丰业银行美股招股说明书(2026-09-04版)

本票据不计利息。您在本票据到期时（预计为估值日后的第二个工作日）将获得的金额，基于标普500指数（参考资产）从交易日起至估值日的表现（预计为交易日后约12至14个月）。如果估值日的最终水平等于或高于初始水平（于交易日设定，将是交易日的收盘水平或交易日的日内水平，该水平可能高于或低于交易日的参考资产收盘水平），您将获得最高支付金额（预计每1000美元本金的本票据金额将在1057.30美元至1067.30美元之间）。如果最终水平低于初始水平，您的本票据将无回报，您将仅获得本票据的本金。您本票据的任何付款均以加拿大丰业银行为付款人的信用状况为前提。 成熟时，对于您每1,000美元的本金，您将收到等值的现金金额： ● 若最终等级等于或高于初始等级，则为最高支付金额；或● 若最终等级低于初始等级，则为1000美元。 确定初始级别后，除估值日外，您在票据到期时将获得的金额不会受到参考资产任何其他交易日的收盘水平的影响。此外，您的票据在任何到期前都不会收到付款。 投资票据涉及一定风险。您应参考本定价补充说明第P-13页开始的“其他风险”、随附产品补充说明第PS-6页开始的“票据特定其他风险因素”、随附招股书补充说明第S-2页开始的“风险因素”以及随附招股书第8页的内容。 您票据在交易日条款确定时的初始估算价值预计在每1,000美元本金957.81美元至987.81美元之间，这将低于下方列出的票据原始发行价格。请参阅下一页的“关于票据估算价值的补充信息”以及本文件第P-13页开始的“补充风险”以获取更多信息。您票据在任何时间的实际价值将反映多种因素，且无法准确预测。 1 如需更多信息，请参阅本文中的“分销补充计划（利益冲突）”。 美国证券交易委员会（“美国证监会”）或任何州证券委员会均未批准或拒绝批准该票据，也未对本次定价补充文件、随附招股说明书、招股说明书补充文件、基础资产补充文件或产品补充文件的准确性或充分性作出认定。任何与此相悖的陈述均属犯罪行为。 根据加拿大存款保险法案（以下简称“CDIC法案”）或美国联邦存款保险公司或加拿大、美国或任何其他司法管辖区的任何其他政府机构，本票据未由加拿大存款保险公司（以下简称“CDIC”）投保。 斯考蒂亚资本（美国）公司 ® 以下提供的与标普500指数挂钩的数字票据[•]（以下简称“票据”）是加拿大丰业银行（以下简称“银行”）的不受担保和无担保债务，并受投资风险和银行信用风险的影响。在本定价补充中，“银行”、“我们”、“我们”或“我们的”均指加拿大丰业银行。该票据不会在美国任何证券交易所或自动化报价系统上市。 您持有的票据的回报将与参考资产的价差回报相关联，且不包含总回报或股息部分。票据是基于参考资产表现而发行的衍生产品。票据并不构成对参考资产所代表的任何股票、份额或其他证券的直接投资。通过购买票据，您不会拥有任何此类股票、份额或证券的直接经济利益、主张、权利或所有权，也不会拥有任何作为发行人（包括但不限于）股东、份额持有人或其他证券持有人的权利，例如投票权或收取股息或其他分配的权利。 斯柯蒂亚资本（美国）公司（“SCUSA”），我方关联公司，将向我们购买票据，再分销给其他已注册的证券交易商。SCUSA或其任何关联公司或代理人可在票据初始销售后，在做市交易中使用此价格补充。除非我方、SCUSA或向您出售此类票据的我们另一关联公司或代理人，在销售确认书中另行告知您，否则此价格补充是在做市交易中使用。请参阅本价格补充中的“分销补充计划（利益冲突）”以及随附产品补充中的“分销补充计划（利益冲突）”。 上述原始发行价、佣金及归入上述银行的收益与我们所最初发行的票据相关。我们可能在最终定价补充日期之后决定出售额外的票据，这些票据将按原始发行价出售，且其佣金及归入银行的收益可能与上述金额不同。您投资于这些票据的回报将部分取决于您为购买此类票据所支付的原始发行价。 关于票据估算价值的补充信息 本定价补充说明的封面页上，银行已提供了票据的初始估算价值区间。