在全球金融市場受地緣政治緊張、貿易摩擦等多重因素影響下波動性顯著提高的背景下，平衡型基金成為投資者既參與中國資本市場上行機會又控制下行風險的重要工具。平衡型基金通過同時投資股票、債券及貨幣市場工具，在股債之間進行資產配置，期望在不同市場階段取得穩健的總回報，主要優勢在於通過資產類別互補性實現風險分散。當股市回撤時，債券及貨幣性資產能降低投資組合波動；基金經理可根據市場變化調整股債比重，牛市中提升股票配置擴大利潤，風險上升時增加債券或現金持有保護資本。然而，平衡型基金表現高度依賴管理團隊的資產配置判斷與選股能力，過於防守的配置可能限制牛市收益，管理費與業績報酬等費用亦會侵蝕投資收益。選擇平衡型基金時需綜合考量經理人能力、策略靈活性、歷史回撤與費用結構等因素。
在當前宏觀背景下，平衡型基金更顯其適用性。地緣政治風險如美伊衝突會短期擾動市場情緒，持有高級別債券或現金可減輕組合受挫；離岸人民幣在「7算」以下相對強勢，有助於穩定以人民幣或人民幣計價資產為核心的投資組合的匯率風險；避險需求抬升可能推動國債等高信用等級債券需求，債券配置能提供票息收入並發揮防禦作用。許多投資者在波動市中既希望捕捉上行機會又避免重大回撤，平衡型基金的「進可攻、退可守」屬性正好滿足這類需求。
在眾多平衡型基金中，大成中國靈活配置基金是較具代表性的一隻產品。該基金成立於2014年，專注投資內地及香港市場的股票、境內債券與貨幣工具，具有高度的資產配置靈活性，基金管理人可根據市況將股票或債券的投資比例在較大範圍內調整，甚至在極端判斷下實現較高的單一資產配置比例。這種靈活性使得基金在市場上行時能提高股票配置以分享成長收益，而在風險上升時則能快速提升債券或現金比重以保護資本，對投資者而言提供了較強的應變能力。基金管理團隊背景扎實，經理人具有豐富的資產管理與研究經驗，並在國際與本地機構歷練中累積了對中國宏觀政策、行業趨勢與公司基本面的敏銳判斷。作為一隻能透過RQFII或互聯互通等渠道投資A股與港股的混合型基金，大成中國靈活配置在跨市場配置上具有實際操作能力，能全方位鎖定優質資產，這在當前人民幣相對強勢與內地市場長期結構性機會顯現的情況下尤其重要。
大成中國靈活配置基金致力於發掘內地與香港市場的高增長機遇，透過資產的靈活切換，精準捕捉市場波動中的滾動收益。作為市場上少有的 RQFII 股債平衡型基金，本基金具備全方位的中國市場配置能力，能不受限地透過 RQFII 及互聯互通機制鎖定 A 股優質資產。在策略上，基金強調「動態平衡」，投資組合風格均衡且分散，同時覆蓋成長與價值、大盤及小盤股，建構出「進可攻、退可守」的穩健投資組合。截至2026年1月底，基金組合持有71.39% 的股票及22.9%的債券。
