新质生产力系列|固态电池产业链持续突破

免责声明是报告的一部分，请务必一起阅读。中证鹏元资信评估股份有限公司研究发展部翁欣wengx@cspengyuan.com主 要 内 容 ：温、不可燃、无泄漏等特性，在安全性方面表现出色。计2026年示范装车，2027年小批量生产。新质生产力系列|固态电池产业链持续突破 -2-免责声明是报告的一部分，请务必一起阅读。静压设备等新增设备需求的增长，进一步推动了固态电池制造工艺的升级。固态电池产业链在政策、市场和技术的多重驱动下，正加速从实验室走向规模化生产。这不仅为新能源汽车、储能系统等领域提供了更优的电池解决方案，也为相关产业的快速发展注入了新动力，有望推动全球能源转型和可持续发展。 一、固态电池具备高能量密度及高安全性固态电池在安全性、能量密度、使用寿命以及制造工艺等方面的优势，使其成为未来储能技术发展的关键方向。随着技术的不断进步和成熟，固态电池有望在新能源汽车、储能系统等领域得到广泛应用，推动相关产业的快速发展我国当前以液态锂离子电池为基石，成功构建了全球领先的新能源汽车产业体系。然而，传统锂离子电池采用易燃的液态电解质，在面对电动汽车、储能系统、电动航空以及智能终端等多元领域对高能量密度、高安全性、长寿命且低成本锂电池的迫切需求时，存在一定的局限性。在此背景下，固态电池凭借其高比能、卓越的安全性能以及长久的使用寿命，被全球业界公认为是替代现有锂离子电池的潜在颠覆性技术之一，有望推动新能源产业的进一步升级与变革。从技术构成角度来看，正极、负极、隔膜和电解液这四大关键材料共同决定了锂离子电池的性能表现。在液态电池向全固态电池转变的过程中，其核心技术要点在于使用固态电解质来替代传统的电解液与隔膜。依据电解质的不同，锂电池主要可以被划分为以下三类：液态锂离子电池、混合固液电池（包含半固态或准固态电池）以及全固态电池。液态电池的主要构成材料为正负极、隔膜以及电解液。半固态锂电池作为固液混合电解质电池，是液态电池向全固态电池过渡的重要形态，能够在一定程度上兼容现有的液态电池生产线。而全固态电池的电解质则完全采用全固体材料，省去了隔膜的使用。其固态电解质能够与电容量更大的正负极材料相匹配，从而实现更高的电池能量密度。此外，固态电池在安全性方面表现突出，具备较强的抵抗热失控和外部穿刺等机械挤压的能力。在锂电池的分类体系中，混合固液电池通过部分采用固态电解质来降低对液态电解液的依赖；而全固态电池则彻底摒弃了液态成分，全面采用固态电解质。这一转变使得全固态电池在安全性、能量密度以及循环寿命等关键性能指标上，相较于传统液态电池，实现了质的飞跃。固态电池凭借其卓越的安全性能和高能量密度，已成为储能技术领域的研究热点。传统锂离子电池使用有机电解液，在过度充电或内部短路等异常情况下，电解液发热可能导致自燃甚至爆炸。全固态锂电池通过采用固体电解质替代有机液体电解液，有效规避了这一安全风险。此外，全固态锂电池在提升能量密度和延长使用寿命方面展现出巨大潜力，能够满足未来大容量新型化学储能技术的发展需求。无机全固态锂电池由于各组成部分均采用无机粉体材料并通过集成技术形成全电池，还具备以下显著特点和优势：（1）宽电化学窗口：全固态锂电池具有较宽的电化学窗口，显著扩展了电池材料的选择范围，为高性能电池的研发提供了更多可能性。（2）简化制造工艺：由于不使用液体，全固态锂电池可简化外壳设计与电池组装工艺，从而降低生产成本并提高制造效率。（3）高电压设计灵活性：通过层叠多个电极在电池单元内形成串联结构，可制造出12V及24V的大放电电压电池单元，适应不同应用场景的需求。固态 -3-免责声明是报告的一部分，请务必一起阅读。 -4-免责声明是报告的一部分，请务必一起阅读。电池在安全性、能量密度、使用寿命以及制造工艺等方面的优势，使其成为未来储能技术发展的关键方向。随着技术的不断进步和成熟，固态电池有望在新能源汽车、储能系统等领域得到广泛应用，推动相关产业的快速发展。