该估算价值区间是根据银行内部定价模型确定的，该模型考虑了某些因素，例如交易日的银行内部资金利率以及银行对市场参数的假设。有关初始估算价值的更多信息，请参见第P-13页开始的“附加风险”。 票据的经济条款（包括最高支付金额）基于银行的内部融资利率，该利率是银行通过发行类似的市场关联票据而借入资金的利率，以及承销折扣和某些相关对冲安排的经济条款。由于这些因素，您购买票据时支付的原始发行价格将高于票据的初始估计价值。银行的内部融资利率通常低于银行发行传统固定利率债务证券时支付的利率，如“附加风险——与估计价值和流动性相关的风险——银行的票据在任何时候的估计价值均不由参考信用利差或银行为其传统固定利率债务证券支付的借款利率决定”部分进一步讨论的那样。银行使用其内部融资利率降低了票据对您的经济条款。 您在任何时间点的票据价值将反映多种因素，且无法预测；然而，GS&Co.在二级市场（若其选择做市，但这并非其义务）最初买入或卖出票据的价格（不包括高盛公司有限责任公司（“GS&Co.”）的惯常买卖价差），以及GS&Co.最初用于账户报表及其他用途的价值，均等于其根据定价模型，并考虑了银行的内部融资利率，加上一笔额外金额（初始时等于每1,000美元本金对应的金额）所估算的您的票据在交易日的市场价值。 此前，若高盛公司（GS&Co.）提供市场报价（但高盛公司没有义务必须提供），其买入或卖出您的票据的价格（不包括高盛公司惯常的买卖价差）将约等于：(a) 参照高盛公司定价模型确定的您票据的当时估计价值，加上 (b) 任何剩余的额外金额（该额外金额将从定价时起按直线方式递减至零，期限约为3个月）。此后，若高盛公司提供市场报价，其买入或卖出您的票据的价格（不包括高盛公司惯常的买卖价差）将约等于参照该定价模型确定的您票据的当时估计价值。有关您高盛公司账户报表中显示的票据价值以及高盛公司买入或卖出您的票据的价格（若高盛公司提供市场报价，但高盛公司没有义务必须提供），均基于高盛公司的定价模型；请参阅本文中的“附加风险——与估计价值和流动性相关的风险——高盛公司买入或卖出您的票据的价格（若高盛公司提供市场报价，但高盛公司没有义务必须提供）将基于高盛公司对您票据的估计价值”。 摘要 本“摘要”部分的信息受限于在本定价补充文件、随附的招股说明书、招股说明书补充文件及产品补充文件中载明的更详细的信息，上述各文件均已提交至美国证券交易委员会。参见本定价补充文件中的“您的票据的附加条款”。 我们将在到期日支付给您票据的金额将不会根据您为票据支付的原发行价格进行调整，因此，如果您以超过（或低于）面值的价格购入票据并持有至到期日，这可能会从多个方面影响您的投资。您投资此类票据的回报率将低于（或高于）如果您按面值购买票据本应获得的回报率。例如，阈值结算金额和最高支付金额将允许相对于您的初始投资获得低于（或高于）下方所示的正值回报。请参阅本定价补充中的“附加风险——与回报特征相关的风险——如果您以超过面值的价格购买您的票据，您投资的回报率将低于按面值购买的票据的回报率，并且票据某些关键条款的影响将受到负面影响”。 作为票据分销的一部分，SCUSA或我们的其他关联公司将按折扣价将票据出售给GS&Co.，折扣反映每1000美元票据本金6.20美元的销售佣金。GS&Co.提议最初按本定价补充封面规定的原始发行价格向公众提供票据。参见本定价补充中的“分销补充计划（利益冲突）”。 费用和支出： 还将向 iCapital Markets LLC 支付费用，其为一家证券经纪商，GS&Co.的关联公司持有其间接少数股权，该证券经纪商正为此项发行提供服务。 在我方签发票据时，我们将与高盛公司（GS&Co.）或其附属公司签订一定的对冲安排（该等对冲安排可能包括看涨期权、看跌期权或其他衍生品）。 您购买票据的价格包含银行、GS&Co.或我们或他们各自关联方预期将发生的成本以及与票据相关的对冲活动预期实现的利润，如上所述。