黑色期权早报

李立勤投研高级经理从业资格号：F3074095交易咨询号：Z0017896邮箱：lilq@wkqh.cn黄柯涵期权研究员从业资格号：F03138607电话：0755-23375252邮箱：huangkh@wkqh.cn 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）i2609合约咋日收盘价800元，相较前日收盘上涨1.5元，上涨0.18%，成交量167577手，较前日减少66815手，持仓量651104手，较前日减少8321手(2）1（铁矿石期权）隐含波动率维持在均值0.2207上方水平波动（3）1期权持仓量PCR收报于1.2216，位于近一年来的63.27%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，1期权标的压力位为830，支撑位为800。 期权策略建议 （1）方向性策略：无(2）波动性策略：无（期权主力合约接近到期) 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）rb2610合约昨日收盘价3189元，相较前日收盘下跌8元，下跌0.25%，成交量665323手，较前日减少35420手，持仓量1851770手，较前日减少21857手(2）RB（螺纹钢期权）隐含波动率维持在均值0.1676上方水平波动(3）RB期权持仓量PCR收报于1.0318，位于近一年来的98.78%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，RB期权标的压力位为3200，支撑位为2600。 期权策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）SA609合约咋日收盘价1178元，相较前日收盘下跌16元，下跌1.34%，成交量598971手，较前日增加174126手，持仓量1242460手，较前日增加48500手(2）SA（纯碱期权）隐含波动率维持在均值0.3280上方水平波动(3）SA期权持仓量PCR收报于0.365，位于近一年来的67.35%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，SA期权标的压力位为1580，支撑位为1100。 期权策略建议 （1）方向性策略：无（2）波动性策略：构建做多波动率的买入看涨+看跌期权组合策略，捕捉期权IV从低位均值回归的收益，如：B_SA2607C1200，B_SA2607P1100 硅铁(SF)-市场数据与策略建议 」行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）SF607合约昨日收盘价5876元，相较前日收盘上涨48元，上涨0.82%，成交量246685手，较前日减少91524手，持仓量267685手，较前日增加462手(2）SF（硅铁期权）隐含波动率维持在均值0.2313上方水平波动(3）SF期权持仓量PCR收报于0.8162，位于近一年来的64.90%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，SF期权标的压力位为6000，支撑位为5600。 期权策略建议 （1）方向性策略：温和看多，构建牛市价差策略，如：B_SF2607C5900，S_SF2607C6000（2）波动性策略：构建做空波动率的卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值收益，动态地调整持仓头寸，使得持仓头寸delta保持中性。如：S_SF2607C6000，S_SF2607P5700