加拿大丰业银行美股招股说明书(2025-04-10版)

结构化投资 机会在美国股票市场 待兑付于或约于2028年10月16日的或有收入可自动回售证券 校长风险证券基于Wynn Resorts Limited普通股的表现 预期收入自动可赎回证券（以下简称“证券”）不保证本金偿还，也不提供定期支付利息。相反，这些证券为投资者提供了在每个确定日根据标的股票的收盘价赚取非固定季度票息的机会。大于等于50.00% of the initial share price, which we referred to as the downside threshold price. If the closing price of the underlying stock on any determination date (including the final determination date) is大于等于下行阈值价格，BNS将在相关的附加券支付日支付一个附加季度券，以及任何根据记忆券特性之前的未支付附加季度券，关于任何之前的确定日期。否则，在那个附加券支付日将不会支付任何附加季度券。另外，如果任何除最终确定日期以外的确定日期的标的股票收盘价大于等于调用阈值价格，上述证券将自动以每份证券金额相等于（一）声明本金总额加上（二）按照适用确定日期应付的预期季度券息以及任何以往未付的预期季度券息，这些券息是针对以往确定日期的而产生的。 为他们记忆券功能。一旦兑换，此类证券将不再付款。然而，若在任何确定日期相关股票的收盘价是少于the call threshold price, the securities will not be automatically redeemed and, if the closing price is少于下行阈值价格，您将不会收到与适用确定日期或任何以前未支付的按季度可变券相关的任何按季度可变券。因此，如果在每个确定日期的标的股票收盘价低于下行阈值价格，您在证券期限内将不会收到任何按季度可变券，也不会获得这些证券的积极回报。投资者必须愿意承担在证券期限内未收到任何按季度可变券的风险。此外，如果标的股票的最终股价低于下行阈值价格，BNS将按每份证券支付现金，该金额将小于声明本金金额的50.00%，可能为零，并且您将按1比1的基础暴露于最终股价相对于初始股价的下降。在这种情况下，您可能会损失证券投资的大部分或全部。因此，这些证券在到期时并不保证本金回报。投资者不会参与基础股票的任何增值，并且如果在此证券期限内收到任何或有季度息票（如有），也不会实现超出这些息票所代表回报的回报。这些证券是为愿意承担全部投资风险并寻求在风险承担换取在整个证券期间内无利息收入的机会以可能高于市场利率赚取利息的投资者而设计的。这些证券是由加拿大 Nova Scotia 银行（“加拿大新斯科舍银行”）发行的次级无担保债券。这些证券是作为加拿大新斯科舍银行高级债券计划系列A的部分发行的票据。 待兑付于或约于2028年10月16日的或有收入可自动回售证券基于美高梅度假村普通股的表现，有限风险证券主要责任人 关于BNS和证券的附加信息 您应与本定价补充文件一并阅读2024年11月8日发布并经2024年11月8日发布的招股说明书补充文件以及2024年11月8日发布的（A系列）市场联动票据产品补充文件，这些文件与我们的A系列高级票据项目相关，而这些证券是该项目的组成部分。本定价补充文件中使用的但未定义的术语，其含义以产品补充文件中给出的为准。 证券可能与附带的招股说明书、招股说明书补充和产品补充中描述的条款在几个重要方面有所不同。您应仔细阅读本定价补充，包括此处引用的文件。在出现本定价补充与上述文件之间的任何冲突时，以下顺序将适用：首先，本定价补充；其次，附带的 产品补充；第三，附带的招股说明书补充；最后，附带的招股说明书。您可以通过以下方式在SEC网站www.sec.gov上获取这些文件（或如果该地址已更改，请通过查看SEC网站上相关日期的文件）。 此价格补充文件，连同以下列出的文件，包含了证券的条款，并取代了所有先前或同时期的口头陈述以及任何其他书面材料，包括初步或指示性定价条款、往来函件、交易想法、实施方案结构、样本结构、宣传册或其他教育材料。您应仔细考虑其中所列的“风险因素”、随附产品补充说明中的“特定于票据的额外风险因素”以及随附招股说明书补充说明和随附招股说明书中的“风险因素”，因为这些证券涉及与传统债务证券无关的风险。 我们敦促您根据您的具体情况，就投资于证券事宜咨询您的投资、法律、税务、会计及其他顾问。 您可以通过以下方式在SEC网站上访问这些文件：www.sec.gov。 ♦ 产品补充（与市场挂钩的票据，系列A）日期为2024年11月8日：http://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000183988224038316/bns_424b2-21309.htm ♦ 2024年11月8日补充招股说明书http://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000183988224038303/bns_424b3-21311.htm http://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000119312524253771/d875135d424b3.htm♦ 2024年11月8日公布计划： “BNS”、“我们”、“我们的”和“我们”的提及仅指加拿大丰业银行，并不涉及其合并子公司；“可自动赎回证券”或“证券”的提及是指本公告提供的证券；而“附带的 产品补充资料”指的是2024年11月8日发布的加拿大丰业银行产品补充资料；“附带的 募集说明书补充资料”指的是2024年11月8日发布的加拿大丰业银行募集说明书补充资料；“附带的 募集说明书”指的是2024年11月8日发布的加拿大丰业银行募集说明书。 