英国国防技术2024

英国国防技术2024 目录 前言 高达我们在2022年见证的非凡水平。然而，对更广泛的双用途领域的投资更具韧性，这证实了我们的立场，即双用途领域为投资者提供了比单纯的国防技术更有前景的机会。鉴于2023年整个科技行业的投资水平普遍下降，这些双用途领域投资量的下降并不令人惊讶。关键的是——一些这些重叠的领域表现优于整体投资格局。 在日益加剧的全球紧张局势和重大的地缘政治不确定性时代，对国防技术的关注已经加强。MD OneVentures很高兴再次与Beauhurst合作，为英国这一复杂且不断演变的行业提供洞见。 在MD One，我们对早期防御技术的理解比单纯的“防御”垂直领域更为全面。虽然我们的一部分兴趣仍然集中在传统的“航空航天和国防”领域的防御技术上，但我们从一开始就专注于“军民两用”的防御和国家安全技术。这些公司的产品可以在其相关子领域服务于民用和军事用途，并且随着产品的演变，它们通常会找到转向和增长到相邻市场的机会。投资于运营在相邻市场（如网络安全和清洁技术）的公司，或者投资于可以向多个市场销售的单个行业（如国防、农业和房地产）的公司，使我们能够利用这些横向行业为国家安全用户带来的潜力，并为国防科技创始人带来新的市场视角。 “投资于更广泛的军民两用领域更具韧性，这证实了我们的观点，即军民两用领域为投资者提供了比单纯的国防科技更具前景的机会。 威尔·麦克曼纳斯创始人兼管理合伙人，MD One 随着我们在这些复杂的水域中航行，本报告旨在向投资者和利益相关者提供对国防科技行业动态的深入理解。数据显示：国防投资的未来并不在于一个精巧的领域，而在于利用军民两用市场和专业知识优势的综合、多方面的战略。这种方法不仅降低了风险，还最大化了在技术适应性至关重要的世界中创新和投资回报的潜力。 对孤立群体中的纯“防御技术”公司的股权投资还有很大的提升空间，2023年的投资未能达到预期。 投资于国防科技 在2021/22财年至2022/23财年期间，英国国防开支增加了15.0%。尽管自2016/17财年以来国防开支稳步增长，但2022/23财年见证了该时期内支出的最大增幅。 作为北大西洋公约组织（NATO）的成员国，英国致力于将其至少2.00%的国内生产总值（GDP）用于国防，因此相对支出保持一致，2022年达到GDP的2.10%。1对于英国的国防科技行业，这一承诺是积极的，表明了政府计划支出的稳定性，而其他行业并未看到这样的义务。然而，围绕国防的政治意愿并未直接转化为对早期阶段企业的投资，这在行业中增加了另一层复杂性。 今年晚些时候可能举行大选，潜在的政治变化可能会影响国防科技行业。虽然这可能会带来一些不确定性，但对于国防科技公司来说可能是有益的。大选年通常伴随着政府支出的增加。2，并且两大政党——工党和保守党——均已承诺将英国国防支出提高到占GDP的2.50%。这些承诺可能对私营国防公司产生影响，因为公共部门资金的增加和政府合同的签订在推动这些企业的成功中扮演一定角色。 双重用途领域和行业 在2022年至2023年间，对高速增长的技术行业的投资下降了36.2%。尽管这些双用途领域的三项投资出现了下滑，但它们的韧性仍强于整个技术行业。 清洁技术行业的公司逆势而行，在2023年获得的投资额比前两年更高。仅通过513笔交易，高速增长的清洁技术公司2023年就筹集了25.9亿英镑的资金。这种稳健的投资者信心，特别是在更广泛的市场疲软背景下，凸显了双重用途技术的独特吸引力。清洁技术投资的增加部分可以解释为新兴基金的涌现，这些基金专注于清洁技术。这些基金通常更年轻，因此处于周期的不同阶段，所以目前面临的流动性问题很少。它们还接触到与传统的软件风险投资公司不同的LP群体，因此可以访问不同的流动资本池。 