2025年中国第三方普惠智算云市场专题报告（华南篇）

易观分析 Confidential and Protected by Copyright Laws本产品保密并受到版权法保护 研究摘要与关键发现 总结易观对第三方普惠智算云市场的五大方面核心洞察和分析师观点。 中国及华南地区智算云发展总体洞察 介绍华南区域算力和云智算市场的整体情况，包括广东、广西、海南三个省级行政区域及香港、澳门相关算力市场规模、政策环境、需求特征等。通过行业数据和趋势分析，揭示华南算力市场的特点和竞争态势。 华南地区第三方普惠智算云市场评估 提供易观对中国第三方普惠智算云市场的分析模型，并基于易观的数据口径测算华南地区普惠智算云服务市场的总供给规模（PFLOPS），分析主要供应商的第三方普惠算力供给规模。 主要供应商分析 以七家在华南市场提供第三方普惠智算云服务的供应商-九章云极、基石智算、华为云、百度智能云、阿里云、火山引擎、商汤科技为例，分析主要供应商在普惠智算云领域的能力特征，并提供选型建议。 趋势和建议 基于对华南地区普惠智算云的发展现状和趋势，对政府、行业客户、投资机构、行业厂商等利益相关方提供建议。 研究摘要与关键发现 研究摘要&关键发现 02 华南地区普惠智算云发展总体洞察 中国AI算力基础设施现状–国家顶层支持、地方自主建设、智算超前布局 算力基础设施是国家新基建的关键承载 •算力建设是国家新基建战略的重要组成。2022年"东数西算"⼯程启动，在京津冀、⼯三⼯、粤港澳大湾区、成渝、内蒙古、贵州、⼯肃、宁夏8地建设国家算力枢纽节点，规划建设10个大数据中心集群。•顶层设计加速，包括《数字中国建设规划》《东数西算实施意⼯》等政策夯实算力发展的总体格局。 已建成投产算力规模全球第二 •截至2025年8月，全国在用算力中心机架总规模达1085万标准机架。全国算力总规模超过788 EFLOPS，居全球第⼯位。 •智能算力规模达250 EFLOPS，占比超过30%，比2019年增⼯近13倍，年均增速约90%，占全国算力比重接近30%。 东数西算+八大枢纽组成多层算力网络 •“全国一张网”格局加速形成，东部需求旺盛，西部能源充足成本低，形成“核心枢纽引领、区域梯队协同”的多层算力网络。•北京、上海、⼯州、重庆等地建成⼯向AI的大型智算中心，为本地产业提供算力⼯撑，全国算力年均增速约30%。 中国AI算力基础设施发展环境–政策释放、产业支撑、技术趋于成熟，商业闭环形成 政策：算力是AI行业政策红利释放最充分的赛道 产业：新经济和新质产业亟需夯实智能化底座 ➢大模型引爆算力增量需求。2023年以来生成式AI引爆算力需求，大模型训练与推理带动算力消耗激增。 ➢国家层⾯政策红利密集释放。以"东数西算"大战略为脉络，《算力基础设施高质量发展行动计划》等政策夯实顶层设计。➢地⾯跟进快速且具体。北京、上海、浙江、⼯东等多地发布算力发展行动⼯案，明确未来⼯年智算建设⼯标。➢着力支持算力高质量创新发展。包括新型基础设施、绿色节能和自主创新等⼯向，为产业提供⼯期稳定导向。 ➢新经济&新质产业是算力需求主力。智能算力主要应用于互联网行业，占比逾50%，互联网企业大规模投入大模型训练制造、⼯融、政务等传统行业的智能化升级提速，垂直场景AI应用多点开花。 ➢AI价值外溢推动算力需求β升高。各领域对AI算力的需求正从探索期进入增⼯期，多元共振的需求结构提供持续动力。 商业化：供应商已经跑通基于算力的商业模式 科技：芯片及调度、热利用等技术落地趋于成熟 ➢算力服务市场进入快速成⾯期。云服务商、运营商、IDC厂商等纷纷布局智算业务算力供给由过去"重资产投入"转向"平台化服务+生态协同"的运营模式。 ➢算力普惠相关新模式推动商业化加速。按需租赁、算力交易等新商业模式兴起，降低了中小企业获取AI算力的⼯槛。算力普惠成为大势所趋。➢产业链分工化发展。