图1液态电池和固态电池结构对比资料来源：ACS Energy Lett，中证鹏元整理表1液态电池、半固态电池、固态电池对比液态电池半固态电池全固态电池正极三元铁锂三元高镍超高镍三元高镍、富锂锰基、硫/空气负极石墨为主可以掺硅硅基负极锂金属负极锂金属负极隔膜湿法隔膜干法隔膜湿法+涂覆孔径更大-电解质液态占比20-10wt%液态占比10-1wt%，LiTFSI占比提升固态电解质能量密度上限较低(<300Wh/kg)中等(400Wh/kg)较高(500Wh/kg)隔膜需要需要不需要目前生产成本较低中等较高电解质化学窗口上限较窄(<4.3V)中等较高(5V) 二、政策推动全固态电池产业加速，有望2026-2027年量产固态电池量产时间表正在加速推进，2025年5月CIBF会议最新技术展会表明，在政策支持力度加大和关键技术持续突破的双重推动下，固态电池量产时间从原先业界普遍预期的2030年有望提前至2026年；随着新能源汽车、低空经济和机器人三大应用场景的快速发展，固态电池市场需求正在加速释放政策推动全固态电池产业加速，量产时间表加速推进。2020年10月，国务院通过《新能源汽车产业发展规划（2021-2035年）》，首次将固态电池明确为新能源汽车产业的重点发展方向。2023年1月，工信部等六部门联合制定的《关于推动能源电子产业发展的指导意见》进一步强调要加速固态电池的研发与产业化。2024年2月，国家自然基金委员会发布《关于发布超越传统电池体系重大研究计划2024年度项目指南的通告》，指出将重点支持高比能、长寿命、高安全的固态电池项目，旨在通过关键材料和技术的创新推动技术突破。2025年5月CIBF会议最新技术展会，众多专家学者、研究机构及企业代表共同聚焦材料科学、新工艺与新装备的进展，普遍认为固态电池有望在2026-2027年实现量产。2026年4月15日，由工业和信息化部组织制定的强制性国家标准《电动汽车用动力蓄电池安全要求》（GB38031-2025）发布，并将于2027年7月1日起正式实施。新国标重点关注热扩散、底部撞击和快充循环安全性三大领域，凸显了对电池设计与材料的严苛要求。固态电池凭借其固态电解质的优势，在安全性方面展现出明显优越性。相较于传统液态电池，固态电池具有耐高温、不可燃、无泄漏等特性，使其在高端电动汽车领域具有更广阔的应用前景。新国标的实施将有力推动固态电池从实验室走向量产，尤其是在汽车制造商对安全性日益重视的背景下，预计将显著加速全固态电池的商业化进程。表2中国固态电池相关政策汇总发布时间政策名称主要内容2025年4月《电动汽车用动力蓄电池安全要求》（GB38031-2025）新国标重点关注热扩散、底部撞击和快充循环安全性三大领域2024年2月《锂电池行业规范条件(2024年本)》增加固态单体电池产品性能要求：单体电池能量密度≥300Wh/kg,电池组能量密度≥260Wh/kg。循环寿命≥1000次，容量保持率≥80% -5-免责声明是报告的一部分，请务必一起阅读。 -6-免责声明是报告的一部分，请务必一起阅读。新能源汽车、低空经济和机器人三大新兴产业的快速发展，正在加速释放固态电池的市场需求。具体表现为：在新能源汽车领域，全固态电池预计将于2026年实现示范装车，2027年进入小批量生产阶段；在低空经济领域，eVTOL飞行器对电池能量密度（≥400Wh/kg）的严苛要求，使高能量密度的固态电池成为理想选择；在机器人领域，固态电池的高安全性特征尤其适合特种机器人在复杂环境下的应用需求在新能源汽车领域，全固态电池预计将于2026年实现示范装车，2027年进入小批量生产阶段。国内龙头企业如宁德时代、比亚迪等纷纷公布了其在全固态电池领域的研发进展和规划，日韩企业也披露了相关研发动态。全固态电池将在2027年前后开启示范性装车应用，并在2030年后进入全面商业化应用阶段。2026年至2028年预计将成为国内车企固态电池集中量产的关键时期。