秘鲁货币基金组织国家报告第 23 / 358 号2023 年 11 月技术援助报告 - 中央银行数字货币 (CBDC) 利益相关者参与这份关于秘鲁的技术援助报告是由国际货币基金组织的一个工作人员小组编写的。它基于 2023 年 10 月完成时的现有信息。本报告的副本可从以下位置向公众提供国际货币基金组织 出版服务邮政信箱 92780 华盛顿特区 20090 电话 ： （ 202 ） 623 - 7430 传真 ： (202) 623 - 7201E - mail: publications @ imf. org Web: http: / / www. imf. org Price: $18.00 per printed copy国际货币基金组织华盛顿特区© 2023 国际货币基金组织 PUBLI技术援助报告秘鲁中央银行数字货币利益相关者参与2023 年 10 月编制人Arif Ismail （ MCM 任务负责人 ） ， Herve Tourpe （ ITD ） ， Elad Meshulam ， Sally Toms （ CSF ）创作部门 ：货币和资本市场部 免责声明本报告的内容是国际货币基金组织 (货币基金组织) 工作人员根据秘鲁当局 (“技术援助接受者 ”) 的技术援助请求向他们提供的技术咨询。本报告 （ 全部或部分 ） 或其摘要可由货币基金组织向货币基金组织执行董事及其工作人员以及其他机构或受援方的机构披露 ，并应世界银行工作人员和其他有合法利益的技术援助提供者和捐助者，包括 BCRP 的 CBDC 指导委员会成员，除非技术援助接受者特别反对此类披露 （ 见技术援助信息传播操作指南 ） 。将本报告 （ 全部或部分 ） 或其摘要发布或披露给 IMF 以外的各方，而不是 TA 接受者的机构或工具，世界银行工作人员 ，其他具有合法利益的技术援助提供者和捐助者，包括 BCRP 指导委员会的成员，应要求获得 TA 接受者和 IMF MCM 部门的明确同意。 3目录目录 3词汇表 5PREFACE 6执行摘要 7I.秘鲁的 CBDC 旅程 9II.交付输出 11III.关键观测 12IV.方法学 / 方法 17V.建议 19A.维持敏捷计划方法 ， 并建立项目治理框架 19建议 1 ： 促进不同利益攸关方的更广泛参与和参与。考虑区域的影响差异 ...............................................................19建议 2 ： 实施适应性和持续的风险评估和缓解框架 ， 考虑到新的风险持续出现 ......................................................20建议 3 ： 采用敏捷的方法和作为新信息快速旋转的能力出现.....................................................................................21建议 4 ： 制定全面的沟通战略 ， 以确保 CBDC 项目的目标 ， 路线图 ， 进展 ， 成功 ， 行业参与的持续清晰 22B.与市场参与者共同创造 “基准产品 ” 23建议 5 ： 构建用例战略路线图 23建议 6 ： 研究端到端价值链以及相关价值链的作用和责任利益相关者.......................................................................25建议 7 ： 确定潜在的商业模式和服务 ， 可以通过精心设计的CBDC .........................................................................26C.在国家层面提升战略 27建议 8 ： 考虑利用现有数字公共基础设施的机会 27建议 9 ： 与 PCM 的创新实验室合作 ， 利用其庞大的金融科技提供商网络 ， 并与相关政府的programs ................28VI.结论 28 4盒子方框 1. CBDC 发行的风险清单 20方框 2. 低风险起点示例 24数字图 1. 会议中确定的其他利益相关者列表 16图 2 ： 设计思维的双菱形模型 18图 3 ： CBDC 价值链的高级示例 25图 4 ： 问卷反映的聚类 30图 5 ： 来自设计元素的示例输出 Activity 32图 6 ： 参与战略画布 33图 7 ： Canvas Activity 34 的示例输出图 8 ： 进行中的优先活动 35图 9 ： 完成的优先级排序活动输出 36Tables表 1 秘鲁 ： 主要建议 8表 2 ： 按类型和等级划分的参与者列表 15表 3 ： 主要任务观察 17表 4 ： 分配给分组的六个重点领域 30 5GLOSSARYACH 自动票据交换所API 应用程序编程接口BCRP 中央储备银行CBDC CCE中央银行数字货币C á mara de Compensaci ó n Electrt ó nica （ 自动清算所网络 ）DevSecOps 开发、安全和运营 FMI 金融市场基础设施FSB 金融稳定委员会IT 信息技术ITC 信息和通信技术 KYC 了解您的客户财政部MOU ML洗钱谅解备忘录NPS 国家支付系统巴西 PIX 即时支付系统PoC 概念证明PNGD Gobierno Digital 国家平台RENIECNacional de Identifiaci ó n y Estado Civil SBS Suintendencia de BancaUPI 统一支付接口 (印度) 6PREFACE应秘鲁中央储备银行 （ BCRP ） 的要求，国际货币基金组织 （ IMF ） 进行了第二次技术援助访问 （ TA ），以支持当局与利益相关者的接触，作为中央银行研究和开发计划的一部分数字货币 （ CBDC ） 。