伊士曼化工美股招股说明书(2025-02-18版)

Eastman Chemical Company伊士曼化学公司 5,000% 2029到期票据 我们提供$本金为5.000%的2029年到期的债券，我们称之为“债券”。我们将从2025年8月1日起，于每年2月1日和8月1日按半年支付债券利息。这些债券将于2029年8月1日到期。这些债券（i）除发行日和发行价格外，与2024年8月1日发行的5.000%本金为5亿美元的债券（“原始5.000%债券”）条款相同，并将与其视为同一系列（ii）预计与原始5.000%债券具有相同的CUSIP号码（iii）预计可在美国联邦所得税目的上与原始5.000%债券互换。在发行本文件中的债券后，5.000%债券尚未偿还的总额本金将达. 我们可以随时或定期，在债券到期前按“债券描述—选择性赎回”中所述的适用赎回价格，部分或全部赎回这些债券。在发生涉及这些债券的控制权变更触发事件时，我们将有义务按相当于债券本金101%的价格，加上自上次支付日至回购日的应计未付利息（但不包括回购日）向债券持有人回购债券。参见“债券描述—控制权变更触发事件”。这些债券没有偿债基金。 这些笔记将是不担保的，并将与我们的其他不时存在的所有不担保和非次级债务在支付权利上平等。这些笔记将以$2,000的面值发行，以及超过该面值的$1,000的整数倍。 查阅“风险因素从本招股说明书补充文件的第S-9页开始，以及我们在本文件中引用的文件中，讨论您在评估投资于这些票据时应考虑的某些风险。 既没有证券交易委员会，也没有任何州证券委员会批准或反对这些票据，也没有确定这份招股说明书补充文件或随附的招股说明书是否真实或完整。任何与此相反的表述都是一项刑事犯罪。 承销商预计将通过存托信托公司的证券登记交付系统将票据交付给购买者，以惠及其参与者，包括欧洲清算银行股份有限公司/荷兰公司（Euroclear Bank, S.A./N.V.）和清流银行。匿名社交网络大约, 2025. JointBook-Running Managers 目录 关于本增发说明书 本文件分为两部分。第一部分是本招募说明书补充文件，包括本文件引用的文件，描述了债券的具体条款。第二部分为随附的招募说明书，提供更多一般信息，部分信息可能不适用于债券。您应阅读整个招募说明书补充文件，以及随附的招募说明书以及在本招募说明书补充文件的“文件的引用并入”部分和随附招募说明书的“某些文件的引用并入”部分所描述的引用文件。 除非另有说明或根据上下文要求，本招股说明书补充文件中对“Eastman”、“我们”、“我们”、“我们的”、“公司”或类似表述的引用均指Eastman化学公司及其控股子公司。本招股说明书补充文件及附带的招股说明书中对“$”和“美元”的引用均指美国的货币或美国货币。本招股说明书补充文件及附带的招股说明书中所呈现的财务信息是根据美国普遍认可的会计准则，即GAAP编制的。 我们并未授权任何人提供除本补充招股说明书、附带的招股说明书以及我们或受我们委托准备的任何免费撰写招股说明书中所包含或引用的信息之外的信息。我们并未，承销商也未，授权任何其他人员向您提供不同或额外信息，我们不对他人可能向您提供的信息的可靠性承担责任，也不能保证其可靠性。您应假定本补充招股说明书、附带的招股说明书、此处和彼处引用的文件以及任何免费撰写招股说明书中出现的信息，仅准确反映包含这些信息的相应文件的日期。自那时以来，我们的业务、财务状况、经营成果和前景可能已经发生变化。 仅在美国、欧洲、亚洲及其他法律允许此类出价的司法管辖区全球销售这些注释。本招股说明书补充文件及随附的招股说明书在某些司法管辖区可能受到法律的限制，禁止分发、提供或销售这些注释。收到本招股说明书补充文件及随附招股说明书的外国人士应了解并遵守任何适用限制。本招股说明书补充文件及随附的招股说明书不得用于或与在未经授权或对接受该出价或邀请属非法的任何司法管辖区内的任何人的出价或邀请有关。 