2022年与2023年相比，在网络安全、数据提供和人工智能，以及先进制造行业的公司投资有所下降。然而，2023年的投资超过了2020年的水平。由于COVID-19经济刺激措施，2021年的投资激增，资金流入风险更高的资产，如私募股权。这些年份是异常值，使得近年来的下跌更具解释性。投资仍然高于大流行前的水平。 投资在防务技术领域有所下降，并且下降速度超过了更广泛的投资领域。作为独立类别，投资者对该领域的兴趣并没有达到炒作的水平。 0 交易（2014-2023） 2023年，进入国防科技公司中的交易数量与前一年相比下降了22%，而投资金额下降了75%。值得注意的是，2022年的投资数据受到一轮价值1.14亿英镑的大额投资（注入Oxa）的支撑。 尽管交易数量和金额都大幅下降，至少在交易数量方面，数量仅恢复到大流行前的水平左右。然而，要看到该行业的亮点，必须关注那些发生在军民两用领域的交易，在这些领域，有更传统的风险投资家基础来支持这些技术。 公共拨款 补助金是英国国防科技公司的关键资金来源，凸显了英国政府机构与该行业之间牢固的联系。 国防技术公司的资助金 2021年，英国国防科技公司获得了创纪录的6.93亿英镑资助，其中索利赫尔基地的GKN航空航天公司通过三项资助获得了2.8亿英镑。2023年颁发的资助金额为该期间第二高，国防科技公司获得的资助金额为6.0亿英镑，比上一年增长6.57%。 在2014年至2023年期间，国防科技公司共获得1411项拨款。在此期间，英国创新署（Innovate UK）拨款902项（63.9%），其次是国防和安全加速器（由国防部管理）拨款394项（27.9%）。这突显了英国政府机构在国防科技领域的重要性，因为英国正寻求利用私营部门的创新来支持其国家安全倡议。 行业公司 这些在本页面上介绍的公司均为MD One的投资组合的一部分。这些创新型企业处于军民两用防御技术的最前沿，在网络安全、清洁技术、先进制造或数据提供和人工智能等相邻领域运营。 双用途领域：航空航天/清洁技术 加入日期：2022年11月29日 总部：贝德福德 双重用途行业：先进制造 集成日期：2020年2月12日 总部：剑桥 材料连接是一家利用人工智能软件加速新型材料发现的材料科技公司。这家总部位于剑桥的公司开发的软件在发现新材料时减少了进行物理测试的需求。其人工智能软件搜索元素周期表并模拟潜在的新型材料。这减少了试错的需要，并缩短了发现时间。通过这种方式，材料连接旨在生产更易获取、对环境影响更小、性能更高的材料，并专注于加速向碳中和材料的转变。材料连接对未来供应链韧性的贡献对国家安全至关重要。 基于贝德福德，Greenjets是一家航空航天公司，专门设计机架并制造电动推进技术。该公司由来自Blue Bear和Rolls Royce Electric的专家团队创立，带来了航空航天和汽车行业丰富的经验。Greenjets的发动机技术提高了飞机的安全性和效率，其电动发动机易于应用于无人机和商用飞机。该技术的可扩展性导致了各种发动机的开发，这些发动机被设计用于推进气垫船、飞艇和载人飞机。 该公司在2023年获得了MD One的股权投资，并在同一时期内获得了三项Innovate UK的拨款，总计128,000英镑。 自2020年以来，Materials Nexus通过两轮融资共获得了234万英镑，其中包括2023年7月MDOne Ventures参与的一个2000万英镑的融资轮。Materials Nexus表示，它还从Innovate UK获得了约80万英镑的研发补贴资金。 行业公司 双重用途领域：网络安全 成立日期：2019年12月16日 总部：伦敦 双用途领域：数据提供与人工智能融合日期：2020年8月7日总部：伦敦 乌克兰主要安全军事机构的支持。 