如果票据出现二级市场，这些成本和利润可能会降低票据的二级市场价格。因此，您可能会在交易日期经历票据市场价值的即时和大幅下降。请参阅本定价补充中的“附加风险——与对冲活动相关的风险和利益冲突——银行和GS&Co. 的对冲活动可能对票据投资者产生负面影响，并导致我们各自的利益以及我们客户和交易对手的利益与票据投资者的利益相悖”。 到期支付，按每1,000美元票据本金，将根据参照资产的表现计算，具体计算方式如下： or● 如果最终级别是等于大于初始级别：门槛结算数量；或● 如果最终级别是小于初始级别：本金 根据本文，参考资产在任何日期的“收盘水平”应根据该日期在彭博专业服务（“彭博”）页面“SPX <指数>”或彭博上任何后续页面，或任何后续服务上发布的收盘水平确定，如适用。 关闭级别： 上述产品补充文件中，“注释一般条款”标题下与该商品对应的所有术语，根据本价格补充文件进行了修改 纳入条款： 投资票据涉及重大风险。票据的任何付款，包括本金偿还，均以银行的信用状况为前提。如果银行未能履行其付款义务，你可能会无法收到票据项下应支付给你的任何款项，并且可能损失全部投资。 笔记的附加条款 您应将本定价补充文件与2024年11月8日日期的招股说明书、2024年11月8日日期的招股说明书补充文件、2024年11月8日日期的基础资产补充文件以及2024年11月8日日期的产品补充文件（市场关联票据，A系列）一并阅读，这些文件均与我们的高级票据计划、A系列相关，而本票据即为此计划的一部分。本定价补充文件中未定义但已使用的首字母大写术语，应具有产品补充文件中赋予其的含义。若本定价补充文件与上述任何文件之间存在任何冲突，则应按以下优先顺序处理：首先，本定价补充文件；其次，随附的产品补充文件；再次，基础资产补充文件；然后，招股说明书补充文件；最后，招股说明书。本票据可能在几个重要方面与随附的招股说明书、招股说明书补充文件、基础资产补充文件和产品补充文件中描述的条款有所不同。您应仔细阅读本定价补充文件，包括此处引用的文件。 本定价补充文件与下列文件一并构成要约条款，并取代所有此前或同时作出的口头声明以及任何其他书面材料，包括初步或指示性定价条款、函件、交易构想、实施结构、样本结构、手册或我们提供的其他任何教育材料。您应仔细考虑伴随产品补充文件中“特定于要约的额外风险因素”中载明的各项事宜，因为本要约涉及与传统债务证券相关的风险。我们敦促您就投资本要约咨询您的投资、法律、税务、会计及其他顾问。您可通过以下方式在SEC网站（www.sec.gov）获取这些文件（或如果该网址已变更，则可通过查阅SEC网站上相关日期的我们提交的文件来获取）。 http://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000183988224038316/bns_424b2-21309.htmhttp://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000183988224038308/bns_424b2-21314.htmhttp://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000183988224038303/bns_424b3-21311.htmhttp://www.sec.gov/Archives/edgar/data/9631/000119312524253771/d875135d424b3.htm产品补充说明（市场关联票据，A系列），日期为2024年11月8日：2024年11月8日发布的底层资产补充说明：2024年11月8日招股说明书补充文件：2024年11月8日招股说明书： 投资者适用性 如果笔记适合您，则： ● 你充分理解并愿意接受投资于本票据所固有的风险，包括你投资可能无法获得正向回报的风险● 你相信参考资产的最终水平将等于或高于初始水平，且参考资产水平的任何升值不太可能超过