“民银智库”微信公众平台： 产业洞察  商务部、国家发改委等十二部门发文提振大宗消费重点消费  工信部发文推动钢铁工业高质量发展  2021年国家铁路发展目标确定  我国版权产业增加值突破7万亿元 国际速递  美国货币监理署允许银行使用公链和稳定币作为结算基础设施  欧盟投资1450亿欧元发展半导体技术 产业快讯  国家卫健委、国家发改委等八部门发文进一步规范医疗行为  “十三五”光伏装备迅猛增长  2020年中国电影总票房达204.17亿元  全球芯片代工市场2021年预计增至896亿美元  2020年国际旅游人数预计减少11亿 行业数据  2020年1-11月我国互联网行业营业利润同比增长9.9% 企业动态  京东拟整合云与AI业务，统一To B品牌  宁德时代拟投资390亿元建三大电池生产基地 2017年第1期 总第1期 产业发展周报 2021年第2期 中国民生银行研究院 2021年1月9日 全 国 工 商 联 智 库 中国民营经济研究会 指导 《产业发展周报》研究团队 黄剑辉huangjianhui@cmbc.com.cn 李岩玉liyanyu@cmbc.com.cn 董运佳dongyunjia@cmbc.com.cn 郭晓蓓guoxiaobei@cmbc.com.cn 王 润wangrun1@cmbc.com.cn 黄 赫huanghe5@cmbc.com.cn 刘 昊liuhao22@cmbc.com.cn 孙旭然sunxuran@cmbc.com.cn 2 民生银行研究院 总第180期 产业发展周报 产业洞察 商务部、国家发改委等十二部门发文提振大宗消费重点消费 商务部、国家发改委等十二部门日前联合印发《关于提振大宗消费重点消费 促进释放农村消费潜力若干措施的通知》。《通知》提出五个方面工作任务：一是稳定和扩大汽车消费。释放汽车消费潜力，鼓励有关城市优化限购措施，增加号牌指标投放。开展新一轮汽车下乡和以旧换新，鼓励有条件的地区对农村居民购买3.5吨及以下货车、1.6升及以下排量乘用车；二是促进家电家具家装消费。激活家电家具市场，鼓励有条件的地区对淘汰旧家电家具并购买绿色智能家电、环保家具给予补贴；三是提振餐饮消费。完善相关扶持政策，促进绿色餐饮发展。鼓励餐饮企业丰富提升菜品，创新线上线下经营模式。完善餐饮服务标准，支持以市场化方式推介优质特色饮食；四是补齐农村消费短板弱项。完善农村流通体系，以扩大县域乡镇消费为抓手带动农村消费，加强县域乡镇商贸设施和到村物流站点建设；五是强化政策保障。完善惠企政策措施，鼓励各地通过财政补助、金融支持等手段推动非国有房屋出租人加大租金减免力度。加大金融支持力度，鼓励金融机构加大对流通行业市场主体的金融支持力度。 2020年上半年，受疫情影响，社会消费零售总额表现较差，下半年以来，得益于国内疫情控制较好，企业快速复工复产，社会消费品零售总额快速复苏，尤其可选消费品复苏势头强劲，可选消费品中化妆品、金银珠宝、汽车、服装都表现岀快速反弹迹象。2020年，新冠疫情的全球大爆发带来了前所未有的挑战和变局，面对囯际形势不稳定、外部风险加剧，中央提出“逐步形成以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局”，通过挖掘内需潜力、扩大消费市场、提升产业链供应链现代化水平、加快核心技术攻关，使国内市场和国际市场更好联通，更好利用国际国内两个市场、两种资源，实现国内国际“双循环”。在此背景下，中央及地方政府陆续出台各种提振消费的举措，本次《通知》将进一步促进大宗消费、重点消费，更大释放农村消费潜力，进一步提振消费信心。 