一、宏观数据速览
- 商务部召开例行新闻发布会，就中美经贸会谈、稀土出口管制、闻泰科技子公司运营等问题回应，并宣布将推出新的稳外贸政策。
- 上期所调整部分商品期权交易手续费，原油期权挂牌合约月份标的期货合约持仓量阈值调整。
- 上海黄金交易所提示市场风险，投资者需做好风险防范。
- 中国物流与采购联合会公布9月份中国电商物流指数，指数环比上升，再创年内新高。
- 美国财长表示或延长对华加征关税豁免期限，并准备与中国领导人会晤。
二、商品投资参考
- 金属：现货黄金和白银价格上涨，美联储官员对货币政策走向的分歧为市场带来不确定性。黄金价格有望继续创新高，但投资者担心金价超买。美国可能增持稀土公司股份，并采取更多行动。伦敦金属交易所库存数据显示镍库存创新高，铜库存创新低。
- 煤焦钢矿：中钢协召开钢铁工业提质升级座谈会，明确2030年钢铁强国目标任务，提出建立供需动态平衡机制，设立专项研发基金支持氢能炼钢等技术研发。
- 能源化工：国家发改委发布油气管网设施公平开放监管办法，自2025年11月1日起施行。俄罗斯总统普京表示石油需求正在增长，计划增加管道天然气和液化天然气出口。沙特阿美CEO警告称全球石油行业正面临未来供应短缺的风险。美国原油周产量升至新纪录。
- 农产品：夏粮旺季收购结束，主产区启动小麦最低收购价执行预案，市场运行保持平稳。主产区小麦价格稳中有升。
三、财经新闻汇编
- 公开市场：央行开展7天期逆回购操作，单日净回笼3760亿元。
- 要闻资讯：商务部回应多个热点问题，包括中美经贸会谈、稀土出口管制、闻泰科技子公司运营等。美国财长表示或延长对华加征关税豁免期限。英国将多家中国企业列入实体名单，中方表示强烈不满并已提出严正交涉。
- 证券时报发起三季度经济学家问卷调查，多数受访者积极评价三季度股市表现，看好四季度股市景气度。
- 国家税务总局数据显示，工业企业采购机械设备类金额同比增长9.4%，新能源车销量同比增长30.1%。
- 中国物流与采购联合会公布9月份中国电商物流指数，指数环比上升，再创年内新高。
- 中指法拍数据库监测，2025年前三季度全国法拍市场挂拍房源数量同比减少，成交拍品数量和总成交金额同比减少。
- 光伏行业“反内卷”持续受到关注，有关部门将出台新的光伏产能调控政策。
- 上交所将大力支持绿色融资，加大ESG披露的监管规范力度。
- 美国财政部公布的数据显示，2025财年赤字为1.78万亿美元，较2024财年下降2%。
- 美联储官员就降息节奏出现不同声音，沃勒主张谨慎降息，米兰呼吁激进降息。
- 法国债券市场不确定性升温，穆迪和标普将先后对法国主权信用进行关键审查。
- 国际金价涨势延续，上海黄金交易所等多家机构发布风险提示。
- 中信证券称，今年以来债市波动较大，债券ETF却迎来井喷式发展。
- 中信证券称，9月社融受高基数效应影响继续回落，政府债发行减少成为主要拖累项。
- 中信证券称，进入四季度PPI同比回升路径或偏慢，CPI同比有望出现明显回升。
- 中金固收称，随着房地产市场降至低位，国内经济核心矛盾转向低通胀，未来货币政策或将更加侧重低通胀问题的解决。
- 华泰固收点评9月金融数据，对公贷款同比少增，居民信贷整体偏弱，社融同比持稳。
- 华泰固收点评9月通胀数据，价格筑底企稳的方向有利于宏观叙事，但非需求因素暂时主导价格走势。
四、股票市场要闻
- A股缩量震荡，保险、煤炭、银行、酿酒等板块涨幅居前，风电设备、稀土、光刻机、核聚变概念明显下挫。
- 香港恒生指数收盘跌0.09%，恒生科技指数跌1.18%，高股息资产获资金追捧。
- 上交所将大力支持绿色融资，支持和鼓励更多符合条件的绿色企业股债融资。
