高低切的方向20250925

2025年09月26日00:51 关键词关键词 AI算力AI应用半导体闭环情绪派主线轮动通缆连接CPC CPO光模块故障率降本协同效应算力扩展震荡。缠论买点卖点跟踪策略 全文摘要全文摘要 本次对话深入探讨了当前市场的节奏与轮动现象，特别聚焦于半导体、AI应用、算力及其关联技术的投资机遇。指出市场情绪与轮动节奏对投资决策至关重要，虽AI应用未达预期辉煌，但仍被视为推动产业链发展的关键。 高低切的方向高低切的方向20250925_导读导读 2025年09月26日00:51 关键词关键词 AI算力AI应用半导体闭环情绪派主线轮动通缆连接CPC CPO光模块故障率降本协同效应算力扩展震荡。缠论买点卖点跟踪策略 全文摘要全文摘要 本次对话深入探讨了当前市场的节奏与轮动现象，特别聚焦于半导体、AI应用、算力及其关联技术的投资机遇。指出市场情绪与轮动节奏对投资决策至关重要，虽AI应用未达预期辉煌，但仍被视为推动产业链发展的关键。此外，讨论了光模块、PCB等技术领域的潜力与市场投资态度，提及北交所、液冷技术与自动驾驶等话题，强调了对市场细节的关注、技术趋势的理解以及在投资决策中有效的情绪管理，旨在促进对复杂市场环境下的投资策略与风险控制的深刻理解。 章节速览章节速览 ● 00:00市场节奏与市场节奏与AI应用发展探讨应用发展探讨对话围绕市场节奏及AI应用的发展进行了深入分析，指出半导体、AI 算力等领域的轮动完成闭环，但AI应用缺乏超预期表现，强调AI应用需在营收上体现实际增长以推动产业链闭环，提及三季度核心标的营收情况对市场情绪的影响。 ● 03:04市场情绪分析与数据确认市场情绪分析与数据确认 对话围绕市场运行格局及情绪分析展开，强调了情绪派在交易中的重要性。同时，讨论了数据准确性，特别是长江锤头线的定点性触发，以及整体市场情绪的观察方法。 ● 04:18算力主线与光通信技术趋势分析算力主线与光通信技术趋势分析对话探讨了算力主线的演变，从早期算力到当前的高低切轮动，以及光通信技术如CPC和CPO 的共封装互联原理。CPC在短距离传输中降低成本、提高信号稳定性和降低故障率，但应用场景有限，不构成大规模替代逻辑。算力扩展模式如SQL Pro适用于极短距离，大趋势仍是光进铜退，光模块增量最大。建议关注算力股的跟踪，特别是长留学资产和能源金属领域的轮动机会。 ● 10:13市场震荡与投资策略调整市场震荡与投资策略调整对话围绕市场资金漂移、行业轮动及投资策略调整展开，强调了三季度市场震荡的背景，以及投资者应关注的调 仓时机与跟踪问题。提及了白酒、新能源等行业的资金流动，以及未来几天市场可能面临的不确定性。同时，讨论了缠论的核心概念，包括买卖点的识别与理解，建议投资者在技术与理论方面提出疑问，以便获得解答，避免盲目操作。 ● 13:22股票分析技巧与策略分享股票分析技巧与策略分享对话围绕股票分析技巧展开，重点讨论了K 线分析、趋势线绘制以及通道线的重要性。强调了通过简化方法追踪市场波动，特别是在短周期如30分钟内的应用。指出内部趋势线作为平均成本线的关键作用，建议结合长短期周期进行分析，以提升投资决策的准确性。 ● 18:32市场轮动与风险控制策略市场轮动与风险控制策略 讨论了资金轮动导致的市场震荡，建议关注特定微博获取实时市场信息。半导体板块轮动接近尾声，不宜追高，应保护已有利润。算力领域表现不佳，因关键修复未达预期。接近财报期时，应用领域表现通常不佳，但未来可能因业绩验证而改善。自动驾驶和液冷技术门槛不高，市场炒作需谨慎。 ● 23:11科技板块投资分析与市场动态科技板块投资分析与市场动态 对话围绕科技板块的投资价值展开，讨论了AI芯片、光模块、PCB等领域的市场潜力与投资逻辑，指出北交所市场流动性不足，半导体行业短期轮动节奏，以及军工板块的性价比提升。投资者需关注三季报行情，警惕抱团炒作，倾向于低位轮动防御策略。 