目录 WHERE YOU CAN FIND MORE INFORMATION您可获取更多信息的地点 可用信息 我们每年、每季度提交当前报告、代理声明以及其他信息到证券交易委员会，或简称SEC。SEC维护着一个网站在http://www .sec.gov包含有关发行人报告、代理声明及其他信息的文件，包括我们，向美国证券交易委员会（SEC）提交的电子文件。我们还免费在我们的官方网站上或通过它提供我们向美国证券交易委员会提交的某些信息。 http://www .eastman.com除下文明确引用的SEC文件外，通过我们的网站获取的信息不构成或被引用纳入本补充招股说明或附带的招股说明书的一部分。 本增补计划书及随附计划书中包含了部分文件信息的摘要，但完整信息需参考实际文件。所有摘要均由实际文件全面质询。本增补计划书及随附计划书中提到的某些文件副本已归档或作为该注册声明（本增补计划书及随附计划书为其中一部分）的附件。如果任何合同、协议或其他文件已归档或作为该注册声明的附件，您应阅读附件以更全面地理解该文件。 目录 文件引用合并 美国证券交易委员会允许我们将参考信息纳入本招股说明书补充文件及随附的招股说明书。这意味着我们可以通过向您引用我们已向美国证券交易委员会提交的另一份文件来向您披露信息。本招股说明书补充文件通过参考以下与美国证券交易委员会提交的文件，但未包含或随本招股说明书补充文件及随附的招股说明书一同提交的文件： •我们的2024年度10-K表格年报，截止日期为2024年12月31日，于2025年2月14日提交；并且 我们的部分确定性代理声明从我们于2024年3月21日提交的2024年度股东年会文件，并纳入我们截至2023年12月31日结束的年度报告中。 我们还将根据《1934年证券交易法》修正案第13(a)、13(c)、14或15(d)节的规定，在此次招股说明书补充文件日期之后，直至本次债券发行完成之前（除根据适用的SEC规则（如8-K表格的2.02项或7.01项）提供的而非提交的相应文件部分外），参照任何可能提交的额外文件。这些额外信息自相关文件提交之日起即为招股说明书补充文件的一部分。 此招募补充说明书中所含信息和所附招募说明书应与以下信息一起阅读在此引用的文件。 任何在此招股说明书补充文件、随附的招股说明书或被视为或应被视为纳入此招股说明书补充文件或随附招股说明书的文件中作出的陈述，将视为被修改或取代，其程度取决于此招股说明书补充文件或任何其他随后提交并被视为或应被视为纳入此招股说明书补充文件或随附招股说明书的文件中的陈述修改或取代了该陈述。任何经修改或取代的陈述，除非按此修改或取代，否则不应被视为此招股说明书补充文件或随附招股说明书的一部分。 您可以根据以下描述从艾斯特曼公司或上述美国证券交易委员会（SEC）的网站获取这些备案文件的副本。按照上述描述，通过参考资料合并的文件无需付费获取，除非这些文件的具体附表已被明确引用合并，此时可以通过书面或电话请求获取。所有请求应指向： S-3Eastman Chemical CompanyP.O. Box 431Kingsport, Tennessee 37662注意：投资者关系电话：(423) 229-2000 目录 [前瞻性陈述的风险揭示声明] 某些在此招股说明书补充文件及随附的招股说明书中作出的或通过引用包含的声明，根据《私人证券诉讼改革法》（证券法第27A节和交易法第21E节）的定义，属于“前瞻性陈述”。前瞻性陈述是指Eastman不时作出的除了历史事实陈述之外的所有陈述。在某些情况下，您可以通过术语如“预计”、“相信”、“估计”、“预期”、“打算”、“可能”、“计划”、“预测”、“将”、“会”、“能”以及这些术语的否定形式或类似表达来识别前瞻性陈述。