股指期货周报

股指期货周报 作者：廖宏斌期货从业资格号F30825507期货投资咨询证号：Z0020723联系电话：4008-8787-66 目录 4、行情展望与策略 1、行情回顾 2、消息面概览 3、周度市场数据 「摘要」 •周度观点：A股主要指数本周普遍下跌。除创业板指外均有不同程度下跌。四期指表现分化，中小盘股弱于大盘蓝筹股。本周市场经济数据较少，消息面影响较大。国内方面，4月规上工业企业利润增速较3月上行，高技术制造业利润增速维持高速增长，对整体增速有强力拉动。消息面，长鑫科技于5月27日成功上会，重量级IPO使得市场对板块内流动性被稀释有所担忧。海外方面，受美伊局势和美国4月PCE环比增速不及预期影响，10年期美债收益率一度跌至4.45%下方。本周，市场成交活跃度较上周明显上升。 1、行情回顾 「行情回顾」 2、消息面概览 3、周度市场数据 「周度市场数据」 「周度市场数据」 行业板块普遍下跌，计算机、综合、国防军工等板块大幅走弱，煤炭、公用事业板块大幅上涨。 「周度市场数据」 行业主力资金普遍呈净流出，电子、计算机等板块资金大幅净流出，通信等板块逆市小幅净流入。 「周度市场数据」 SHIBOR利率上行，税期扰动下流动性边际收敛。 「周度市场数据」 「周度市场数据」 截至5月28日，本周融资余额为29206.07亿元，融资余额占A股流通市值比例为2.75%。 「周度市场数据」 截至5月28日，本周融资买入额为13083.44亿元，融资买入额占A股成交额比例为10.27%。 「周度市场数据」 IF主力合约基差震荡收敛。 「周度市场数据」 IH主力合约基差震荡收敛。 「周度市场数据」 数据来源：iFind，瑞达期货研究院 IC主力合约基差震荡收敛。 「周度市场数据」 IM主力合约基差震荡收敛。 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 「周度市场数据」 4、行情展望与策略 「行情展望与策略」 34•周度观点：A股主要指数本周普遍下跌。除创业板指外均有不同程度下跌。四期指表现分化，中小盘股弱于大盘蓝筹股。本周市场经济数据较少，消息面影响较大，市场成交活跃度较上周明显上升。海外方面，美国官员称已就一份为期60天的谅解备忘录达成协议框架，拟延长停火并启动围绕伊朗核问题的谈判。但该消息遭到伊朗方面否认。受消息影响，国际油价大幅下跌后出现小幅回升，美油跌破90美元，10年期美债收益率一度跌破4.45%。国内方面，经济基本面，4月份，国内规上工业企业利润及营收增速均较上月加快，其中高技术制造业拉动明显。结合此前公布的其他经济数据，新质生产力相关产业依旧保持较高增速，且部分指标仍在上升。消息面，存储芯片巨头长鑫科技科创板IPO于5月27日获上交所上市委审议通过，重量级IPO使得市场对板块流动性被稀释抱有担忧。芯片板块震荡走弱，拖累四期指中芯片相关个股权重较大的中证500、中证1000走弱。整体来看，海外地缘冲突状况时好时坏，但由于油价与美债收益率仍处在关键点位下方，因此，权益市场所受冲击预计较小。同时，新质生产力对经济的支撑预计使得相关行业股价有较好表现，A股科技板块在消化行业巨头IPO的影响后，有望跟随全球行业趋势上涨。 免责声明 瑞达期货研究院本报告中的信息均来源于公开可获得资料，瑞达期货股份有限公司力求准确可靠，但对这些信息的准确性及完整性不做任何保证，据此投资，责任自负。本报告不构成个人投资建议，客户应考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况。本报告版权仅为我公司所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制和发布。如引用、刊发，需注明出处为瑞达期货股份有限公司研究院，且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。 瑞达期货研究院简介 瑞达期货股份有限公司创建于1993年，目前在全国设立40多家分支机构，覆盖全国主要经济地区，是国内大型全牌照期货公司之一，是目前国内拥有分支机构多、运行规范、管理先进的专业期货经营机构。2012年12月完成股份制改制工作，并于2019年9月5日成功在深圳证券交易所挂牌上市，成为深交所期货第一股、是第二家登陆A股的期货上市公司。 研究院拥有完善的报告体系，除针对客户的个性化需要提供的投资报告和套利、套保操作方案外，还有晨会纪要、品种日评、周报、月报等策略分析报告。研究院现有特色产品有短信通、套利通、市场资金追踪、持仓分析系统、投顾策略、交易诊断系统、数据管理系统以及金尝发服务体系专供策略产品等。在创新业务方面，积极参与创新业务的前期产品研究，为创新业务培养大量专业人员，成为公司的信息数据中心、产品策略中心和人才储备中心。 瑞达期货研究院将继往开来，向更深更广的投资领域推进，为客户的期货投资奉上贴心、专业、高效的优质服务。