豆类及主粮期权早报

李立勤投研高级经理从业资格号：F3074095交易咨询号：Z0017896邮箱：lilq@wkqh.cn黄柯涵期权研究员从业资格号：F03138607电话：0755-23375252邮箱：huangkh@wkqh.cn ■行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）b2607合约昨日收盘价3513元，相较前日收盘下跌29元，下跌0.81%，成交量79571手，较前日减少36088手，持仓量41791手，较前日减少10661手(2）B（豆二期权）隐含波动率维持在均值0.1606上方水平波动(3）B期权持仓量PCR收报于0.9692，位于近一年来的85.31%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，B期权标的压力位为3600，支撑位为3500。 期权策略建议 （1）方向性策略：无(2）波动性策略：无 玉米（C）－市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）c2609合约咋日收盘价2327元，相较前日收盘上涨5元，上涨0.21%，成交量394668手，较前日减少111206手，持仓量881602手，较前日增加25991手(2）C（玉米期权）隐含波动率维持在均值0.1171上方水平波动(3）C期权持仓量PCR收报于0.4224，位于近一年来的17.96%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，C期权标的压力位为2400，支撑位为2300。 期权策略建议 （1）方向性策略：无（2）波动性策略：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值和方向性收益，动态地调整持仓头寸，使得持仓头寸delta保持中性。如：S_C2609P2260和S_C2609C2360 淀粉（CS）-市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）cs2607合约昨日收盘价2697元，相较前日收盘下跌5元，下跌0.18%，成交量62917手，较前日减少34020手，持仓量67118手，较前日减少18249手(2）CS（淀粉期权）隐含波动率维持在均值0.1251上方水平波动（3）CS期权持仓量PCR收报于1.0662，位于近一年来的90.20%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，CS期权标的压力位为2750，支撑位为2650。 期权策略建议 （1）方向性策略：构建看涨期权牛市价差组合策略，获取方向性收益（2）波动性策略：无 豆粕（M）-市场数据与策略建议 ■行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）m2609合约昨日收盘价2934元，相较前日收盘下跌12元，下跌0.40%，成交量525510手，较前日减少246846手，持仓量2031740手，较前日减少7231手(2）M（豆粕期权）隐含波动率维持在均值0.1645上方水平波动（3）M期权持仓量PCR收报于0.8327，位于近一年来的91.84%水位（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，M期权标的压力位为3100，支撑位为2950。 期权策略建议 （1）方向性策略：无（2）波动性策略：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值，动态地调整持仓头寸，使得持仓头寸delta保持中性。如：S_M2609P2850和S_M2609C3050