建议商业银行关注以下大消费相关行业：一是新能源汽车产业链，重点支持动力电池第一梯队和第二梯队企业，适当支持新能源整车企业、ADAS和V2X产业链企业、国网系充电桩设备制造企业、充电桩运营龙头企业；二是医药制造行业，重点关注生物医药企业，适当关注化学制剂、医疗器械、化学原料药龙头企业；三是食品饮料行业，重点关注高端白酒品牌，适当关注乳制品两大全点评 rUwWdWnXpXqQnQ6McM7NnPqQpNpOfQoOoPkPoPpN6MpOqMMYrMnPMYoOyQ 3 民生银行研究院 总第180期 产业发展周报 国性龙头企业，以及光明、三元等市场份额排名靠前的企业，适当关注调味品企业、啤酒企业；四是家电行业，适当关注在小家电领域竞争优势突出的企业，主营白电的龙头企业，以及智能化家电产业链；五是纺织服装行业，适当关注运动鞋服、儿童服饰类龙头企业。（王润） 工信部发文推动钢铁工业高质量发展 近日，工信部发布《关于推动钢铁工业高质量发展的指导意见（征求意见稿）》。《意见》提出，力争到2025年，钢铁工业基本形成产业布局合理、技术装备先进、质量品牌突出、智能化水平高、全球竞争力强、绿色低碳可持续的发展格局。增强行业创新能力，严禁新增钢铁产能，优化调整产业布局，加快推进兼并重组，大力发展智能制造，提高资源保障能力。为此，研究制定支持钢铁工业高质量发展的节能、环保、安全、财政、金融、土地、资源综合利用等政策措施，强化政策间衔接配合，形成政策合力，做到因地制宜、有保有压、精准施策。 钢铁工业是我国国民经济的重要基础产业，是建设现代化强国的重要支撑，是实现绿色低碳发展的重要领域。“十三五”时期，我国钢铁工业深入推进供给侧结构性改革，化解过剩产能取得显著成效，产业结构更加合理，绿色转型、智能制造、国际合作取得积极进展，有效支撑了中国经济社会健康发展。进入“十四五”时期，我国钢铁工业要实现高质量发展，仍然存在产能过剩压力、产业安全缺乏保障、生态环境制约、产业集中度偏低等问题。《意见》的出台有利于研究制定支持钢铁工业高质量发展的节能、环保、安全、财政、金融、土地、资源综合利用等政策措施，强化政策间衔接配合，形成政策合力，做到因地制宜、有保有压、精准施策。 展望2021年，从供给侧来看，超低排放改造深入推进行业绿色发展、产能置换标准趋严有效调控钢铁产能发展；从需求侧来看，地产投资保持韧性，基建投资继续回暖，制造业加快升级，带动需求保持良好局面；从原料端来看，铁矿石、焦炭价格水平在高位水平波动，均价高于上年，成本支撑力度进一步增强；预期2021年国内钢铁市场将呈现宽幅震荡格局，钢材均价将有所上移，上涨空间将会扩大，下跌空间将会缩小，全国钢材平均价格较2020年上升5%左右。建议商业银行对钢铁行业实行“有退有进”的信贷结构调整和业务发展策略，严格防控产能过剩引发的融资风险；围绕盘活资产，适时、适度发展业务，以“商行+投行+其他金融服务”创新模式加大对龙头钢铁企业如中信特钢、宝钢股份、ST抚钢、图南股份、久立特材等的兼并重组，以及“走出去”项目的金融支持；积极拓展供应链融资和低风险业务，提高资产运营能力，防范信贷风险扩散。（郭晓蓓） 2021年国家铁路发展目标确定 1月4日召开的中国国家铁路集团有限公司（以下简称“国铁集团”）工作会议明确的2021年铁路工作主要目标。2021年，预计国家铁路完成旅客发送量31.12亿人、同比增长43.7%，货物发送量37亿吨、同比增长3.4%；扎实推进川藏铁路等国家重点工程，全面完成铁路投资任务，投产新线3700公里左右；完成铁路经营总收入11770亿元；努力实现铁路节能减排目标。2021年，国铁集团将重点抓好十五方面的工作，其中之一便是继续深入落实国铁企业改革三年行动实施方案。包括深化经营方式变革，更加重视优质资产股权化经营，有序推动中铁特货公司、金鹰重工公司等企业股改上市，开展设计集团等企业股改上市方案研究，推进既有上市公司再融资工作，加快实施铁路公司路地股权结构调整，推动国铁资本向路网干线集中。推进合资铁路公司重组，落实合资铁路债转股试点方案。 