头部算力服务商构筑资源壁垒，中小型服务商侧重特色领域，产业生态走向专业化、集约化经营。 ➢AI算力能力跃升。AI芯片和算力架构创新层出不穷，GPU、NPU等硬件性能不断突破，为智算提供澎湃动力。➢液冷技术和热利用创新突破。液冷、浸没式冷却等散热技术逐步应用于数据中心，单机柜功率密度提高的同时能效显著优化。。➢算力调度软硬件协同发展。高速互联网络和软件定义技术使算力资源池化、细粒度调度成为可能。➢"算力-算法-应用"全栈优化趋势明显。在软硬件厂商的协同攻关下，算力利用率和AI模型训练效率均得到有效提升。 中国AI算力基础设施成熟度–处在高速发展阶段的前中期 图例 AI算力基础设施发展核心驱动因素–五大维度动因共振 大模型迭代（参数规模迈向万亿） 大模型参数量级从十亿级跃升到千亿、万亿级，训练需要海量算力⼯撑。中国大模型数量占全球36%，仅次于美国。模型规模与能力增⼯带来对算力的指数级需求增⼯，是智算扩容的第一驱动力。 政策与资本联动 政策⼯持与资本投入为算力产业提供持续驱动力。“东数西算”等⼯程撬动多⼯投资，仅⼯大算力枢纽相关项⼯就带动超2000亿元投资。以国资为核心的⼯险投资和产业基⼯聚焦AI芯片、算力服务等赛道，推动产业链上下游协同发展。 产业应用规模化 AI应用正从互联网向⼯融、制造、医疗等实体产业渗透。各行业的专用AI模型和智能应用不断落地，新增算力供给由单一领域扩展为多行业覆盖。⼯业、能源等场景化智算需求增势明显，成为算力增⼯新动能。 长尾算力潜力释放 部分区域算力利用率不高的问题催生了共享和调度新模式。分布式算力调度技术⼯益成熟，将原本分散的GPU/TPU算力通过云平台租赁给有需求用⼯，实现“云上算力池”模式，提高设备利用率，满足中小企业按需使用。 云化调度技术推动 容器化、弹性伸缩、分布式并行等技术在AI算力领域应用，使"算力像水电一样即取即用"成为可能。调度软件可实时在不同节点间分配负载，标准化计量计费体系逐步建立，降低了使用⼯槛，扩大了潜在用⼯群体。 华南地区算力基础设施政策体系-国家搭网络、省级建底座、市级抓落地，形成“融入东数西算+本地特色化算力”相结合的政策指引 省市多层次、结构化的政策梯级衔接 强调政策效能，聚焦利用率、普惠等目标 立体化 精准化 •华南地区融入国家算一体化算力网络建设总框架。•省级单位打造做区域算力底座，市级单位抓差异化应用。 •政策工具从“建能力”走向“提效率”。•考核重点从规模延伸至国产化、利用率、普惠等方向。 华南地区普惠智算云产业图谱–智算产业体系和行业应用场景完整度较高 华南三省产业+AI算力供需特征：智能算力总量达23.9EFLOPS。广东AI算力供需两旺，桂琼深耕AI+特色产业创新应用，区域间强化协调调度 华南地区经济总量高，三省各自数字产业发展特征明显。 华南三省GDP占全国比重13.2%，其中广东省产业结构协调，先进制造业和现代服务业全国领先；广西第二产业（资源加工、制造）占比较高，农业亦占一定比重；海南服务业（旅游、金融贸易）主导。 广东省是AI产业发展的核心枢纽，AI算力呈现供需两旺格局。 02 全省全部类型算力总供给到25年底达到40EFLOPS（含智算及其它类型算力），处于全国领先；需求结构上呈现多元化，既包括大企业的大规模训练，也包括众多中小企业碎片化的推理与开发需求。 广西、海南AI算力产业趋向与本身特色新兴产业深度融合。 03 在政府主导的数字化转型和特色应用牵引下，对AI算力的需求亦开始显现并快速增长。广西面向东盟贸易、工业改造等领域酝酿AI应用；海南在智慧旅游、医疗康养、深海科技等方面探索AI场景，均带来新兴的算力需求。 广东智算发展：数字产业化和产业数字化双重引领，催生海量AI智算需求 •广东省拥有全国最完整制造业体系，数字产业领先，珠三角聚集电子信息、汽车制造、家电、机械等支柱产业。