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AIPCB电话会20260729
2026-07-30
未知机构
朝新G
一、PCB板块基本面强劲,景气度持续超预期。
终端需求、设备升级节奏及上游材料提价幅度显示7月基本面优于预期。
AI需求陆续放量,景气度超出预期。
供给端担忧主要源于供应商格局多元化,但今年供需仍有约5%缺口,明后年可能扩大至十几个百分点,因AI需求增速近翻倍。
供给端受限于设备产能,有效产出有限,明年供需将相对紧张。
二、价格传导顺畅,涨价趋势明确。
PCB厂商已开始公开涨价,主要分为两类:
通用板厂商(如银森)受成本推动已进入涨价阶段。
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