点评 点评 4 民生银行研究院 总第180期 产业发展周报 “十三五”期间，全国铁路营业里程由12.10万公里增加到14.63万公里、增长20.9%，高铁由1.98万公里增加到3.79万公里、翻了近一番，复线率由53.5%增长到59.5%，电气化率由61.8%增长到72.8%，“四纵四横”高铁网提前建成，“八纵八横”高铁网加密成型；铁路总体技术水平迈入世界先进行列。国家铁路集团之前曾经表示，未来十年（2021-2030年），铁路运输在旅客客运服务以及能源、矿产等重要基础性物资运输方面仍将保持基础性重要地位，我国铁路运输需求仍将保持平稳增长趋势，行业将继续处于良好的发展阶段。2021年是“十四五”开局之年，一批重大标志性项目将陆续建成投产，铁路网规模达到15万公里，其中高速铁路4万公里，覆盖80%以上的大城市。到2025年，铁路网规模达到17.5万公里左右，其中高速铁路4.5万公里左右，网络覆盖进一步扩大，路网结构更加优化，骨干作用更加显著，更好发挥铁路对经济社会发展的保障作用。展望到2030年，将基本实现国内国际互联互通、区际多路畅通、省会高铁连通、地市快速通达、县域基本覆盖。 建议商业银行关注铁路行业的业务机会：一是铁路货车及动车组大规模采购，铁路装备零部件企业将迎新机遇；二是“公转铁”政策全面部署，铁路货运企业均将受益；三是铁路设备下游维修市场逐渐释放，积极关注龙头企业，预计2021年市场规模将达到1000亿元。区域策略方面，可重点关注高铁“八纵八横”，各区域中心城市、自贸区城际线路；此外，可关注铁路设备生产企业主要集中地唐山、青岛、南京、长沙等。（刘昊） 我国版权产业增加值突破7万亿元 近日，中国新闻出版研究院近日发布“2019年中国版权产业经济贡献”调研报告。报告显示，2019年中国版权产业的行业增加值为7.32万亿元，同比增长超过10%，占GDP比重为7.39%，比上年提高0.02个百分点。中国版权产业在国民经济中的比重稳步提升，总体规模进一步壮大。“十三五”时期，国家版权局和地方版权行政部门全面贯彻落实党中央、国务院各项决策部署，综合运用法律、政策、行政等手段，推动中国版权产业高质量发展。从2016年至2019年，中国版权产业的行业增加值已从5.46万亿元增长至7.32万亿元，产业规模增幅34%；从对国民经济的贡献来看，中国版权产业占GDP的比重由2016年的7.33%增长至2019年的7.39%，提高了0.06个百分点，占比稳步提升。作为创新驱动发展的新引擎，版权产业对我国经济结构优化升级发挥了重要作用，为我国经济高质量发展增添了“版权动力”。 随着我国深入推进供给侧结构性改革，新闻出版、广播影视、软件、广告与设计等业态加快数字化转型，推动核心版权产业快速发展。2019年，中国核心版权产业的行业增加值达4.59万亿元，同比增长10%，占全部版权产业的比重达63%，对版权产业发展的支撑引领作用更加明显。在政策层面，近年来我国政府会议、政府工作报告及习主席讲话中多次强化知识产权保护工作的重要地位，相关政策催化密集，政府对知识产权的表述逐渐深化、细化，健全侵权行为的惩罚赔偿制度，加大知识产权保护力度，有利于优化创新环境和版权运营环境，同时版权相关领域各大公司也在为正版化做出努力，做大版权相关产业规模，我国版权产业稳中向好。 商业银行应积极关注以下三个版权相关行业：一是图片版权行业，正版化趋势驱动市场规模增长，to G潜在市场为行业赋能；二是音乐版权行业，多元化管理深度挖掘版权价值，政策+运营助力市场潜能释放；三是短视频版权行业，短视频的音乐版权保护逐步完善，原创性短视频版权交易未来可期。企业及平台建设方面，建议商业银行重点关注国家级影像版权服务平台的建设，关注知识产权相关服务公司（安妮股份）、视觉内容行业领先平台（视觉中国）、正版数字阅读平台和文学IP培育平台（阅文集团、掌阅科技、平治信息）、正版数字内容提供商（中文在线）、新媒体版权运营及发行公司（捷成股份）、兼具媒体属性和内容基因的传媒企业（芒果超媒）、高品质视频娱乐服务提供商（爱