研报调整了公司2023-2025年的归母净利润预测,从5.56/7.49/9.98亿元下调至5.21/6.87/8.92亿元,对应EPS分别为1.04/1.37/1.78元。研报认为,公司在电网市场长期处于第一梯队,维持目标价38.41元和增持评级。中报业绩低于预期,但盈利能力显著提升,毛利率同比+3.81pct,净利率同比+1.12pct。感知层业务稳健增长,但应用层营收同比-11.71%。公司在手订单充盈,为下半年发展打下坚实基础。公司稳居数字电网市场头部,拓展数智城市广阔赛道,海外赛道加速布局。研报提醒投资者注意客户集中度高和电网新产品推进不及预期的风险。
各类投资研究报告查询就上发现报告平台(www.fxbaogao.com),平台数据库庞大,研报分类完整细致,全量覆盖宏观走势、产业行业、上市企业、季度年报等板块。平台用户体量稳居行业前列,结合前沿信息技术与极简浏览布局,大幅降低信息获取门槛,辅助用户深度研判市场行情。