2023年12月，Labrys获得了433万英镑的股权融资，这是该公司在那一年3月MD One首次进行的外部投资。这成为英国历史上国防科技初创公司最大的一次种子轮融资。Labrys正在考虑在2024年进行额外融资，以继续扩大其工程和商业团队，并拓展其在美国的业务。 实验室1运营一个暴露数据智能（EDI）平台，该平台收集和分析已暴露的数据。暴露数据是向未经授权的方透露的敏感信息。实验室1的平台结合了人工智能和大数据能力，以及暗网、深网和明网知识，以分析所有暴露数据的全文。该平台随后利用人工智能生成指导性见解。通过持续监控暴露数据，实验室1的平台提供情报、警报和分析，使实验室1的客户能够评估其风险的重要性，并采取预防措施。实验室1对数据暴露检测的系统方法意味着该过程是可重复的，并且可以在整个供应链中自动化。这减少了响应时间，降低了人为错误，所有这些都有助于减少数据泄露的影响。自2019年成立以来，这家总部位于伦敦的公司在几轮融资中筹集了280万英镑的股权资金。 Labrys，一家由两位英国军事退伍军人于2019年在伦敦创立的初创公司，正在革新军事和人道主义场景中全球分布式团队的协调和管理。该公司的平台AXIOM集成了加密通讯、任务管理、地理定位和数字支付等功能。在开发出这款软件后，Labrys获得了其第一套国防部合同奖项，作为软件解决方案提供商满足培训和运营需求。 Labrys提供的解决方案服务于广泛的客户群体，包括政府、非政府组织（NGOs）和跨国公司，有效帮助解决沟通和协调挑战。Labrys自2022年起在乌克兰开展业务，并已在当地设立技术援助项目。 国防技术是支撑国家在州、公司和个人层面上的安全的技术的简称。 国防技术源于众多产业，从用于安全操作的传统基于机器人的工程，到用于敏感信息的网络安全软件。本报告将重点关注那些产品具有国防应用或从专注于安全领域的组织获得资助的私营科技公司。在英国，国防部（MOD）通过包括国防科学与技术实验室和国防与安全加速器在内的各种实体，旨在支持国防部门的创新。作为国防创新倡议的一部分，MOD已承诺从2015年至2025年投入8亿英镑，资助私营部门公司开发具有战略优势的技术。 本报告中的数据涵盖了384家英国本土的防务技术公司，包括目前仍在运营的私营公司，以及那些曾属于该群体但后来通过收购或首次公开募股退出，或已停止运营的公司。随着量子计算和人工智能等领域的科技不断进步，它们也为全球安全格局带来了新的威胁，需要开发新技术来防御这些威胁。 防务科技公司 自2019年起成立 Beauhurst是英国私营公司数据的终极来源。 通过我们的数据平台，我们提供有关英国每家私营公司的数据——从投资和雇佣状况到专利和贸易数据——识别英国公司中的隐藏增长、创新、风险和ESG信号。 联系方式 4楼，Brixton House 385 Coldharbour Lane 伦敦 SW9 8GL 我们的研究和咨询团队能够提供有洞察力的见解、思想领导和数据驱动的报告。如需讨论项目，请与我们联系。 www.beauhurst.com +44 (0)20 7062 0060 consultancy@beauhurst.com MD One，欧洲首家国家安全风险投资公司，成立于2021年。该公司投资国家安全技术，并支持为欧洲国家安全提供技术优势的团队。 联系方式 波士顿之家 弗茨罗伊广场伦敦 W1T 6EY 该团队结合了多个子领域的全面风险投资经验，以及一级特种部队和情报界的深入运营专长。 www.md-one.com 了解更多，请访问md-one.com 编辑亨利·沃伍德生产丹·罗宾逊，阿德沃内·卡桑德，布兰卡·瓦伦西亚，比拉·图雷，哈里·沃克，贾斯汀·崔设计弗雷娅·海德，伊芙根尼·拉克赫斯特 10. | 英国国防科技2024