调了与监管和法律规定缺陷以及监管能力有限和金融发展受阻有关的风险；不包括金融安全网和危机管理安排。最近的第四条任务（2021年和2022年）建议通过实施银行解决框架并使其与MMA最后贷款人职能保持一致，引入全面的危机管理框架。由于COVID - 19的双重冲击和俄罗斯在乌克兰战争的后果，金融安全网和危机管理安排没有取得进展。 机构框架和机构间安排 A.机构安排 6.马尔代夫金融安全网（FSN）由MMA，财政部（MoF）和资本市场发展局（CMDA）组成，MMA发挥着关键作用。MBA定义为维持金融稳定和公众对银行体系的信心，保护存款人和银行债权人的权利以及管理系统性风险的目标。MMA法案授权MMA规范和监督金融市场，不包括证券 由资本市场发展局(CMDA)监管的市场9。CMDA负责监管养老基金和在资本市场上市的公司，包括两家银行和一家保险公司。MMA的管辖范围涵盖银行，保险公司，非银行金融机构和支付机构。 此外，MMA还管理支付系统，并设有信用信息局。没有单独的存款保险机构，存款保险基金（DIF）由MMA管理。 7.MMA负责微观审慎监管，包括使用执法工具。MBA授予MMA权力，通过执法措施和制裁来解决银行问题，只要该银行违反了MBA的规定或从事或正在从事不安全或不健全的银行业务。权力广泛，包括相对温和的行动10，停止和停止解决问题的命令和具体要求，罢免或更换个别董事会成员和经理或全体董事会的措施。更严厉的措施包括在清算过程中将银行置于保护地位或吊销银行执照并将银行置于接管地位。作为决议机构，MMA可能需要与其他当局（如果破产银行的股票上市，则为CMDA，如果采取资本重组措施，则为财政部，如果子公司或分支机构，则为外国当局。外国银行被置于保护之下）。 8.MMA是最后贷款人，也是触发和执行决议行动的权力机构。作为决议机构，MMA被MBA授权干预一家倒闭的银行，并在保护制度下实施决议行动。马尔代夫没有紧急流动性援助（ELA）框架，但《MMA法》授权MMA向金融机构提供最长90天