问答回顾问答回顾 未知发言人未知发言人问：问：AI应用今天的表现如何？应用今天的表现如何？ 发言人答：AI应用今天有所表现，但并未出现超预期的行情，没有呈现出波澜壮阔的走势。 未知发言人未知发言人问：如何判断问：如何判断AI应用是否具备强预期和持续性？应用是否具备强预期和持续性？ 发言人答：判断AI应用是否具备强预期和持续性主要看其能否在实际应用场景中取得显著成果并反映在财务上，如果仅停留在概念层面，则预期较弱且持续性不强。 发言人发言人问：问：AI算力和算力和AI应用的闭环对于整个产业链的重要性是什么？应用的闭环对于整个产业链的重要性是什么？ 发言人答：AI算力和AI应用的闭环是未来推动整个产业链的关键，尤其是AI算力方面，将会有非洲效应的多次拉动。同时，AI基建基于资本开支拉动AI算力的发展，而AI应用的商用化和财务体现则对整个闭环至关重要。 未知发言人未知发言人问：当前市场情绪如何？问：当前市场情绪如何？ 未知发言人答：市场情绪目前处于调整状态，需要关注三季度相关公司的营收增长情况，以判断市场走向。 发言人发言人问：目前市场的主线是什么？问：目前市场的主线是什么？ 发言人答：市场的主线之前在算力，现在有所分化，正在向高低切的策略进行轮动，比如向储能、锂电等方向。 未知发言人未知发言人问：问：CPC（共封装同连接）技术的作用是什么？（共封装同连接）技术的作用是什么？ 发言人答：CPC技术主要用于缩短芯片与传输路径的距离，实现降本、提升信号稳定性及降低故障率，主要应用于短距离（2米以内）场景，是一个在特定场景下与CPO等技术共存并增加协同效应的技术方案，但并非替代逻辑，其增量相较于整个光模块市场的增量较小。 发言人发言人问：在接下来的三天内，有哪些需要注意的事项？问：在接下来的三天内，有哪些需要注意的事项？ 发言人答：接下来三天要关注转接教育的变化和相关亏损效应。 未知发言人未知发言人问：最近有哪些讨论的焦点或标杆股？问：最近有哪些讨论的焦点或标杆股？发言人答：固态硬盘是一个近期的标杆股。 发言人发言人问：是否可以解答一些技术、理论方面的问题？问：是否可以解答一些技术、理论方面的问题？发言人答：当然可以，欢迎提问并会尽力解答。 发言人发言人问：缠论的核心内容是什么？问：缠论的核心内容是什么？ 发言人答：缠论的核心在于几个买点和卖点的判断，它们就像是行驶过程中在服务区加的油一样，信号很明确，是理解市场走势的重要原理。 发言人发言人问：对于跟踪问题和方法的理解如何？问：对于跟踪问题和方法的理解如何？ 发言人答：跟踪问题可以通过使用波动速度跟踪策略等工具来解决，并且可以通过画线、趋势线等方式在短周期图表中找到通道线，这条线代表了集中成本的平均线，是关键参照点。 未知发言人未知发言人问：如何应对当前市场的轮动和震荡情况？问：如何应对当前市场的轮动和震荡情况？ 未知发言人答：强调在当前阶段要控制风险，利用好资金轮动造成的震荡进行操作，并关注微博等平台获取实时交易技巧和内容。 发言人发言人问：对于半导体板块，特别是存储器和设备的看法如何？问：对于半导体板块，特别是存储器和设备的看法如何？ 未知发言人答：存储器和设备已经轮动过，建议不再追高，而是保护好现有利润。同时提到算力板块修复情况不按预期进行，需密切关注其表现。 发言人发言人问：自动驾驶、液冷技术以及问：自动驾驶、液冷技术以及AI芯片等领域的看法是什么？芯片等领域的看法是什么？ 发言人答：自动驾驶领域暂时没有明确方向，液冷技术门槛不高，而AI芯片具有较大的成长空间和全栈式发展潜 力。北交所虽有情绪满足条件，但实际增量有限，主要依靠存量资金交易。 发言人发言人问：对未来一段时间内市场的主要观点是什么？问：对未来一段时间内市场的主要观点是什么？ 发言人答：预计十月份市场可能以震荡为主，军工板块性价比已显现。年末根据三季报行情走势，可能会有不同的炒作方式，年底交易完三季报后，市场可能会更加复杂难预测，建议做好防御和低位轮动的准备。