前瞻性陈述可能涉及以下事项，包括但不限于：计划及预期的产能增加和利用率；预期的资本支出；预期的折旧和摊销；环境问题及机遇（包括与气候变化及其物理和过渡性影响相关的潜在风险以及相关的自愿和监管碳要求）；对冲原材料和能源价格及成本以及外汇汇率和利率的暴露及影响；运营中断或原材料或能源供应的中断（包括由于网络攻击或其他对我们信息安全系统的违规行为所致）；全球和地区经济、政治和商业条件，包括通货膨胀加剧、资本市场波动、利率和汇率波动以及经济放缓或衰退；竞争；增长机会；供需、数量、价格、成本、利润率和销售；待决和未来的法律诉讼；收益、现金流、股息、股票回购以及其他预期的财务结果、事件、决定和条件；对个别资产、产品、业务和经营部门的期望、策略和计划，以及Eastman整体；现金来源和需求以及可用现金的使用；融资计划和活动；养老金费用和资金；信用评级；预期的及其他未来的重组、收购、剥离和合并活动；成本削减和控制努力及目标；整合的时机和成本、预期业务和财务绩效以及收购业务的后续长期资产减值评估；战略、技术和产品创新举措和发展、新产品的生产、商业化和接受以及相关成本；资产、业务和产品组合的变化；以及预期的税率及利息成本。 前瞻性陈述基于在发布此类陈述时的特定基本假设。这些假设基于对当前市场状况和趋势的内部估计和其他分析、管理预期、计划、战略、经济条件和其它因素。前瞻性陈述及其 underlying assumptions 必然受预测未来状况和结果所固有的风险和不确定性影响。如果其中一个或多个基本假设和预期被证明不准确或未能实现，实际结果可能会与前瞻性陈述中表达的有很大差异。在此招股说明书补充资料的“风险因素”部分以及我们截至2024年12月31日的年度报告的“第一部分——项1A.风险因素”中确定了可能导致实际结果与前瞻性陈述中表述的差异的重大因素、风险和不确定性，并进行了讨论。本补充说明中引用了该年度报告，以及我们不时向美国证券交易委员会（SEC）提交的其它定期报告和其他信息中的任何风险因素或描述，这些内容也被纳入本补充说明的参考范围内。管理层尚未意识到的或目前认为不重要的其他因素、风险或不确定性也可能导致实际结果与前瞻性陈述中的表述有较大差异。 我们提醒您不要过度依赖前瞻性陈述，这些陈述仅反映本招股说明书补充文件发布日期的情况，或者伴随本招股说明书或本文件中引用的任何文件的日期，在伴随本招股说明书或此类引用文件中的前瞻性陈述的情况下。除非法律有要求，否则我们不对这些前瞻性陈述进行更新或修改，无论这是否是由于新信息、未来事件或其他原因。 目录 摘要 本摘要概括了本招股说明书补充文件及其附属招股说明书中包含的其他相关信息。本摘要不包含您在做出投资决策时应考虑的所有信息。我们敦促您仔细阅读本招股说明书补充文件、附属招股说明书以及本文件中引用的文件，包括我们的合并财务报表及其附注，以便在做出投资决策前，全面了解我们的业务和债券条款，以及可能对您重要的其他考虑因素。您应特别注意本招股说明书补充文件中名为“风险因素”的部分，以及我们2024年12月31日结束的年度报告10-K表格中“风险因素”和“前瞻性陈述”标题下的信息，这些信息已在本文件中引用。 Eastman Chemical Company伊士曼化学公司 Eastman是一家全球特种材料公司，生产的各种产品广泛应用于人们的日常生活中。Eastman于1920年开始营业，旨在为Eastman Kodak公司的摄影业务生产化学品，并于1993年12月31日在特拉华州注册成为上市公司。Eastman拥有36个生产基地，并在12个国家拥有三个合资企业的股权利益，向全球客户供应产品。公司的总部和最大的生产基地位于田纳西州的金斯波特。Eastman拥有丰富的特种业务组合，与客户合作，致力于提供创新的产品和解决方案，同时承诺安全与可持续性。 Eastman采用以创新驱动的增长模式，该模式包括利用世界级可扩展的技术平台，提供差异化的应用开发能力，并持续深入市场。公司的世界级技术平台通过研发和全球市场接入的显著规模优势，为通过差异化产品实现可持续增长奠定了基础。Eastman的业务分为四个运营部门进行管