- 核心观点:关注电子布提价节奏及幅度,近期电子布板块跟随科技板块回调有所调整,但电子布景气度向上的产业趋势未发生变化,关注电子布回落后的配置机会。
- 供需格局:即将进入8月份,临近下一次提价窗口期,当前电子布延续供不应求的格局,中高端产品D、E系列细纱及布供不应求,而产品结构调整缩减了传统电子纱及电子布供应量,电子布供需格局持续优化。
- 价格趋势:预计8月份电子布延续涨价趋势。
- 业绩预期:国际复材发布2026年上半年业绩预告,预计26H1实现归母净利润5.8-6.8亿,同比增长151%-194%;随着电子布价格持续上涨,预计26年全年电子布企业业绩弹性凸显。