基金市场运行周报（2023年第27期）：新发基金创新高，债券型和股票型领先

基金研 2023.09.11 敖丹丹(分析师) 报告作者 究基金研究 新发基金创新高，债券型和股票型领先 基——基金市场运行周报（2023年第27期） 金周 报本报告导读：上周新成立基金规模301亿份创近6个月新高。资金方面： 上周北向资金净流出47.56亿元。ETF资金流入货币板块和科创50板块。 摘要： 国内基金发行动态：上周新成立基金规模301亿份创近6个月新高，债券型和股票型新发规模领先。截至2023年9月11日上午，上周新 成立基金31只、募集规模301.96亿份，前一周新成立基金18只、 募集规模88.70亿份。从发行产品的类型上看，债券型上周募集规模 184.54亿份，前一周募集规模61.27亿份；股票型上周募集规模97.74亿份，前一周募集规模5.46亿份，上周主要增量来自4只科创板100ETF共69.50亿份、4只中证2000ETF共14.73亿份；混合型上周募集规模15.48亿份，前一周募集规模9.55亿份；FOF型上周募 集规模1.34亿份，前一周募集规模12.43亿份。兴业嘉远、信澳瑞享证利率债募集规模分别为80.00亿份、64.00亿份，位列上周前二。券北向资金：上周北向资金净流出47.56亿元，前一周净流出39.22亿研元。行业方面，上周资金增持银行、有色金属、基础化工，流出非银究金融、医药生物、传媒。个股方面，比亚迪、中兴通讯、中际旭创位报列资金买入前三。隆基绿能、中微公司、中国联通为北向资金卖出前告三。 ETF资金：上周ETF资金流入货币板块和科创50板块。其中，货币板块流入85.67亿元，科创50板块流入16.75亿元。其他行业，非 银板块获资金净流入13.55亿元、生物医药板块资金净流入5.17亿元。业绩方面，高端装备ETF涨幅为3.73%，位列第一。 上周基金市场行情表现，主动权益型基金平均业绩为-1.28%，股票被 动指数型基金平均业绩为-1.28%，纯债型基金平均业绩为-0.22%，混 合债券型基金平均业绩为-0.49%，QDII偏股型基金平均业绩为-0.91%，QDII指数型基金平均业绩为-1.17%，QDII债券型基金平均业绩为-0.02%，QDII另类基金平均业绩为0.06%，REITs基金平均业绩为0.20%。样本选取资产净值不低于2亿元的基金，QDII型基金因普遍规模较小，为提高研究的代表性，本文QDII型基金豁免资产净值不低于2亿元的要求。 风险提示：本报告结论完全基于公开的历史数据进行计算，对基金产品和基金管理人的研究分析结论并不预示其未来表现，也不能保证未 来的可持续性，亦不构成投资收益的保证或投资建议。本报告不涉及证券投资基金评价业务，不涉及对基金产品的推荐，亦不涉及对任何指数样本股的推荐 010-83939772 aodandan025899@gtjas.com 证书编号S0880522010003 基金仓位偏谨慎，增持基础设施、消费，减持周期、制造 相关报告 2023.09.10 印花税减半，利好高换手策略 2023.09.06 私募市场跟踪周报 2023.09.06 市场企稳，持续关注科技成长类基金 2023.09.06 主动债券型基金跟踪周报 2023.09.05 目录 1.国内基金发行动态3 1.1.上周新成立基金规模301亿份创近6个月新高3 2.国内资金动态跟踪4 2.1.北向资金：上周净流出47.56亿元4 2.2.ETF资金：流入货币板块和科创50板块5 3.国内基金产品业绩表现7 3.1.主动权益型基金7 3.2.股票被动指数型基金7 3.3.纯债型基金8 3.4.混合债券型基金9 3.5.QDII偏股型基金9 3.6.QDII指数型基金10 3.7.QDII债券型基金10 3.8.QDII另类基金11 3.9.REITs基金12 4.风险提示12 1.国内基金发行动态 1.1.上周新成立基金规模301亿份创近6个月新高 上周新成立基金规模301亿份创近6个月新高，债券型和股票型新发规 模领先。截至2023年9月11日上午，上周新成立基金31只、募集规模 301.96亿份，前一周新成立基金18只、募集规模88.70亿份。从发行产品的类型上看，债券型上周募集规模184.54亿份，前一周募集规模61.27亿份；股票型上周募集规模97.74亿份，前一周募集规模5.46亿份，上周主要增量来自4只科创板100ETF共69.50亿份、4只中证2000ETF共14.73亿份；混合型上周募集规模15.48亿份，前一周募集规模9.55亿份；FOF型上周募集规模1.34亿份，前一周募集规模12.43亿份。兴业嘉远、信澳瑞享利率债募集规模分别为80.00亿份、64.00亿份，位列上周前二。 图1：公募基金新成立发行跟踪 600 500 400 300 200 100 0 周发行规模（亿份）-左轴周发行数量（只）-右轴 4544.1652.73 479.27 406.64 308.70 282.02 289.84 279.86 253.62 301.96 268.18 232.68 243.1 233.01 236.73 202.53 197.40 139.49 178.11 151.23151.20 174.21 1441.1389.74 104.40103.48 107.54120.71 101.03 88.70 61.86 28.45 36.96 9.60 24.79 50 45 40 35 30 25 20 15 10 5 2023-01-06 2023-01-13 2023-01-20 2023-02-03 2023-02-10 2023-02-17 2023-02-24 2023-03-03 2023-03-10 2023-03-17 2023-03-24 2023-03-31 2023-04-07 2023-04-14 2023-04-21 2023-04-28 2023-05-05 2023-05-12 2023-05-19 2023-05-26 2023-06-02 2023-06-09 2023-06-16 2023-06-23 2023-06-30 2023-07-07 2023-07-14 2023-07-21 2023-07-28 2023-08-04 2023-08-11 2023-08-18 2023-08-25 2023-09-01 2023-09-08 0 数据来源：Wind，国泰君安证券研究。