国君研究|一周研选 0909-0914

01、宏观：就业数据弱化但未恶化，降息交易短期或有回调。 02、宏观：特朗普哈里斯首轮辩论前瞻。 03、策略：震荡中的修复。 04、策略：揭开全球主权基金的神秘面纱。 05、海外策略：盈利改善且降息临近，港股迎反弹机遇。 06、主动配置：美国衰退预期升温压制市场风险偏好。 07、主动配置：低利率环境下的海外机构资产配置实践。 08、基金配置：大类资产配置月报（2024年9月）。 09、新能源：比亚迪（002594）8月销量创新高，新车型与海外并举赋能。 10、机械：中科飞测（688361）产品布局日趋完善，短期波动不改向好趋势。 11、医药：康方生物（9926.H K）依沃西vs K药临床数据创纪录，肺癌领域新突破。 12、纺服：森马服饰（002563）发布股权激励，彰显公司发展信心。 13、汽车：科博达（603786）新产品逐步放量，公司有望量价齐升。 14、交运：航运景气驱动造船周期。 15、家电：外销贡献增长动能，多数企业注重收入。 16、汽车：FSD有望入华，加速智驾行业发展。 17、有色：澳洲降本增产，美洲扩产稍缓。 18、基础化工：24Q2盈利环比改善，周期磨底静待拐点。 19、环保：碳市场扩容，CCER规模化交易提速。 20、非银：行业化解风险与高质量发展并行，头部险企更受益。 21、煤炭：日耗高位，煤价下行时点可能比预想的延后。 22、社零：8月出口环比改善，静待亚马逊秋促开启旺季。