最初的任务于 2022 年 1 月结束，为 BCRP 提供了宝贵的指导。该指南涉及将现有的市场弱点 （ 例如某些支付计划之间缺乏互操作性 ） 和 CBDC 开发作为并行活动，采用结构化方法来加强项目的基本要素，了解风险因素，并强调利益相关者在后续项目阶段的参与。这种利益相关者参与的需求促使了对这一新任务的请求，该任务从 2022 年 12 月至 2023 年 4 月开始进行远程援助，然后从 2023 年 6 月 12 日至 6 月 16 日进行亲自任务。有效解除利益相关者的担忧并衡量早期探索 CBDC 的承诺仍然是央行成功的关键因素之一。为了进一步支持这些努力，ITD 和 CSF 的工作人员加入了该特派团，ICD 的外部专家和创新专家也加入了虚拟特派团。1BCRP 对应人员由货币运营和金融稳定部总经理 Paul Castillo 和支付系统副经理 Milton Vega 领导。访问团感谢 BCRP 的合作 ， 富有成果的讨论以及与利益相关者的研讨会的出色组织。1 非常感谢 Aleem Walji （ ICD ） 和 Lariza Galindo Hernandez （ CFS ） 对创新挑战流程和利益相关者参与方法的重要见解 7EXECUTIVESUMMARY该任务的目标是继续支持 BCRP 努力研究 CBDC 成功的条件以及各种利益相关者的作用。自 2021 年以来，IMF 一直在 CBDC 主题上向 BCRP 提供技术援助。最初的 TA 任务在项目的第一阶段 （ 称为准备阶段 ） 为中央银行提供了支持，该阶段涉及澄清背景，关键问题和研究 CBDC 的潜在方法。BCRP CBDC 项目的第二阶段，即假设证明阶段，始于中央银行在当前任务的支持下发表的论文。白皮书概述了秘鲁潜在 CBDC 的背景、目标和挑战。与第一次访问的建议一致，BCRP 认识到需要专注于与利益相关者的初步接触，包括银行部门，支付服务提供商以及金融科技和技术部门的代表。为了促进这种参与 ， BCRP 根据白皮书启动了一份问卷 ， 以收集行业的初步反馈、期望和担忧然后组织了面对面的访问，以进一步与利益相关者接触，特别是围绕秘鲁潜在的 CBDC 的政策目标。这种接触的主要目标是促进坦率和公开的讨论，使利益相关者和中央银行代表之间能够交流思想，以更好地了解他们的期望和关切。任务团队采用了设计思维方法。2这有助于充分实现这一目标 (第四节) 。亲自访问还通过以下方式提供了动手能力建设（ i ） 为 CBDC 团队提供工具和方法，以进一步与利益相关者接触，以及 （ ii ） 定制活动，以帮助提出切实可行的建议，为项目下一阶段的政策选择和决策过程提供信息，称为原型阶段。这些目标是通过与中央银行团队密切合作来实现的, 包括研讨会准备、进行研讨会后知识转移活动以及参与讨论以提出建议。任务团队发现 BCRP 对 CBDC 的研究具有坚实的基础。银行和支付部门的利益相关者很欣赏 BCRP 与他们互动的意愿。该团队采取了一种衡量和结构化的方法 ， 平衡了他们快速学习的愿望和对某些关键要素不能匆忙的认识。任务小组提供了一系列建议 （ 总结在表 1 中 ） ， 以增强 BCRP 继续研究并就进入开发阶段做出明智决定的能力。第一组建议侧重于采用包容性、敏捷和透明的项目管理实践和治理。第二套计划旨在确立中央银行在与市场参与者一起领导 “基准产品 ” 的作用。最终建议敦促央行将 CBDC 视为国家产品，并在政府层面利用现有要素和参与者。2 设计思维是一种解决问题的方法 ， 专注于理解用户需求并开发创新解决方案。这是一个以人为本的迭代过程 ， 可帮助组织或个人解决复杂的问题 ， 并创建以用户为中心的产品 ， 服务或流程 8表 1 秘鲁 ： 主要建议主要建议Responsibility优先级日期保持敏捷计划方法 ， 建立项目治理框架1. 促进不同利益攸关方的更广泛参与和参与。考虑区域差异的影响。BCRP介质ST2. 考虑到新的风险不断出现 ， 实施适应性和持续的风险评估和缓解框架。BCRP高Ongoin g3. 拥抱敏捷的方法和随着新信息的出现而迅速转向的能力。BCRP介质Ongoin g4. 制定全面的沟通策略以确保关于 CBDC 项目的路线图、进展、行业参与的持续清晰。BCRP高ST与市场参与者共同创造 “基准产品 ”5. 构建用例战略路线图 ， 以降低与市场基础设施和价值链错位的风险。BCRP / 行业高ST6. 研究 CBDC 端到端价值链和相关利益相关者的角色和责任。考虑区域差异。BCRP高ST7. 确定通过精心设计的 CBDC 可以促进的潜在商业模式和服务。BCRP / 行业高ST在国家一级提升战略8. 考虑利用现有数字公共基础设施的机会BCRP 、 PCM介质MT9. 与 PCM 的创新实验室合作 ， 利用其庞大的网络和容量BCRP 、 PCM介质MT* 该表重点介绍了主要建议 （ 报告中扩展了其他分建议 ） 。1 ST ： 短期 （ 少于 6 个月 ） ； MT ： 中期 （ 18 个月内的结果 ） ； LT ： 长期 （ 30 个月内的结果 ） 。 9I.T他CBDC JOURNEY INPERU以前的任务 - 2021 年 8 月至 2022 年 1 月1.IMF 与 BCRP 的能力发展之旅始于 2021 年 ， 其第一个任务旨在评估 CBDC 作为秘鲁支付系统解决方案的可行性。这项最初任务的目标是更好地了解哪些问题正在推动中央银行推行 CBDC 。为此，任务团队应用了设计思维方法，于 2021 年夏末与 BCRP 员工进行了一系列互动发现研讨会。在为期两天的虚拟研讨会上，IMF 和 BCRP 共同努力，确定了需求和供应方面的基本痛点，以及中央银行对本国当前支付状况的看法。2.支付系统缺乏互操作性 ， 尽管相关的高成本和安全风险 ， 但现金使用占主导地位 ， 以及高度的非正式性正在抑制秘鲁数字支付的发展。具体而言 ， 央行分享了他们对 CBDC 的愿景 ， 认为这是