日期：2023.01.06-2023.09.08。 图2：股票型基金周度新成立图3：债券型基金周度新成立 周发行规模（亿份）-左轴周发行数量（只）-右轴 周发行规模（亿份）-左轴周发行数量（只）-右轴 120 100 80 66.23 67.11 76.84 16400 97.7414350 12300 10250 363.51 260.91 215.07 300.47 14 355.64 12 10 8 6052.96 45.20 45.38 8200 168.65 153.83 160.43 180.8917126.379.5161.87 183.31584.54 6 4028.87 26.16 313.732.54 35.14 26.28 32.99 44.32 6150 100 137.68 82.91 114.22118.20 141.25142.15 111.33 98.984 22.47 2014.58 9.37 19.2016.91 12.76 17.89 20.41 16.86 21.62 467.1058.62 72.34 51.27 56.70 35.9944.48 61.27 2 2.95 0 4.49 8.92 6.389.19 8.470.00 4.49 1.34 5.462 2023-01-06 2023-01-20 2023-02-10 2023-02-24 2023-03-10 2023-03-24 2023-04-07 2023-04-21 2023-05-05 2023-05-19 2023-06-02 2023-06-16 2023-06-30 2023-07-14 2023-07-28 2023-08-11 2023-08-25 2023-09-08 0 50 0.00 2023-01-06 2023-01-20 2023-02-10 2023-02-24 2023-03-10 2023-03-24 2023-04-07 2023-04-21 2023-05-05 2023-05-19 2023-06-02 2023-06-16 2023-06-30 2023-07-14 2023-07-28 2023-08-11 2023-08-25 2023-09-08 0 11.88 2.10 15.53 0.00 0 数据来源：Wind，国泰君安证券研究。日期2023.09.08数据来源：Wind，国泰君安证券研究。日期：2023.09.08 图4：混合型基金周度新成立图5：FOF型基金周度新成立 140 周发行规模（亿份）-左轴周发行数量（只）-右轴 111.65 3.93 18.3418. 5 .5 9 3 .3 58 .9 610 1.3 6 1 5.4 6 .7 6 8 .2 0 2 .6 2 5 .95 .6 2 5.4 1 0 4.7 2 48 5 5.1 2 6 5.8 1 2 .4 15 .69 814 .5 14 7 7.5 8 2 2.0 1 9 6.2 3 9 2.0 4 3 1.6 4 .63 41 4.18 0 4 .9 37 6 7 7.9 7 1 6.0 8 6 8.6 88.61 7 7 130.4 .13 113 25 周发行规模（亿份）-左轴周发行数量（只）-右轴 28.32 21.16 17.07 11.17 8.51 11.13 13.32 11.93 12.43 6.98 7.56 7.13 3.382.48 0.000.00 4.04 2.420.68 3.33 4.99 3.89 9 8 7 6 5 4 3 2 2.24 2.36 0.48 0.00 0.740.550.301.600.39 0.00 0.37 0.10 1.341 0 30 120 100 80 60 40 20 6 2023-01-06 2023-01-20 2023-02-10 2023-02-24 2023-03-10 2023-03-24 2023-04-07 2023-04-21 2023-05-05 2023-05-19 2023-06-02 2023-06-16 2023-06-30 2023-07-14 2023-07-28 2023-08-11 2023-08-25 2023-09-08 0 25 20 20 15 15 10 10 855 2023-01-06 2023-01-20 2023-02-10 2023-02-24 2023-03-10 2023-03-24 2023-04-07 2023-04-21 2023-05-05 2023-05-19 2023-06-02 2023-06-16 2023-06-30 2023-07-14 2023-07-28 2023-08-11 2023-08-25 2023-09-08 00 数据来源：Wind，国泰君安证券研究。日期2023.09.08数据来源：Wind，国泰君安证券研究。日期2023.09.08 2.国内资金动态跟踪 2.1.北向资金：上周净流出47.56亿元 上周北向资金净流出47.56亿元，前一周净流出39.22亿元。行业方面，上周资金增持银行、有色金属、基础化工，流出非银金融、医药生物、 传媒。个股方面，比亚迪、中兴通讯、中际旭创位列资金买入前三。隆基绿能、中微公司、中国联通为北向资金卖出前三。 图6：近6个月