2024夏航季换季分析-航司篇

摘要 报告作者 对航司换季变化从两个方面去概括，一个是时刻总量的同比变化；另一个是航线网络的调整变化，比如时刻总量没有明显变化，但航点或航点衔接方式发生了较大变化，导致航线实际上发生了明显调整，为便于对比，设计了一个反应航线变动的波动指数，指数越大，代表航空公司航线变动程度越高。 罗程洮行业分析师luochengtao@carnoc.com 1.航空公司延续国内时刻转回国际时刻，成都航空、首都航空、中国国航、华夏航空、长龙航空国内增量较多，南方航空、春秋航空、天津航空、瑞丽航空、桂林航空国内减少较多。 2.随着ARJ21交付规模增加，航司支线机队运营格局和对应"支线航线"市场布局变化明显。成都航、华夏航加速布局新疆支线机队航线，成都航、国航在内蒙运力布局增加；南航、天津航在新疆运力总体撤出，天津航在内蒙的运力总体减 换季分析报告2024年3月 报告作者 少。但另一方面，支线飞机所执飞航线普遍具有分布散、频次低、稳定性相对较低的特点，规模化商业运营的模式仍有待摸索。 罗程洮行业分析师luochengtao@carnoc.com 3.与同航季相比，从行业层面统计，本航季的国内客运时刻增量均为航司在各自过夜基地的时刻增量，或对应着机队规模的增长。东航、国航、海航、成都航、九元航在过夜基地的国内时刻增长相对较多，上航、川航、天津航、河北航、春秋航在过夜基地的国内时刻减少。 4.国内航线运营总体较不稳定，有接近半数的国内客运航司的航线波动性达到0.4（大概相当于在剔除时刻量的增减后，历史时刻量中有40%存在航线结构或航点的调整）。全民航国内客运市场的航线波动性为0.23。 注：本文周航班量为季中某一周的时刻量。 正文 一、时刻总量的变化（国内客运） 24年夏航季，航空公司国内时刻转回国际时刻延续，部分航司国内时刻减少，国际地区客运时刻增加。国内航线上，成都航空、首都航空、中国国航、华夏航空、长龙航空为增量前5，南方航空、春秋航空、天津航空、瑞丽航空、桂林航空为减量前5。成都航空的增量主要为ARJ在新疆、内蒙运力投放增加，但山东运力有撤出；首都航空的增量分布较分散，包括四川、河北、江苏、宁夏、青海等；中国国航的增量较分散，北京、内蒙、天津增量靠前；华夏航空增量同样基本集中在新疆。南航运力投入减少主要集中在新疆、广西、江西、青海等；春秋运力减少主要分布在河北、江苏、安徽、江西；天津航空运力减少主要分布在内蒙、新疆、广东。 二、航线波动性的对比（国内客运） 为体现航司同比上个航季的航线波动程度，设计了波动性指数，基本逻辑是航司各个航班对（航线）的计划量变动幅度绝对值之和，剔除该航司时刻总量同比变动幅度的绝对值后，与上个航季的时刻量的比值。即，如果该航司时刻总 换季分析报告2024年3月 量不发生变化，但上个航季航线全部改为新的航线，则该航司的波动性指数等于1；若完全一致，波动性等于0。 与主观感觉基本一致，航班和航线的波动性总体与航司规模成反比，航司规模越大，航线网络总体趋于稳定，航线较上个航季变动相对较小，但也有例外。龙江航空、福州航空波动性较大，明显高于其他航司一个段位，龙江在山西、内蒙航班增加，减少了黑龙江、福建、宁夏、江苏、山东等省航班；福州航空减少了湖北和山东的运力投入，分别增向河南、甘肃、安徽、吉林、新疆、云南等。 天骄航空、海航旗下北部湾、青岛航空、乌鲁木齐航空、华夏航空的航班波动性在0.4至0.5之间，可大致认为大约有40%至50%的航班所连接的城市对较23年夏航季发生变化，加上经停航线衔接航点的变化，航线波动性明显更高。需要说明的是，波动性这个指数不存在明显的正向或负向导向性，只能客观衡量航线调整变动的幅度。 三、主要航司过夜基地的时刻变化（国内客运） 24年夏航季，从行业层面，国内航班的时刻量增量均为各航司在过夜基地的时刻增量。东航在过夜基地国内客运时刻增加279，国航增加222，海航增加144，成都航增加56，九元增加53。 将各航司在过夜基地的时刻量变动幅度（正向和负向）超过20%的单独罗列，这些变化意味着航司在该机场的过夜运力可能将有增加或减少（但准确判断要结合着时刻来看）。根据上述逻辑大致推测，南航预计将在揭阳、双流增加过夜运力，可能在盐城、南昌、桂林、惠州等机场减少过夜运力；东航可能在天津、喀什增加过夜运力，在泸州、银川减少过夜运力；国航可能将增加长沙、福州的过夜运力；川航可能增加深圳过夜运力；长龙航可能将增加宁波、深圳过夜运力；成都航可能将增加乌兰浩特、达州过夜运力，减少威海、西昌过夜运力。 四、主要航司部分航线调整和变化（国内客运） 以下整理了三大航、四小航在时刻变动较明显的过夜基地上的部分航线变动（变动达到每日1班）。深航在首都机场加密、新开了深圳、无锡、广州每日1班；川航在深圳加密、新开双流、天府、西安每日1班，深圳-西昌-林芝改为深圳-西昌航线，在西双版纳减密成都两场、重庆、绵阳、宜宾、合肥、天津航线；山航在首都加密福州、厦门、珠海每日1班，在银川新开青岛航线、减密济南航线、停飞绵阳-银川-烟台航线；上航在浦东减密、停飞广州、郑州、南宁、 天津、唐山、揭阳，其中郑州、南宁、揭阳减量增至虹桥，在虹桥减密、停飞天津、贵阳、天府，在浦东新开重庆、贵阳、十堰；南航在双流加密大兴航线每日4班、新开深圳航线每日2班；东航在双流加密了虹桥，减密杭州、浦东，新开了广州航线。