BNS保留在证券发行前更改或拒绝任何购买证券要约的权利。如果证券条款有任何变动，BNS将通知您，并要求您在购买时接受这些变动。您也可以选择拒绝这些变动，在这种情况下，BNS可能拒绝您的购买要约。 待兑付于或约于2028年10月16日的或有收入可自动回售证券基于美高梅度假村普通股的表现，有限风险证券主要责任人 投资摘要 暂定收益自动可赎回证券PrincipalatRiskSecurities 基于Wynn Resorts, Limited普通股的表现，于2028年10月16日或前后到期的或有收入自动可赎回证券，我们称之为证券，为投资者提供赚取或有季度票息的机会，该票息金额等于每份证券29.00美元（相当于面值金额的年化11.60%），加上根据记忆票息功能，关于任何之前的确定日期的任何未付或有季度票息，以及每个确定日期，根据适用情况，是收盘价或最终股价大于或等于50.00% of the initial share price, which we refer to as the downside threshold price. If the closing price of the underlying stock is少于在任一定期确定日，若该日设定的下行门槛价格以下，则相关的或有季度票息在或有票息支付日将不予支付。每个确定日期的或有票息支付日期在本凭证封面中指定，通常为相关确定日期后的第三个工作日，但最后一期确定日的或有票息支付日将为其到期日。可能是这种情况：在每个确定日期，标的股票的收盘价都低于下跌阈价，因此您在债券存续期间将不会收到任何或有季度利息，并且在债券到期时也无法获得正收益。Principalat 风险证券 如果除最终确定日外的任何确定日的标的股票收盘价大于或等于看涨阈值价格，证券将自动赎回，每份证券的赎回金额等于提前赎回支付金额，该金额为（i）规定的本金金额此外（2）根据记忆式优惠券功能，有关相关确定日期的可付季度利息以及任何以前未支付的相关确定日期的前期可付季度利息。如果证券尚未赎回，并且最终股票价格为大于或等于下行阈值价格，到期时应支付的款项为（i）规定的本金金额此外(ii)关于最终确定日期及根据记忆券功能，任何之前未支付的关于先前确定日期的递延季度利息，相应的递延季度利息。然而，如果证券在到期前未被赎回，并且最终股价是少于下限阈值价格，将不支付任何或有季度利息，相反，投资者将以1比1的比例面临最终股价相对于初始股价的下降。投资者在到期时收到的支付金额将低于证券面值的50.00%，甚至可能低至零。证券投资者必须愿意承担在证券上损失全部投资的风险，以及在整个证券期限内无法获得任何或有季度利息的风险。此外，投资者将不参与基础股票的增值，如果整个证券期限内收到或有季度利息，也不会获得由这些或有季度利息所代表的回报以外的回报。 待兑付于或约于2028年10月16日的或有收入可自动回售证券基于美高梅度假村普通股的表现，有限风险证券主要责任人 关键投资理由 证券为投资者提供了获得相当于每份证券29.00美元（相当于本金额的年收益率11.60%）的或有季度票息的机会，以及任何以前的确定日期之前未支付的或有季度票息，这些票息与根据记忆票息功能确定的任何以前的确定日期相关，对于每个确定日期，收盘价或最终股价高于或等于初始股价的50.00%，我们将其称为下限阈值价格。这些证券可以在到期前按等于提前赎回支付的金额进行赎回，该支付将是：（i）每份证券的本金额此外（ii）根据适用确定日期和根据记忆券功能产生的任何先前未付的关于先前确定日期的适用确定季度利息，应付的季度利息。到期时的支付金额将根据最终股价而定，如下所示： 投资证券存在重大风险。您可能损失相当一部分甚至全部投资。包括提前赎回、或有季度利息支付或到期时本金偿还在内的证券支付的金额取决于BNS在到期时履行其义务的能力。如果BNS无法履行其义务，您可能无法获得根据证券应得的任何金额，且您可能损失所有投资证券的本金。 如果相关确定日的标的股票收盘价低于下行阈值价格，则证券不会在应付的附条件季度利息支付日（包括到期日）支付附条件季度利息。如果在每个确定日的标的股票收盘价都低于下行阈值价格，则在证券存续期间，您将不会获得附条件的季度利息，也不会在证券上获得正回报。如果确定日的标的股票收盘价低于行权阈值价格，证券不会自动赎回。如果证券在到期前未赎回，且最终股票价格低于下行阈值价格，您将损失相当一部分，甚至可能损失全部证券投资。 April 2025第4页 待兑付于或约于2028年10月16日的或有收入可自动回售证券基于美高梅度假村普通股的表现，有限风险证券主要责任人 投资者适宜性 证券可能适合您，如果您： ￭您充分理解并愿意承担在证券投资中可能出现的风险，包括可能损失全部投资的风险，即可能损失高达100%的投资。 ￭您可以容忍您的大部分或全部投资亏损，并且愿意做出可能面临与直接投资于底层股票相同的市场下行风险的投资。 ￭您相信在每个确定日期，标的股票的收盘价将会是大于或等于弊端阈值价格 ￭您理解并接受以下事项：（i）您将不会参与标的股票价格的增值，任何潜在的正回报仅限于本文件封面所指定的应计季度息票，以及（ii）在证券期限内，您可能几乎无法获得或无法获得应计季度息票。 ￭您可以在证券到期前容忍市场价格的波动，这些波动可能与或超过基础股票价格的波动。 您愿意放弃基于股票支付的任何股息，并且您不寻求从这个投资中获得保证的当前收入。 ￭ ￭您愿意投资可提前赎回的证券，否则您愿意持有此类证券至到期，期限约为3.5年，并接受可能存在很少或没有二级市场的证券。 您理解并愿意承担相关股票可能带来的风险。 ￭您愿意承担BNS在证券项下所有付款的信用风险，并理解如果BNS未能履行其义务，您可能不会收到应得的任何款项，包括本金偿还。 证券可能不适合您，如果： 您并未完全理解或不愿接受证券投资的风险，包括您可能损失证券投资100%的风险。 您需要一种投资，旨在到期时全额或至