【长江电新】鸿篇续新页——电新行业2026年中期投资策略电新行业需求叙事包括“内生增长”、“能源自主”和“AI驱动”,展望下半年的需求趋势,“能源安全”逻辑需要验证需求的持续性,“AI驱动”逻辑处于强预期到落地阶段:能源转型与AI共振赛道:大储、锂电、电网1)大储板块锂价预期有所企稳,集成厂开始向海外传导涨价;海外需求的超预期放量有望带动Beta修复;北美数据中心储能、国内算电协同以及SST等实质性进展有望在年中至下半年逐步落地。2)锂电板块Q3旺季排产上行,新一轮涨价值得期待,短期有旺季交易机会。市场对27年需求存在分歧,我们强调需求多元化和供给结构性扩张,依旧看好板块中期价值。3)电网板块