具体来看，2026年，广汽昊铂与东风汽车将率先实现全固态电池的量产装车；2027年，长安新能源汽车将逐步扩大全固态电池的生产规模； -7-免责声明是报告的一部分，请务必一起阅读。至2028年，东风汽车计划实现全固态电池车型的量产上市。这一系列举措将为固态电池产业的持续发展提供强大支撑。低空经济为固态电池开辟了新赛道。据中国民用航空局预测，2025年中国低空经济市场规模将扩张至约1.5万亿元，其中eVTOL飞行器对电池能量密度（≥400Wh/kg）的严格要求使固态电池成为理想选择。宁德时代的航空专用固态电池能量密度已达500Wh/kg，较2023年提升了40%的续航里程。欣旺达的“欣・云霄2.0”航空动力电池已进入客户验证阶段；亿纬锂能展示了支持高倍率、宽温工作的飞行器电池系列；鹏辉能源的Sky系列无人机电池，能量密度为400Wh/kg，续航提升了35%；中创新航适配eVTOL的高功率电池，能量密度超过300Wh/kg，并支持8C持续放电；亿航智能与欣界能源联合推出的“猎鹰”锂金属固态电池，能量密度达到480Wh/kg，循环寿命超过1000次。2025年5月15日，CIBF电池展会发布的《低空飞行器电池标准化白皮书》明确要求eVTOL电池能量密度需达到≥400Wh/kg。同时，在人形机器人领域，固态电池凭借高能量密度、长续航和安全性能优势，已成为最优动力解决方案。固态电池能量密度可达500Wh/kg，远高于传统液态锂电池的160Wh/kg，可使机器人连续工作24小时以上，续航能力远超传统电池，能显著延长人形机器人的工作时间。固态电池在电池体积和重量上更具优势，可灵活设计以适应机器人内部空间布局。同时，固态电池的安全性更高，其不易燃的固态电解质在极端环境下更稳定，适合特种机器人应对复杂环境，降低了火灾或爆炸风险。例如，广汽集团的第三代智能人形机器人GoMate采用全固态电池，续航能力达6小时，相比同类产品节能80%以上。表3国内外车企固态电池布局国内企业全固态电池量产/布局计划能量密度合作企业蔚来汽车2024年4月，蔚来发布150kWh半固态电池包，应用于2024款ET7等多款车型，采用硅碳复合负极和超高镍正极材料，实测续航突破1000km360Wh/kg上汽2024年11月，上汽集团计划2026年量产新一代固态电池，能量密度超400Wh/kg，体积能量密度超820Wh/L。2025年4月，上汽表示新一代固态电池将率先在2025年底全新MG4上量产应用，并于2027年推出“光启电池”400Wh/kg东风汽车2025年4月，东风汽车宣布自研全固态电池将在2026年8月于奕派、纳米等车型装车测试，能量密度达350Wh/kg，续航超1000公里，循环寿命达1000周，低温性能优异350Wh/kg 资料来源：亿航智能，中证鹏元整理从全球竞争格局来看，固态电池技术正在重构国际能源市场版图，全固态电池有望在2028年迈入GWh级应用阶段日本凭借早期研发积累和政府超2000亿日元的资金支持，在专利申请量上保持领先；中国自2016年起年专利申请量跃居世界首位，2024年投入约60亿元支持宁德时代等六家企业开展基础研发。产业进程方面，全固态电池产业化进程正加速推进，预计2028年迈入GWh级应用阶段。当前固态电池已建成产能超过15GWh，规划产能突破400GWh；固态电解质投产产能超1GWh，规划产能逾10GWh28。2024年半固态电池出货量已达10GWh级别，为全固态电池商业化奠定基础28。技术突破方面，硫化物电解质路线主导产业化进程（如宁德时代能量密度达500Wh/kg的硫化物全固态电池完成原型开发），材料体系优化与制造工艺改进成为关键驱动力。整体来看，产业正按照“2026示范装车-2027小批量生产-2028规模应用-2030全面商业化”的路径稳步推进，标志着下一代电池技术革命已进入实质性落地阶段。 资料来源：中国证券报，中证鹏元整理 -9-免责声明是报告的一部分，请务必一起阅读。 资料来源：亿欧智库，中证鹏元整理图5中美日韩德等对固态