•广东拥有多个数字经济AI应用的高地城市，其中深圳作为科技创新中心集中腾讯、华为、大疆等科技巨头和上千家AI创业公司，广州在商贸、汽车、生物医药领域发力智能化转型，东莞、佛山等制造业基地积极推进工业互联网与AI融合。 广东省典型AI应用场景 AI智算需求特征与市场空间 ◼智能计算需求总量大，质量要求高：算力需求具有规模大、时效高、类型多样的特点，大企业训练AI模型需上万GPU算力集群。 场景需求特征洞察◼智能制造：制造业大规模应用机器视觉质检、工业机器人、智能排产优化等，需边缘+中心算力结合。 ◼对普惠性AI算力供给具备旺盛的需求：中小企业与开发者倾向按需获取零散算力资源用于模型微调和推理。 ◼智能汽车：自动驾驶成为热点，珠三角多家自动驾驶公司需要大量模型训练和模拟算力。 ◼算力需求峰谷差明显，契合智算云性能特征：比如消费品厂商在新产品研发与大促活动期出现需求峰值，适合以云端弹性算力满足。 ◼金融科技：互联网和金融企业进行大模型研发、推荐算法训练等，需云端超算支持。 ◼对算力本地化和传输性能要求高：绝大部分推理训练工作需要在本地完成，本地算力节点布局加速，以满足低时延与高带宽需求。 ◼智慧政府：政府主导“智慧城市”建设持续拉动算力需求。 ◼模型训推：已发布32个大模型（截至2023年底），覆盖通用与行业，对训练集群和推理部署形成庞大需求。 ◼社会化中长尾算力储备丰富：第三方普惠智算云平台在广东拥有最广阔市场空间，可作为连接企业需求和各类算力资源的高效桥梁。 广西智算发展：传统产业升级与东盟桥头堡驱动的算力需求 •广西产业升级进程仍在推进，以有色金属冶炼、机械制造、糖业、农产品加工等传统产业为主导。•广西区位优势显著，既与广东省经济具备较深衔接性和互补性，同时是西南出海通道和面向东盟的前沿，物流运输与商贸服务在区内占有重要地位。•正在培育电子信息、新能源汽车等产业（如上汽通用五菱在柳州的新能源车），高新技术产业虽总体占比相对广东较低，但发展潜力巨大。 广西典型AI应用场景 AI智算需求特征与市场空间 场景需求特征洞察◼传统制造业智能化升级：广西传统制造业转型背景下，智能制造领域应用增长，包括工厂的机器视觉检测、预测性维护、实时分析排工排产等，面向消费者的智能客服、智能营销等场景。 ◼基数低，增长块，数字化转型提供动能：AI算力需求目前总量不大但增长潜力突出，传统产业数字化转型形成广泛的小规模算力需求。 ◼AI智算的数量和质量需求仍处于较低水平：本地AI企业和项目数量有限，对超大规模算力需求暂不突出。 ◼智能农业：如甘蔗种植、畜牧养殖的AI监测与优化系统逐步落地。 ◼智慧化物流供应链：例如在北部湾港口与南宁铁路枢纽的外贸物流中应用智能调度。 ◼依赖外部科技厂商和算力供应商建设AI智算：多数本土企业缺乏自建数据中心条件，必须依赖外部算力实现AI应用落地。 ◼公共事业和相关服务场景：公共服务领域的民生服务智能客服、少数民族语言智能翻译等需求突出。 ◼普惠算力成为发展关键环节：政府积极推进普惠算力建设，共建公共算力中心，降低企业使用AI算力门槛。 ◼对低成本、灵活定价的智算服务需求显著：第三方普惠智算云的“算力即服务”模式最适合广西现状，既可承接区内需求，也能作为全国算力网络的区域节点优化资源调配。 ◼跨境业务场景：跨境AI应用潜力巨大，南宁中国—东盟人工智能计算中心为跨境数据和AI应用提供支撑。 海南智算发展：文旅为代表的特色产业与科研带动的特色化算力需求 •海南省以旅游与零售业等现代服务业为主导，第三产业为经济主体。除旅游业发达外，海南正加快建设自由贸易港，打造对外贸易高地。•海南省在现代服务业（会展、金融）和热带特色农业具有传统优势，近几年正在加大力度引进高新技术产业，鼓励数字贸易、区块链、大数据等新领域。•科研方向是海南AI产业落地的重要方向，依托生态环境优势，打造深海科技（深海研究院）、航天科技（文昌航天城）等科研产业集群。 海南省典型AI应用场景 AI智算需求特征与市场空间 场景需求特征洞察◼智慧旅游是AI算力核心应用产业：智